3 risiko besar yang dihadapi oleh investor internasional – (Keuangan)

Investor yang ingin meningkatkan dan portofolionya sering disarankan untuk masuk ke aset internasional. Banyak yang ragu untuk menerima nasihat itu.

diversifikasipengembalian total

Faktanya, ada tiga risiko besar yang ditambahkan investor ketika mereka memasuki investasi internasional. Mengetahui apa itu dan bagaimana Anda dapat memitigasi risiko tersebut dapat membantu Anda memutuskan apakah menjadi global sepadan dengan risikonya dan potensi imbalannya.

Apa 3 risiko besar yang dihadapi oleh investor internasional?

Hambatan terbesar untuk berinvestasi di pasar internasional adalah tambahan. Ya, kita hidup di dunia yang terglobalisasi dan terhubung, tetapi biaya transaksi masih sangat bervariasi tergantung pada pasar luar negeri tempat Anda berinvestasi. Komisi pialang di pasar internasional hampir selalu lebih tinggi daripada tarif AS.

biaya transaksi

Poin Penting

Pengeluaran untuk transaksi luar negeri cenderung jauh lebih tinggi.
Ketidakstabilan mata uang merupakan lapisan risiko tambahan dalam melakukan transaksi luar negeri.
Likuiditas bisa menjadi masalah, terutama saat berinvestasi di negara berkembang.

Selain komisi perantara yang lebih tinggi, mungkin ada biaya tambahan khusus untuk pasar lokal. Ini dapat mencakup bea materai, retribusi, pajak, , dan .

biaya kliringbiaya pertukaran

Sebagai contoh, berikut adalah rincian umum tentang seperti apa satu pembelian saham di Hong Kong oleh investor AS dapat terlihat pada basis per perdagangan:

Itu sekitar $ 38,60 AS dalam biaya per perdagangan, berdasarkan nilai tukar pada 1 Agustus 2020.

Selain itu, jika Anda berinvestasi melalui fund manager atau manajer profesional, akan lebih tinggi dari biasanya.

struktur biaya

Bagi manajer, proses merekomendasikan investasi internasional melibatkan sejumlah besar waktu dan uang yang dihabiskan untuk penelitian dan analisis. Ini mungkin termasuk mempekerjakan dan peneliti yang akrab dengan pasar, dan profesional lain dengan keahlian dalam laporan keuangan luar negeri, pengumpulan data, dan layanan administrasi lainnya.

analis

Referensi cepat

Berinvestasi dalam American Depository Receipts (ADRs) adalah pilihan bagi mereka yang ingin menghindari biaya pembelian aset asing yang lebih tinggi.

Bagi investor, biaya ini akan ditampilkan dalam manajemen .

rasio biaya

Meminimalkan Biaya

Salah satu cara untuk meminimalkan biaya transaksi pada saham internasional adalah dengan berinvestasi dalam (ADR).Tanda terima penyimpanan, seperti saham, adalah instrumen keuangan yang dapat dinegosiasikan tetapi dikeluarkan oleh bank-bank AS.Mereka mewakili saham perusahaan asing tetapi diperdagangkan sebagai saham AS, menghilangkan biaya valuta asing.

tanda terima penyimpanan Amerika

ADR dijual dalam dolar AS. Dan itu membuat investor mereka rentan terhadap fluktuasi harga mata uang. Artinya, jika Anda membeli ADR di perusahaan Jerman, dan nilai dolar AS turun terhadap euro, nilai ADR akan turun secara bersamaan. Tentu saja, ini bekerja dua arah, tetapi risikonya ada.

2. Volatilitas Mata Uang

Saat berinvestasi secara langsung di pasar luar negeri (dan bukan melalui ADR), pertama-tama Anda harus menukar dolar AS Anda ke mata uang asing dengan nilai tukar saat ini.

Katakanlah Anda memegang saham asing selama setahun dan kemudian menjualnya. Itu berarti Anda harus mengubah mata uang asing kembali menjadi USD. Itu bisa membantu atau merugikan laba Anda, tergantung ke arah mana dolar bergerak.

Ketidakpastian inilah yang membuat takut banyak investor.

Seorang profesional keuangan akan memberi tahu Anda bahwa solusi untuk mengurangi adalah dengan melakukan terhadap eksposur mata uang Anda. Alat yang tersedia termasuk mata uang berjangka, opsi, dan ke depan. Ini bukanlah strategi yang paling nyaman digunakan oleh sebagian besar investor individu.

risiko mata uanglindung nilai

Versi yang lebih ramah pengguna dari alat tersebut adalah dana yang diperdagangkan di bursa mata uang (ETF). Seperti ETF lainnya, ini memiliki likuiditas dan aksesibilitas yang baik dan relatif mudah.

3. Risiko Likuiditas

Risiko lain yang melekat di pasar luar negeri, terutama di pasar negara berkembang , adalah risiko likuiditas. Ini adalah risiko tidak dapat menjual investasi dengan cepat setiap saat tanpa risiko kerugian besar akibat krisis politik atau ekonomi.

Tidak ada cara mudah bagi investor biasa untuk melindungi dari risiko likuiditas di pasar luar negeri. Investor harus memberikan perhatian khusus pada investasi asing yang sedang atau mungkin menjadi tidak likuid pada saat mereka ingin menjual.

Ada beberapa cara umum untuk mengevaluasi likuiditas suatu aset. Salah satu metodenya adalah mengamati aset dari waktu ke waktu. Aset yang tidak likuid akan memiliki bid-ask spread yang lebih luas dibandingkan dengan aset lainnya. Spread yang lebih sempit dan volume tinggi biasanya mengarah ke likuiditas yang lebih tinggi.

penyebaran bid-ask