4 Alasan Meminjam Dari 401 (k) Anda – (Keuangan)

Media keuangan telah menciptakan beberapa frase merendahkan untuk menggambarkan perangkap meminjam uang dari rencana 401 (k). Beberapa — termasuk profesional perencanaan keuangan — bahkan akan membuat Anda percaya bahwa mengambil pinjaman dari rencana 401 (k) adalah tindakan perampokan yang dilakukan terhadap masa pensiun Anda.

Tetapi pinjaman 401 (k) bisa sesuai dalam beberapa situasi. Mari kita lihat bagaimana pinjaman semacam itu dapat digunakan dengan bijaksana dan mengapa tidak perlu menimbulkan masalah bagi tabungan pensiun Anda.

Apa 4 Alasan Meminjam Dari 401 (k) Anda?

  • Ketika dilakukan untuk alasan yang benar, mengambil pinjaman jangka pendek 401 (k) dan melunasinya sesuai jadwal bukanlah ide yang buruk. 
  • Alasan untuk meminjam dari 401 (k) Anda termasuk kecepatan dan kenyamanan, fleksibilitas pembayaran kembali, keuntungan biaya, dan manfaat potensial dari tabungan pensiun Anda di pasar yang sedang turun. 
  • Argumen umum yang menentang pengambilan pinjaman mencakup dampak negatif pada kinerja investasi, inefisiensi pajak, dan bahwa meninggalkan pekerjaan dengan pinjaman yang belum dibayar akan memiliki konsekuensi yang tidak diinginkan.
  • Pasar saham yang lemah mungkin merupakan salah satu waktu terbaik untuk mengambil pinjaman 401 (k).

Ketika Pinjaman 401 (k) Masuk Akal

Ketika Anda harus menemukan uang tunai untuk kebutuhan likuiditas jangka pendek yang serius, pinjaman dari paket 401 (k) Anda mungkin adalah salah satu tempat pertama yang harus Anda perhatikan. Mari kita definisikan jangka pendek sebagai kira-kira satu tahun atau kurang. Mari kita definisikan “kebutuhan likuiditas yang serius” sebagai permintaan dana satu kali yang serius atau pembayaran tunai sekaligus —atau, untuk menyatakan yang jelas, krisis besar seperti wabah virus corona yang mengganggu aliran pendapatan rutin Anda.

Kathryn B. Hauer, MBA, CFP®, seorang perencana keuangan denganWilson David Investment Advisors dan penulisFinancial Advice for Blue Collar America mengatakan seperti ini: “Mari kita hadapi itu, di dunia nyata, terkadang orang membutuhkan uang. Meminjam dari Anda 401 (k) bisa jadi lebih pintar secara finansial daripada mengambil pinjaman hak milik berbunga tinggi yang melumpuhkan, gadai, atau pinjaman gaji — atau bahkanpinjaman pribadi yang lebih masuk akal. Ini akan mengurangi biaya Anda dalam jangka panjang. “

Mengapa 401 (k) Anda merupakan sumber yang menarik untuk pinjaman jangka pendek? Karena ini bisa menjadi cara tercepat, termudah, dan berbiaya rendah untuk mendapatkan uang tunai yang Anda butuhkan. Menerima pinjaman dari 401 (k) Anda bukanlah peristiwa kena pajak kecuali batas pinjaman dan aturan pembayaran dilanggar, dan itu tidak berdampak pada peringkat kredit Anda .

Dengan asumsi Anda membayar kembali pinjaman jangka pendek sesuai jadwal, biasanya itu hanya akan berdampak kecil pada kemajuan tabungan pensiun Anda. Bahkan, dalam beberapa kasus, bahkan bisa berdampak positif. Mari kita gali lebih dalam untuk menjelaskan alasannya.

401 (k) Dasar-dasar Pinjaman

Secara teknis, pinjaman 401 (k) bukanlah pinjaman yang sebenarnya, karena tidak melibatkan pemberi pinjaman atau evaluasi riwayat kredit Anda.Mereka lebih tepat digambarkan sebagai kemampuan untuk mengakses sebagian dari uang program pensiun Anda — biasanya hingga $ 50.000 atau 50% dari aset, mana saja yang lebih kecil — dengandasar bebas pajak. Anda kemudian harus membayar kembali uang yang telah Anda akses di bawah aturan yang dirancang untuk memulihkan rencana 401 (k) Anda mendekati keadaan semula seolah-olah transaksi tidak terjadi.

Referensi cepat

Pada 27 Maret 2020, Presiden Trump menandatanganipaket bantuan darurat virus corona senilai $ 2 triliun .Ini menggandakan jumlah uang 401 (k) yang tersedia sebagai pinjaman menjadi $ 100.000. Sebelumnya, $ 50.000 atau 50% dari akun vested Anda, mana saja yang lebih kecil.

Konsep lain yang membingungkan dalam transaksi ini adalah istilah bunga. Bunga apa pun yang dibebankan pada saldo pinjaman yang belum dibayar dibayar oleh peserta ke akun 401 (k) milik peserta, jadi secara teknis, ini juga merupakan transfer dari salah satu kantong Anda ke kantong Anda yang lain, bukan biaya pinjaman atau kerugian. Dengan demikian, biaya pinjaman 401 (k) untuk kemajuan tabungan pensiun Anda bisa minimal, netral, atau bahkan positif. Tetapi dalam banyak kasus, ini akan lebih murah daripada biaya pembayaran bunga riil di bank atau pinjaman konsumen.

1:01

4 Alasan Teratas untuk Meminjam Dari 401 (k) Anda

Empat alasan teratas untuk melihat 401 (k) Anda untuk kebutuhan tunai jangka pendek yang serius adalah:

1. Kecepatan dan Kenyamanan

Di sebagian besar paket 401 (k), meminta pinjaman itu cepat dan mudah, tidak memerlukan aplikasi yang panjang atau pemeriksaan kredit. Biasanya, ini tidak menghasilkan penyelidikan terhadap kredit Anda atau mempengaruhi nilai kredit Anda .

Banyak 401 (k) memungkinkan permintaan pinjaman dibuat dengan beberapa klik di situs web, dan Anda dapat memiliki dana di tangan Anda dalam beberapa hari, dengan privasi total.Salah satu inovasi yang sekarang diadopsi oleh beberapa rencana adalah kartu debit , di mana banyak pinjaman dapat dibuat secara instan dalam jumlah kecil.

2. Fleksibilitas Pembayaran Kembali 

Meskipun peraturan menetapkan jadwal pembayaran amortisasi lima tahun, untuk sebagian besar pinjaman 401 (k), Anda dapat membayar kembali pinjaman program lebih cepat tanpa denda pembayaran di muka. Sebagian besar rencana memungkinkan pembayaran kembali pinjaman dilakukan dengan mudah melalui sebelum pajak yang mendanai rencana Anda. Pernyataan rencana Anda menunjukkan kredit ke rekening pinjaman Anda dan sisa saldo pokok Anda, seperti laporan pinjaman bank biasa.

3. Keuntungan Biaya 

Tidak ada biaya (selain mungkin pinjaman sederhana originasi atau biaya administrasi) untuk menyadap 401 (k) uang Anda sendiri untuk kebutuhan likuiditas jangka pendek. Begini biasanya cara kerjanya:

Anda menentukan akun investasi dari mana Anda ingin meminjam uang, dan investasi tersebut dilikuidasi selama masa pinjaman. Oleh karena itu, Anda kehilangan pendapatan positif yang seharusnya dihasilkan oleh investasi tersebut untuk waktu yang singkat. Dan jika pasar sedang turun, Anda menjual investasi ini lebih murah daripada waktu lainnya. Keuntungannya adalah Anda juga menghindari kerugian investasi lebih lanjut atas uang ini.

Keuntungan biaya dari pinjaman 401 (k) sama dengan tingkat bunga yang dikenakan pada pinjaman konsumen yang sebanding dikurangi pendapatan investasi yang hilang dari pokok pinjaman yang Anda pinjam. Berikut rumus sederhananya:

Cost Advantage= Cost of Consumer Loan Interest -Lost Akunvestment earnings begin {aligned} text {Cost Advantage} = & text {Cost of Consumer Loan Interest} – \ & text {Lost Investment Earnings} \ end {aligned}Keuntungan Biaya=  orang Biaya Bunga Pinjaman Konsumen -Pendapatan Investasi yang Hilang orang

Katakanlah Anda dapat mengambil pinjaman pribadi bank atau mengambil uang muka dari kartu kredit dengan tingkat bunga 8%. Portofolio 401 (k) Anda menghasilkan pengembalian 5%. Keuntungan biaya Anda untuk meminjam dari rencana 401 (k) adalah 3% (8 – 5 = 3).

Kapan pun Anda dapat memperkirakan bahwa keunggulan biaya akan positif, pinjaman rencana dapat menjadi menarik. Ingatlah bahwa perhitungan ini mengabaikan dampak pajak apa pun, yang dapat meningkatkan keuntungan pinjaman program karena bunga pinjaman konsumen dibayar kembali dengan dolar setelah pajak.

4. Dapat Manfaat Tabungan Pensiun 

Saat Anda melakukan pembayaran pinjaman ke akun 401 (k) Anda, biasanya pembayaran tersebut dialokasikan kembali ke dalam investasi portofolio Anda. Anda akan membayar kembali rekening itu sedikit lebih banyak daripada yang Anda pinjam darinya, dan perbedaannya disebut “bunga”. Pinjaman tersebut tidak menghasilkan dampak
apa pun (artinya, netral) pada masa pensiun Anda jika pendapatan investasi yang hilang cocok dengan “bunga” yang dibayarkan — yaitu, peluang pendapatan dikompensasikan dolar demi dolar dengan pembayaran bunga.

Jika bunga yang dibayarkan melebihi pendapatan investasi yang hilang, mengambil pinjaman 401 (k) sebenarnya dapat meningkatkan kemajuan tabungan pensiun Anda. Ingatlah, bagaimanapun, bahwa ini secara proporsional akan mengurangi tabungan pribadi (non-pensiun) Anda.

Mitos Pasar Saham

Diskusi di atas menuntun kita untuk membahas argumen (keliru) lain tentang pinjaman 401 (k): Dengan menarik dana, Anda akan secara drastis sarang telur masa pensiun Anda.Itu belum tentu benar.Pertama-tama, seperti disebutkan di atas, Anda membayar kembali dana tersebut, dan Anda akan segera melakukannya.Mengingat horizon jangka panjang dari sebagian besar 401 (k) s, ini adalah interval yang cukup kecil (dan tidak relevan secara finansial).

19%

Persentase 401 (k) peserta dengan pinjaman program yang luar biasa pada tahun 2016 (informasi terbaru), menurut sebuah studi oleh Lembaga Penelitian Manfaat Karyawan.

Masalah lain dengan alasan berdampak buruk pada investasi: Ini cenderung mengasumsikan tingkat pengembalian yang sama selama bertahun-tahun dan — seperti yang diperjelas oleh peristiwa baru-baru ini — pasar saham tidak bekerja seperti itu. Portofolio yang berorientasi pada pertumbuhan yang berbobot ke arah ekuitas akan mengalami pasang surut, terutama dalam jangka pendek.

Jika 401 (k) Anda diinvestasikan dalam saham, dampak nyata dari pinjaman jangka pendek pada kemajuan pensiun Anda akan bergantung pada lingkungan pasar saat ini. Dampaknya harus cukup negatif di pasar menguat, dan bisa netral, atau bahkan positif, di pasar sideways atau down.

Kabar suram tapi bagus: waktu terbaik untuk mengambil pinjaman adalah saat Anda merasa pasar saham sedang rentan atau melemah, seperti saat resesi. Secara kebetulan, banyak orang menemukan bahwa mereka membutuhkan dana atau tetap likuid selama periode tersebut.

Membongkar Mitos Dengan Fakta

Ada dua argumen umum lainnya yang menentang pinjaman 401 (k): Pinjaman tersebut tidak hemat pajak dan menimbulkan sakit kepala yang luar biasa ketika peserta tidak dapat melunasinya sebelum meninggalkan pekerjaan atau pensiun. Mari kita hadapi mitos ini dengan fakta:

Inefisiensi Pajak 

Klaimnya adalah pinjaman 401 (k) tidak efisien pajak karena harus dilunasi dengan dolar setelah pajak, sehingga pembayaran kembali pinjaman dikenakan pajak berganda. Hanya bagian bunga dari pembayaran yang dikenakan perlakuan tersebut. Media biasanya gagal mencatat bahwa biaya pajak berganda atas bunga pinjaman seringkali cukup kecil, dibandingkan dengan biaya cara-cara alternatif untuk memanfaatkan likuiditas jangka pendek.

Berikut adalah situasi hipotetis yang terlalu sering sangat nyata: Misalkan Jane membuat kemajuan tabungan pensiun tetap dengan menangguhkan 7% dari gajinya ke dalam 401 (k) nya. Namun, dia perlu segera meraup $ 10.000 untuk memenuhi tagihan biaya kuliah. Dia mengantisipasi bahwa dia dapat membayar kembali uang ini dari gajinya dalam waktu sekitar satu tahun. Dia termasuk dalam kelompok pajak federal dan negara bagian gabungan 20%. Berikut adalah tiga cara dia dapat memanfaatkan uang tunai:

  • Pinjam dari 401 (k) miliknya dengan “tingkat bunga” sebesar 4%. Biaya pajak berganda atas bunganya adalah $ 80 (pinjaman $ 10.000 x bunga 4% x tarif pajak 20%).
  • Pinjam dari bank dengan tingkat bunga riil 8%. Biaya bunganya menjadi $ 800.
  • Berhenti membuat penangguhan rencana 401 (k) selama setahun dan gunakan uang ini untuk membayar uang kuliahnya. Dalam kasus ini, dia akan kehilangan kemajuan tabungan pensiun yang sebenarnya, membayar pajak penghasilan saat ini yang lebih tinggi , dan berpotensi kehilangan kontribusi yang sesuai dengan pemberi kerja. Biayanya bisa dengan mudah mencapai $ 1.000 atau lebih.

Pajak berganda atas bunga pinjaman 401 (k) menjadi biaya yang berarti hanya jika pinjaman dalam jumlah besar dan kemudian dilunasi selama periode tahun jamak. Meskipun demikian, biasanya biayanya lebih rendah daripada cara alternatif untuk mengakses uang tunai dalam jumlah yang sama melalui pinjaman bank / konsumen atau jeda dalam penangguhan rencana.

Meninggalkan Pekerjaan Dengan Pinjaman yang Belum Dibayar 

Misalkan Anda mengambil pinjaman rencana dan kemudian kehilangan pekerjaan Anda.Anda harus membayar kembali pinjaman tersebut secara penuh.Jika tidak, saldo pinjaman penuh yang belum dibayar akan dianggap sebagai distribusi kena pajak, dan Anda juga dapat menghadapi hukuman pajak federal 10% atas saldo yang belum dibayar jika Anda berusia di bawah 59½ tahun. Meskipun skenario ini merupakan deskripsi akurat dari undang-undang perpajakan, namun tidak selalu mencerminkan kenyataan.

Pada masa pensiun atau pisah dari pekerjaan, banyak orang sering memilih untuk mengambil bagian dari uang 401 (k) mereka sebagai penyaluran kena pajak, terutama jika mereka kekurangan uang. Memiliki saldo pinjaman yang belum dibayar memiliki konsekuensi pajak yang serupa dengan membuat pilihan ini.

Sebagian besar paket tidak memerlukan distribusi paket saat pensiun atau berpisah dari layanan.Terlebih lagi, Undang-undang Bantuan Bantuan Virus Corona dan Keamanan Ekonomi (CARES) memperpanjang batas waktu pembayaran untuk setiap pinjaman 401 (k) baru atau yang sudah ada selama satu tahun.Ini di atas perpanjangan yang diberikan oleh Pemotongan Pajak dan Undang-Undang Pekerjaan (TCJA) tahun 2017, yang memperpanjang waktu yang dibutuhkan untuk membayar kembali pinjaman Anda ke tanggal jatuh tempo pajak untuk tahun ketika Anda meninggalkan pekerjaan Anda.Sebelumnya, yang biasanya harus Anda atur untuk pembayaran kembali adalah masa tenggang 60 atau 90 hari setelah meninggalkan pekerjaan.Jadi 401 (k) peminjam memang memiliki ruang bernapas tambahan.

Orang yang ingin menghindari konsekuensi pajak negatif dapat memanfaatkan sumber lain untuk melunasi pinjaman 401 (k) mereka sebelum mengambil distribusi.Jika mereka melakukannya, saldo paket penuh dapat memenuhi syarat untuktransfer atau rollover yang diuntungkan pajak .Jika saldo pinjaman yang belum dibayar dimasukkan dalam pendapatan kena pajak pesertadan pinjaman tersebut kemudian dilunasi, denda 10% tidak berlaku.

Masalah yang lebih serius adalah mengambil pinjaman 401 (k) sambil bekerja tanpa niat atau kemampuan untuk melunasinya sesuai jadwal. Dalam kasus ini, saldo pinjaman yang belum dibayar diperlakukan sama dengan penarikan kesulitan , dengan konsekuensi pajak negatif dan mungkin juga dampak yang tidak menguntungkan pada hak partisipasi program.

401 (k) Pinjaman untuk Membeli Rumah

Peraturan mensyaratkan pinjaman program 401 (k) untuk dilunasi secara amortisasi (yaitu, dengan jadwal pembayaran tetap dengan angsuran reguler) selama tidak lebih dari lima tahun kecuali pinjaman tersebut digunakan untuk membeli tempat tinggal utama. Periode pengembalian yang lebih lama diperbolehkan untuk pinjaman khusus ini.IRS tidak menentukan berapa lama, jadi itu sesuatu yang harus dikerjakan dengan administrator paket Anda.Dan tanyakan apakah Anda mendapat satu tahun ekstra karena tagihan CARES.

Juga, ingatlah bahwa CARES memperpanjang jumlah yang dapat dipinjam peserta dari rencana mereka menjadi $ 100.000.Sebelumnya, jumlah maksimum yang dapat dipinjam peserta dari paket mereka adalah 50% dari saldo akun pribadi atau $ 50.000, mana saja yang lebih kecil.Jika saldo akun vested kurang dari $ 10.000, Anda masih dapat meminjam hingga $ 10.000.

Meminjam dari 401 (k) untuk sepenuhnya pinjaman hipotek. Pinjaman program tidak menawarkan pemotongan pajak untuk pembayaran bunga, seperti halnya sebagian besar jenis hipotek. Dan, meskipun penarikan dan pembayaran kembali dalam waktu lima tahun baik-baik saja dalam skema 401 (k) yang biasa, dampak pada kemajuan pensiun Anda untuk pinjaman yang harus dibayar kembali selama bertahun-tahun dapat menjadi signifikan.

Namun, pinjaman 401 (k) mungkin bekerja dengan baik jika Anda membutuhkan dana segera untuk menutupi uang muka atau biaya penutupan rumah. Ini juga tidak akan memengaruhi kualifikasi Anda untuk mendapatkan hipotek. Karena pinjaman 401 (k) secara teknis bukanlah hutang — bagaimanapun juga Anda menarik uang Anda sendiri — itu tidak berpengaruh pada rasio hutang terhadap pendapatan atau pada skor kredit Anda, dua faktor besar yang mempengaruhi pemberi pinjaman.

Jika Anda memang membutuhkan jumlah yang cukup besar untuk membeli rumah dan ingin menggunakan dana 401 (k), Anda dapat mempertimbangkan penarikan dana yang sulit alih-alih, atau sebagai tambahan, pinjaman.Tetapi Anda akan berhutang pajak penghasilan atas penarikan tersebut dan, jika jumlahnya lebih dari $ 10.000, denda 10% juga.

Garis bawah

Argumen bahwa 401 (k) meminjamkan rekening pensiun “merampok” atau “menyerbu” sering kali mencakup dua kekurangan: Mereka mengasumsikan pengembalian pasar saham yang terus-menerus kuat dalam portofolio 401 (k), dan gagal mempertimbangkan biaya bunga dari meminjam jumlah yang sama melalui bank atau pinjaman konsumen lainnya (seperti menambah saldo kartu kredit).

Jangan takut dengan opsi likuiditas berharga yang tertanam dalam paket 401 (k) Anda. Saat Anda meminjamkan uang dalam jumlah yang sesuai untuk alasan jangka pendek yang tepat, transaksi ini dapat menjadi sumber uang tunai yang paling sederhana, paling nyaman, dan berbiaya paling rendah. Sebelum mengambil pinjaman apa pun, Anda harus selalu memiliki rencana yang jelas untuk membayar jumlah ini sesuai jadwal atau lebih awal.

Mike Loo, wakil presiden manajemen kekayaan di  Trilogy Financial , berkata seperti ini, “Meskipun keadaan seseorang dalam mengambil pinjaman 401 (k) dapat bervariasi, cara untuk menghindari kerugian dari mengambilnya adalah terlebih dahulu. Jika Anda dapat meluangkan waktu untuk merencanakan sebelumnya, menetapkan tujuan keuangan untuk diri Anda sendiri, dan berkomitmen untuk menabung sebagian uang Anda secara sering dan lebih awal, Anda mungkin menemukan bahwa Anda memiliki dana yang tersedia untuk Anda di akun selain 401 (k) Anda, dengan demikian mencegah kebutuhan untuk mengambil pinjaman 401 (k). “

Artikel terkait

  1. 10 Cara Mengurangi Pajak 401 (k) Anda
  2. 401 (k) Rencana
  3. Panduan hingga 401 (K) dan Rollover IRA
  4. Cara Mendapatkan Hasil Maksimal dari Rencana 401 (k) Anda
  5. Rencana Pensiun Terbaik untuk Membangun Nest Egg Anda
  6. Memahami Rencana 401 (k) Anda dan Manfaat 401 (k)
  7. 401 (k) vs. IRA: Apa bedanya?
  8. Aturan yang Harus Diketahui untuk Mengubah 401 (k) menjadi Roth IRA
  9. Haruskah 401 (k) menjadi anuitas?
  10. Opsi Saham Karyawan (ESO)

   

Pos-pos Terbaru

  • Gramm-Leach-Bliley Act of 1999 (GLBA)
  • Pertanyaan Wawancara Umum untuk Auditor Internal
  • Zero-Volatility Spread (Z-spread)
  • ZZZZ BEST
  • ZWD (Zimbabwe Dollar)
  • Z tranche
  • Z-Score
  • Zonasi
  • Peraturan Zonasi
  • Zona Perjanjian yang Mungkin (Zopa)
  • Zona dukungan dan contoh
  • Zona resistensi
  • ZOMMA Didefinisikan
  • Zombies.
  • Judul Zombie.
  • Penyitaan Zombie
  • ETF zombie
  • Hutang Zombie
  • Zombie Bank.
  • ZMK (Zambia Kwacha)