4 Manajer Portofolio Kesetiaan All-Star – (Keuangan)

Fidelity Management & Research adalah salah satu penyedia reksa dana dan pialang terbesar dan paling terkenal di Amerika Serikat.Edward Johnson mendirikan perusahaan di Boston pada tahun 1946, dan hari ini dipimpin oleh cucunya, ketua, dan CEO Abigail Johnson. manajer portofolio paling suksesdalam bisnis reksa dana, termasuk Peter Lynch, yang mengawasi Magellan Fund antara 1977 dan 1990, memperoleh pengembalian tahunan sebesar 29% dan meningkatkan aset dana dari $ 18 juta menjadi menakjubkan $ 14 miliar.3

Di sini kita melihat empat manajer lain yang telah berhasil di Fidelity.

Apa 4 Manajer Portofolio Kesetiaan All-Star?

Joel Tillinghast mengelola Stock Dana Fidelity Low-Priced, yang telah dengan mudah mengalahkan acuan selama masa jabatannya.
Will Danoff, manajer Fidelity Contrafund yang terkenal, juga mengungguli patokannya.
Sonu Kalra memimpin Fidelity Blue Chip Growth Fund, yang telah menghasilkan 17,01% selama dekade terakhir, lebih baik dari tolok ukurnya.

1. Joel Tillinghast

Joel Tillinghast bergabung dengan Fidelity sebagai analis ekuitas pada tahun 1986, setelah sebelumnya bekerja di Bank of America, Drexel Burnham Lambert dan Survei Investasi Value Line. Setelah menelepon Peter Lynch untuk membicarakan saham, percakapan yang berlangsung selama 1½ jam dan mencakup berbagai perusahaan, Lynch dilaporkan memberi tahu asistennya: “Kita harus mempekerjakan orang itu.”

Pada tahun 1989, Tillinghast diangkat menjadi manajer portofolio dari Fidelity Low-Priced Stock Fund.Dana tersebut memiliki aset $ 23 miliar dan telah mengembalikan rata-rata 12,52% per tahun sejak didirikan, dibandingkan dengan 8,78% untuk tolok ukurnya, Russell 2000.10 Tillinghast juga telah mengelola Dana Peluang Intrinsik Seri Fidelity sejak didirikan pada tahun 2012, meski dengan hasil yang kurang mengesankan.Dana tersebut memiliki aset $ 11,6 miliar dan telah mengembalikan 10,14% per tahun sejak awal, berkinerja di bawah patokan Russell 3000, yang mengembalikan 12,7% selama periode waktu yang sama.11

Tillinghast menggambarkan pendekatannya terhadap Fidelity Low-Priced Stock Fund sebagai “nilai intrinsik”.Dia percaya dalam menjaga rasio perputaran dana tetaprendah.Reksa dana tersebut memiliki rasio perputaran sebesar 6% dan 9%.10 Lima prinsip investasinya adalah: membuat keputusan secara rasional, berinvestasi pada apa yang Anda ketahui, bekerja dengan manajer yang jujur dan dapat dipercaya, hindari bisnis yang rentan terhadap keusangan dan kehancuran finansial, dan hargai saham dengan benar.

Referensi cepat

Fidelity Contrafund senilai $ 96,4 miliar telah mengembalikan 12,58% setiap tahun sejak didirikan pada tahun 1967.14

2. Will Danoff

Will Danoff bergabung dengan Fidelity sebagai analis ekuitas pada tahun 1986 setelah menyelesaikan gelar MBA di Wharton School of the University of Pennsylvania.Dia menjabat sebagai asisten portofolio untuk Magellan Fund pada tahun 1989 dan 1990, selama tahun-tahun terakhir kepemimpinan Peter Lynch.Pada tahun 1990, Fidelity memberi Danoff tanggung jawab untuk Contrafund, yang telah diperdagangkan sejak 1967.15

Fidelity Contrafund adalah dana pertumbuhan besar dengan aset $ 96,4 miliar. Selama dekade terakhir, dana telah menghasilkan rata-rata 14,73% per tahun, dibandingkan dengan 13,15% untuk S&P 500. Danoff mencari perusahaan yang nilainya tidak sepenuhnya diakui oleh pasar, baik itu saham pertumbuhan atau saham nilai atau keduanya.Danoff adalah investor awal terkemuka di Facebook (FB ).Dia mulai membangun saham pada tahun 2011 dan itu adalah penyumbang dana terbesar untuk kinerja pada tahun 2019.16

Pada 2013, Danoff membawa murid John Roth sebagai co-manager dari Fidelity Advisor New Insights Fund, yang juga dikelola Danoff.Bagi beberapa orang, langkah tersebut mengindikasikan Danoff telah memilih sendiri penggantinya untuk akhirnya mengelola Contrafund.

$ 7,3 triliun

Jumlah aset pelanggan yang dikelola oleh Fidelity.

3. Sonu Kalra

Sonu Kalra memperoleh gelar MBA dari Wharton School of University of Pennsylvania dan bergabung dengan Fidelity pada tahun 1998. Dia awalnya menganalisis ekuitas, meliputi media, hiburan, perangkat keras teknologi, perangkat lunak, jaringan dan saham internet.Dia telah mengelola sejumlah dana untuk Fidelity, termasuk Fidelity Select Technology Portfolio, Fidelity Advisor Technology Fund, dan Fidelity VIP Technology Portfolio.

Pada tahun 2009, Kalra mengambil alih Fidelity Blue Chip Growth Fund, dana pertumbuhan blue-chip berkapitalisasi besar yang memiliki aset $ 26,3 miliar.Kalra akan menginvestasikan setidaknya 80% dari aset dana di perusahaan blue chip dengan potensi pertumbuhan di atas rata-rata.Perusahaan-perusahaan ini biasanya ditemukan di S&P 500 atau Dow Jones Industrial Average, dan memiliki kapitalisasi pasar setidaknya $ 1 miliar. Selama dekade terakhir, Fidelity Blue Chip Growth Fund telah menghasilkan rata-rata 17,01% per tahun, dibandingkan dengan 16,07% untuk tolok ukurnya, indeks Pertumbuhan Russell 1000.

4. John Roth

John Roth bergabung dengan Fidelity pada tahun 1999. Selain mengelola bersama Fidelity Advisor New Insights Fund dengan Will Danoff, dia bertanggung jawab atas $ 2,2 miliar Fidelity New Millennium Fund dan $ 4 miliar Fidelity Mid-Cap Stock Fund.22

Di New Millennium Fund, Roth berusaha untuk mendapatkan pertumbuhan atau nilai saham lebih awal yang diposisikan untuk memanfaatkan perubahan jangka panjang di pasar.Dia melakukan ini dengan berfokus pada perusahaan yang memperoleh keuntungan dari kemajuan teknologi, inovasi produk, pergeseran ekonomi, pergeseran demografis, dan perubahan sikap sosial. Dana tersebut telah mengembalikan 10,34% setiap tahun selama dekade terakhir, berkinerja buruk S&P 500, yang telah mengembalikan 13,15%. Fidelity Mid-Cap Stock Fund belum berkinerja lebih baik.Ini mengembalikan 9,92% selama dekade terakhir, dibandingkan dengan 10,45% untuk patokannya, S&P MidCap 400.

Roth dikenal di dalam kantor Fidelity atas seruannya pada tahun 2004 untuk membeli penawaran umum perdana Google dengan harga $ 100 per saham. Saham naik 28 kali lipat sejak saat itu.