Dana yang diperdagangkan di bursa obligasi internasional (ETF) berinvestasi dalam sekuritas utang yang diterbitkan di luar Amerika Serikat. Mereka menawarkan investor eksposur ke pemerintah asing dan obligasi korporasi, yang menyediakan diversifikasi geografis untuk portofolio pendapatan tetap. Banyak ETF obligasi internasional memiliki sekuritas hutang dalam mata uang asing dan dengan demikian dapat digunakan untuk lindung nilai terhadap penurunan nilai dolar. ETF obligasi internasional lainnya, terutama yang menargetkan penerbitan obligasi di pasar negara berkembang, memiliki sekuritas utang luar negeri dalam mata uang dolar AS dan tidak mengekspos investor pada risiko mata uang. Meskipun semua ETF obligasi internasional memiliki beberapa risiko, berbagai opsi solid tersedia untuk memenuhi sebagian besar kebutuhan investor.
Apa 5 International Bond ETFS untuk 2016 (BNDX, VWOB)?
ETF Total Obligasi Internasional Vanguard (NASDAQ: BNDX ) memberikan eksposur pada obligasi pemerintah dan korporasi tingkat investasi dalam mata uang asing. Ini berusaha untuk melacak Barclays Global Aggregate yang dilindungi nilai dolar AS dari USD Float Adjusted RIC Capped Index. Indeks ini dirancang sebagai ukuran pasar utang dengan tingkat investasi tetap di seluruh dunia dan mencakup lebih dari 8.000 obligasi. ETF Total International Bond Vanguard menggunakan strategi pengambilan sampel indeks yang dikelola secara pasif untuk mendekati karakteristik indeks yang mendasarinya.
Pada November 2015, BNDX memiliki sekitar $ 50 miliar aset bersih di 3.927 obligasi. 57% penuh dari obligasi dana berasal dari Eropa, sementara 27,9% lainnya berasal dari kawasan Asia-Pasifik. Jepang memiliki alokasi obligasi terbesar yaitu 22%, sedangkan Prancis memiliki alokasi 11,5%. Membulatkan sisa dari lima negara teratas adalah Jerman dengan 9,9%, Inggris dengan 9% dan Italia dengan 8,3%. Meskipun kepemilikan utang reksa dana dalam mata uang asing, ia melakukan transaksi lindung nilai mata uang untuk mencocokkan hasil indeks yang mendasarinya, yang dengan sendirinya merupakan lindung nilai dolar, dan untuk melindungi investor dari risiko mata uang. BNDX memiliki rasio biaya 0,19%.
2. ETF Obligasi Pemerintah Pasar Berkembang Vanguard
ETF Obligasi Pemerintah Pasar Berkembang Vanguard (NASDAQ: VWOB ) berupaya melacak kinerja Indeks Capped RIC Pemerintah Pasar Berkembang USD Barclays. Indeks ini dirancang sebagai ukuran pengembalian investasi pada obligasi dalam mata uang dolar AS yang diterbitkan oleh pemerintah, lembaga pemerintah, dan perusahaan milik pemerintah di lebih dari 50 negara pasar berkembang. VWOB menggunakan strategi pengambilan sampel untuk berinvestasi dalam sekelompok sekuritas hutang yang mendekati faktor risiko dan kualitas lain yang ditemukan dalam indeks yang mendasarinya.
Per November 2015, VWOB memiliki total aset bersih sekitar $ 650,5 juta di 866 obligasi. Alokasi dana terbesar adalah ke China sebesar 12,5%. Alokasi lain yang lebih besar dari 5% termasuk Meksiko 8,4%, Brasil 7,9%, Rusia 7,3%, Indonesia 5,9%, Turki 5,8%, dan Uni Emirat Arab 5,3%. Mengingat fokusnya, VWOB memiliki eksposur yang tinggi terhadap risiko pasar berkembang. Ini juga mencakup campuran obligasi tingkat investasi dan di bawah tingkat investasi. Sekitar 21,9% obligasi dalam dana tersebut memiliki peringkat layak investasi dari Moody’s Investors Service of Aa atau A. Sekitar 45,6% obligasi dalam dana tersebut memiliki peringkat kualitas menengah Baa. Sisa 32,5% obligasi adalah obligasi bunga tinggi dengan peringkat di bawah Baa. VWOB memiliki rasio biaya 0,34%.
3. ETF Obligasi Korporasi Internasional Invesco
ETF Obligasi Korporat Internasional Invesco (NYSEARCA: PICB ) menawarkan kepada investor eksposur terhadap obligasi korporasi tingkat investasi yang diterbitkan dalam mata uang asing. PICB berupaya melacak kinerja Indeks Obligasi Korporat Internasional S&P, yang mengukur kinerja utang korporasi tingkat investasi yang diterbitkan dalam mata uang negara-negara Kelompok Sepuluh (G-10), tidak termasuk dolar AS. Mata uang termasuk dolar Kanada, dolar Australia, pound Inggris, yen Jepang, krone Norwegia, dolar Selandia Baru, krona Swedia, franc Swiss, dan euro.
PICB menggunakan pendekatan sampling representatif untuk mendekati karakteristik indeks yang mendasarinya. Pada November 2015, PICB memiliki sekitar $ 189 juta aset bersih di 357 obligasi. Sekitar 50,6% aset dialokasikan ke obligasi berdenominasi Euro, 32,8% ke obligasi berdenominasi pound Inggris dan 13,3% ke obligasi dalam mata uang dolar Kanada. Tidak ada alokasi mata uang lain yang lebih besar dari 1,1%. Sekitar 52% dana dialokasikan ke sektor jasa keuangan, 17,2% dialokasikan ke sektor utilitas dan 7,8% dialokasikan ke sektor telekomunikasi. PICB memiliki rasio biaya 0,5%.
4. iShares International Treasury Bond ETF
ETF Obligasi Perbendaharaan Internasional iShares (NASDAQ: IGOV ) memberikan eksposur kepada investor untuk obligasi pemerintah tingkat investasi dalam mata uang asing. ETF ini berupaya melacak hasil investasi dari Indeks Ex-US Bond S & P / Citigroup International Treasury Bond, yang mengukur kinerja treasury yang diterbitkan oleh 18 pemerintah pasar maju di luar Amerika Serikat. IGOV menggunakan strategi pengambilan sampel perwakilan pasif untuk memperkirakan profil investasi dari indeks yang mendasarinya.
Pada November 2015, IGOV mencakup sekitar $ 482 juta aset bersih yang tersebar di 600 sekuritas utang. Lebih dari 22,5% dana dialokasikan ke obligasi pemerintah Jepang, alokasi terbesar dengan margin yang substansial. Obligasi pemerintah Prancis, Jerman dan Italia masing-masing menyumbang lebih dari 6% aset dana, sementara obligasi dari Inggris menyumbang 5,5%, dan obligasi dari Belgia dan Spanyol masing-masing menyumbang sekitar 4,7%. Lebih dari 56% aset IGOV memiliki peringkat Standard & Poor’s AA atau AAA, yang masing-masing menunjukkan investasi kelas tinggi atau prima. Sekitar 4,7% dari aset dana tersebut memiliki peringkat di bawah investment grade. IGOV memiliki rasio biaya 0,35%.
5. ETF Obligasi Pemerintah Internasional yang Dilindungi Inflasi SPDR DB
ETF Obligasi Pemerintah Internasional yang Dilindungi Inflasi SPDR DB (NYSEARCA: sekuritas yang dilindungi inflasi di negara maju dan berkembang di seluruh dunia. Reksa dana tersebut menggunakan strategi pengambilan sampel pasif untuk memperkirakan kinerja indeks yang mendasarinya.
Pada November 2015, WIP mencakup sekitar $ 705 juta aset bersih di 137 sekuritas. Sekitar 18,9% dana dialokasikan untuk sekuritas yang diterbitkan oleh Inggris, 15,5% untuk sekuritas Prancis dan 6,1% untuk sekuritas Jepang. Negara lain dengan alokasi lebih dari 4% termasuk Korea Selatan, Swedia, Israel, Kanada, Italia, Jerman, Chili, Meksiko dan Australia. WIP memiliki rasio biaya 0,5%.
Artikel terkait
- Exchange Traded Fund (ETF): Apa Itu ETF dan Cara Membeli Mereka
- 11 Cacat ETF yang Tidak Harus Diabaikan Investor
- Cara Memilih ETF Terbaik
- Obligasi
- ETF obligasi
- Membangun Portofolio Semua ETF
- Reksa Dana
- Lindung Nilai Terhadap Risiko Nilai Tukar dengan ETF Mata Uang
- Treasury Bonds: Investasi Bagus untuk Pensiun?
- Ikatan dana vs. Obligasi ETFS: Apa bedanya?