Anuitas: Asuransi untuk Pensiun – (Keuangan)

Apa Anuitas: Asuransi untuk Pensiun?

Anuitas adalah produk keuangan yang membayarkan aliran pembayaran tetap kepada individu, dan produk keuangan ini terutama digunakan sebagai aliran pendapatan bagi pensiunan. Anuitas adalah kontrak yang diterbitkan dan didistribusikan (atau dijual) oleh lembaga keuangan, yang menginvestasikan dana dari individu. Mereka membantu individu mengatasi risiko hidup lebih lama dari tabungan mereka. Setelah anuitisasi, lembaga induk akan mengeluarkan aliran pembayaran di lain waktu.

Periode waktu ketika anuitas didanai dan sebelum pembayaran dimulai disebut sebagai fase akumulasi. Setelah pembayaran dimulai, kontrak berada dalam fase annuitization .

Poin Penting

• Anuitas adalah produk keuangan yang menawarkan aliran pendapatan terjamin, digunakan terutama oleh pensiunan.
• Anuitas ada pertama kali dalam fase akumulasi, di mana investor mendanai produk dengan pembayaran sekaligus atau berkala.
• Setelah fase annuitization tercapai, produk mulai membayar kepada annuitant untuk jangka waktu tertentu atau untuk sisa umur annuitant.
• Anuitas dapat disusun menjadi berbagai jenis instrumen — pendapatan tetap, variabel, langsung, dan ditangguhkan — yang memberikan fleksibilitas bagi investor.

Memahami Anuitas

risiko umur panjang dari aset seseorang.

Anuitas juga dapat dibuat untuk mengubah jumlah besar sekaligus menjadi arus kas yang stabil, seperti untuk pemenang penyelesaian uang tunai dalam jumlah besar dari gugatan atau dari memenangkan lotre.

Pensiun manfaat pasti dan Jaminan Sosial adalah dua contoh anuitas yang dijamin seumur hidup yang membayar pensiunan arus kas yang stabil sampai mereka lulus.

Jenis Anuitas

Anuitas dapat disusun menurut beragam detail dan faktor, seperti durasi waktu pembayaran dari anuitas dapat dijamin untuk dilanjutkan. Anuitas dapat dibuat sehingga, setelah anuitisasi, pembayaran akan terus berlanjut selama annuitant atau pasangan mereka (jika tunjangan penyintas dipilih) masih hidup. Alternatifnya, anuitas dapat disusun untuk membayar dana untuk jangka waktu tertentu, seperti 20 tahun, terlepas dari berapa lama annuitant hidup.

Referensi cepat

Pembeli dapat membeli anuitas yang menawarkan pembayaran segera atau pembayaran yang ditangguhkan, tergantung pada kebutuhan pensiun masing-masing.

Anuitas juga dapat dimulai segera setelah penyetoran sekaligus, atau dapat disusun sebagai manfaat yang ditangguhkan. Contoh dari jenis anuitas ini adalah anuitas pembayaran langsung di mana pembayaran dimulai segera setelah pembayaran sekaligus.

Anuitas pendapatan yang ditangguhkan adalah kebalikan dari anuitas langsung karena mereka tidak mulai membayar setelah investasi awal. Sebaliknya, klien menentukan usia di mana mereka ingin mulai menerima pembayaran dari perusahaan asuransi.

Anuitas Tetap dan Variabel

Anuitas dapat disusun secara umum sebagai tetap atau variabel. Anuitas tetap memberikan pembayaran berkala reguler kepada annuitant. Anuitas variabel memungkinkan pemilik untuk menerima arus kas masa depan yang lebih besar jika investasi dana anuitas berjalan dengan baik dan pembayaran yang lebih kecil jika investasinya buruk. Ini memberikan arus kas yang kurang stabil daripada anuitas tetap tetapi memungkinkan annuitant untuk menuai manfaat dari pengembalian yang kuat dari investasi dana mereka.

Sementara anuitas variabel membawa beberapa risiko pasar dan potensi kehilangan pokok, pengendara dan fitur dapat ditambahkan ke kontrak anuitas (biasanya dengan beberapa biaya tambahan) yang memungkinkan mereka berfungsi sebagai anuitas variabel tetap hibrida. Pemilik kontrak bisa mendapatkan keuntungan dari potensi portofolio terbalik sambil menikmati perlindungan dari manfaat penarikan minimum seumur hidup yang dijamin jika nilai portofolio turun.

Penunggang lain dapat dibeli untuk menambahkan tunjangan kematian ke dalam perjanjian atau untuk mempercepat pembayaran jika pemegang anuitas didiagnosis dengan penyakit terminal. Penunggang biaya hidup adalah pengendara umum lainnya yang akan menyesuaikan arus kas dasar tahunan untuk inflasi berdasarkan perubahan CPI.

Sifat Anuitas Tidak Cairan

Salah satu kritik terhadap anuitas adalah mereka tidak likuid. Deposit ke dalam kontrak anuitas biasanya dikunci untuk jangka waktu tertentu, yang dikenal sebagai periode penyerahan, di mana annuitant akan dikenakan denda jika semua atau sebagian dari uang itu disentuh.

Periode penyerahan ini dapat berlangsung dari dua hingga lebih dari 10 tahun, tergantung pada produk tertentu.Biaya penyerahan dapat dimulai dari 10% atau lebih dan denda biasanya menurun setiap tahun selama periode penyerahan.1

Anuitas vs. Asuransi Jiwa

Asuransi jiwa dibeli untuk menangani risiko kematian — yaitu, risiko kematian sebelum waktunya. Pemegang polis membayar premi tahunan kepada perusahaan asuransi yang akan membayar sekaligus setelah kematian mereka.

Jika pemegang polis meninggal sebelum waktunya, perusahaan asuransi akan membayar manfaat kematian dengan kerugian bersih kepada perusahaan. Ilmu aktuaria dan pengalaman klaim memungkinkan perusahaan asuransi ini untuk menentukan harga polis mereka sehingga rata-rata pembeli asuransi akan hidup cukup lama sehingga perusahaan asuransi memperoleh keuntungan.

Anuitas, di sisi lain, berurusan dengan risiko umur panjang, atau risiko hidup lebih lama dari aset seseorang. Risiko bagi penerbit anuitas adalah pemegang anuitas akan bertahan hidup lebih lama dari investasi awal mereka. Penerbit anuitas dapat melindungi risiko umur panjang dengan menjual anuitas kepada pelanggan dengan risiko kematian dini yang lebih tinggi.

Nilai Tunai dalam Anuitas

Dalam banyak kasus, nilai tunai di dalam polis asuransi jiwa permanen dapat ditukar melalui pertukaran 1035 dengan produk anuitas tanpa implikasi pajak.3

Agen atau pialang yang menjual anuitas perlu memiliki lisensi asuransi jiwa yang dikeluarkan negara, dan juga lisensi sekuritas untuk anuitas variabel. Agen atau pialang ini biasanya mendapatkan komisi berdasarkan nilai nosional kontrak anuitas.

Produk anuitas diatur oleh Securities and Exchange Commission (SEC) dan Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) .

Siapa yang Membeli Anuitas?

Anuitas adalah produk keuangan yang sesuai untuk individu yang mencari pendapatan pensiun yang stabil dan terjamin.Karena jumlah sekaligus yang dimasukkan ke dalam anuitas tidak likuid dan dapat dikenakan penalti penarikan, tidak disarankan bagi individu yang lebih muda atau bagi mereka yang memiliki kebutuhan likuiditas untuk menggunakan produk keuangan ini.

Pemegang anuitas tidak dapat hidup lebih lama dari arus pendapatan mereka, yang melindungi risiko umur panjang. Selama pembeli memahami bahwa mereka memperdagangkan sejumlah uang cair untuk serangkaian arus kas yang terjamin, produk tersebut sesuai. Beberapa pembeli berharap untuk mencairkan anuitas di masa depan dengan keuntungan, namun, ini bukan tujuan penggunaan produk.

Anuitas langsung sering kali dibeli oleh orang-orang dari segala usia yang telah menerima sejumlah besar uang dan yang lebih suka menukarnya dengan arus kas di masa depan. Kutukan pemenang lotere adalah kenyataan bahwa banyak pemenang lotere yang mengambil rejeki nomplok sering menghabiskan semua uang itu dalam waktu yang relatif singkat.

Periode Penyerahan

Periode penyerahan adalah periode di mana investor tidak dapat menarik dana dari instrumen anuitas tanpa membayar biaya atau biaya penyerahan. Periode ini dapat berlangsung hingga beberapa tahun dan menimbulkan denda yang signifikan jika jumlah yang diinvestasikan ditarik sebelum periode tersebut. Investor harus mempertimbangkan kebutuhan keuangan mereka selama jangka waktu tersebut. Misalnya, jika ada acara besar yang membutuhkan uang tunai dalam jumlah besar, seperti pernikahan, mungkin ada baiknya untuk mengevaluasi apakah investor mampu melakukan pembayaran anuitas yang dipersyaratkan.

Penghasilan Pengendara

Penunggang pendapatan memastikan bahwa Anda menerima pendapatan tetap setelah anuitas dimulai. Ada dua pertanyaan yang harus ditanyakan investor ketika mereka mempertimbangkan penunggang pendapatan. Pertama, pada usia berapa mereka membutuhkan penghasilan? Bergantung pada durasi anuitas, syarat pembayaran dan suku bunga dapat bervariasi. Kedua, berapa biaya yang terkait dengan income rider? Meskipun ada beberapa organisasi yang menawarkan penunggang pendapatan secara gratis, sebagian besar memiliki biaya yang terkait dengan layanan ini.

Contoh Anuitas

Polis asuransi jiwa adalah contoh dari anuitas tetap di mana seseorang membayar jumlah tetap setiap bulan untuk jangka waktu yang telah ditentukan (biasanya 59,5 tahun) dan menerima aliran pendapatan tetap selama tahun-tahun pensiun mereka.

Contoh anuitas langsung adalah ketika seseorang membayar premi tunggal, katakanlah $ 200.000, kepada perusahaan asuransi dan menerima pembayaran bulanan, katakanlah $ 5.000, untuk jangka waktu tetap sesudahnya. Jumlah pembayaran untuk anuitas langsung tergantung pada kondisi pasar dan tingkat suku bunga.

Garis bawah

Anuitas dapat menjadi bagian yang bermanfaat dari rencana pensiun, tetapi anuitas adalah sarana keuangan yang kompleks. Karena kerumitannya, banyak pemberi kerja tidak menawarkannya sebagai bagian dari portofolio pensiun karyawan.

Namun, bagian dariSetting Every Community Up for Retirement Enhancement (SECURE) Act, yang ditandatangani menjadi undang-undang oleh Presiden Donald Trump pada akhir Desember 2019, melonggarkan aturan tentang bagaimana pemberi kerja dapat memilih penyedia anuitas dan menyertakan opsi anuitas dalam 401 (k) atau 403 (b) rencana investasi. Kemudahan aturan ini dapat memicu lebih banyak opsi anuitas yang terbuka untuk karyawan yang memenuhi syarat dalam waktu dekat.

Related Posts

1. Jenis anuitas tetap
2. Haruskah 401 (k) menjadi anuitas?
3. Anuitas: Bagaimana menemukan yang tepat untuk Anda
4. IRA vs anuitas: Apa bedanya?
5. Anuitas vs. Obligasi: Apa Perbedaannya?
6. Siapa manfaat dari anuitas pensiun?
7. Anuitas Tertunda
8. Bagaimana Anuitas Tetap Bekerja Setelah Pensiun
9. Anuitas Hidup
10. Keluar dari penjara anuitas dengan anuitas pasar sekunder