Apa Asosiasi Penasihat Investasi Amerika (ICAA)?
Organisasi nirlaba yang anggotanya bekerja di profesi penasihat investasi. Asosiasi Penasihat Investasi Amerika mewakili kepentingan anggotanya kepada badan pengatur, seperti Komisi Sekuritas dan Bursa (SEC). Ini juga menetapkan standar dan prinsip yang dirancang untuk mengatur tindakan anggotanya, termasuk yang melibatkan kewajiban fidusia. ICAA memainkan peran aktif dalam Kongres Amerika Serikat dengan pembentukan Undang-Undang Penasihat Investasi tahun 1940, undang-undang federal yang mengatur penasihat dan profesional investasi.
Memahami Investment Counsel Association Of America (ICAA)
Didirikan pada tahun 1937, ICAA terdiri dari lebih dari 160 firma penasihat investasi yang secara kolektif mengelola aset klien lebih dari $ 410 miliar. Penasihat investasi mengelola aset untuk spektrum klien termasuk individu, keluarga, lembaga seperti program pensiun publik dan swasta, dana perusahaan, reksa dana, dana lindung nilai, organisasi amal, dan dana abadi.
Semua firma konstituen ICAA dapat mewakili diri mereka sendiri sebagai “penasihat investasi” menurut pasal 208 (c) Advisers Act. Dengan demikian, anggota ICAA dibatasi untuk hanya menjual nasihat investasi dan layanan manajemen investasi kepada klien, tetapi mereka tidak boleh mengumpulkan komisi atau menghasilkan keuntungan dari transaksi yang mereka fasilitasi. Anggota ICAA dapat diberi kompensasi secara ketat berdasarkan biaya yang dinegosiasikan untuk layanan investasi yang diberikan, di mana uang yang mereka kumpulkan terutama merupakan fungsi dari persentase aset yang dikelola (AUM).
Peraturan ICAA
Meskipun aturan spesifik yang harus diikuti anggota ICAA bersifat terperinci, secara umum, mereka merangkul kewajiban fidusia kepada klien, dengan premis dasar untuk membuat rekomendasi yang sesuai untuk klien mereka. Dan berdasarkan undang-undang, anggota ICAA harus mematuhi peraturan berikut:
- Undang-Undang Penasihat Investasi tahun 1940
- Semua aturan dan regulasi yang dikeluarkan oleh Securities and Exchange Commission di bawah Advisers Act
- Undang-Undang Sekuritas tahun 1933
- Undang-Undang Bursa Efek tahun 1934
- Undang-Undang Pertukaran Komoditas
- Semua aturan dan anggaran rumah yang dibuat oleh Dewan Pembuat Peraturan Sekuritas Kota