Pasar forex adalah pasar keuangan dengan leverage paling tinggidi dunia – yang berarti bahwa pedagang mengambil hutang untuk memperoleh posisi yang lebih besar daripada yang dapat mereka lakukan hanya dengan uang tunai di tangan.Di pasar ekuitas, margin standardapat ditetapkan pada 2: 1, yang berarti bahwa seorang pedagang harus menyiapkan setidaknya $ 50 uang tunai untuk mengontrol saham senilai $ 100.Dalam opsi, leverage dapat meningkat menjadi 10: 1, dengan $ 10 mengendalikan $ 100.Di pasar berjangka, faktor leverage setinggi 20: 1.
Apa Berhenti berburu dengan pemain forex besar?
- Karena perdagangan forex melibatkan banyak leverage, pedagang besar dan kecil sering menggunakan perintah stop dan stop-limit untuk mencegah panggilan margin atau mengunci keuntungan secara otomatis.
- Berhenti berburu adalah strategi yang mencoba untuk memaksa beberapa pelaku pasar keluar dari posisi mereka dengan mengarahkan harga aset ke tingkat di mana banyak yang telah memilih untuk menetapkan pesanan penghentian kerugian mereka.
- Memicu beberapa stop loss sekaligus dapat menyebabkan volatilitas tinggi dan memberikan peluang unik bagi investor yang ingin berdagang di lingkungan ini.
Leverage di Pasar Forex
Misalnya, dalamkontrak e-mini dealer ditetapkan pada 100: 1 dan dapat naik hingga 200: 1. Itu berarti bahwa hanya dengan $ 50 dapat mengontrol mata uang hingga senilai $ 10.000.Mengapa ini penting?Pertama dan terpenting, tingkat leverage yang tinggi dapat membuat FX menjadi sangat menguntungkan atau sangat berbahaya, bergantung pada sisi perdagangan mana Anda berada.
Di FX, pedagang ritel benar-benar dapat menggandakan akun mereka dalam semalam atau kehilangan semuanya dalam hitungan jam jika mereka menggunakan margin penuh yang mereka miliki, meskipun sebagian besar pedagang profesional membatasi leverage mereka tidak lebih dari 10: 1 dan tidak pernah menanggung risiko sebesar itu.. Tetapi terlepas dari apakah mereka berdagang dengan leverage 200: 1 atau leverage 2: 1, hampir semua orang di perdagangan Valas dengan penghentian. Dalam artikel ini, Anda akan mempelajari cara menggunakan perhentian untuk menyiapkan strategi ” berhenti berburu dengan spesifikasi besar”.
Berhenti adalah Kuncinya
Justru karena pasar valas sangat dimanfaatkan, sebagian besar pelaku pasar memahami bahwa penghentian sangat penting untuk kelangsungan hidup jangka panjang. Gagasan “menunggu”, seperti yang mungkin dilakukan beberapa investor ekuitas, tidak ada untuk sebagian besar trader forex. Trading tanpa henti di pasar mata uang berarti bahwa trader pasti akan menghadapi likuidasi paksa dalam bentuk margin call. Dengan pengecualian beberapa investor jangka panjang yang mungkin berdagang secara tunai , sebagian besar pelaku pasar valas diyakini sebagai spekulan , oleh karena itu, mereka tidak memiliki kemewahan untuk menanggung kerugian terlalu lama karena mereka posisi sangat leverage.
Karena dualitas pasar FX yang tidak biasa ini (leverage tinggi dan penggunaan stop yang hampir universal), berhenti berburu adalah praktik yang sangat umum. Meskipun mungkin memiliki konotasi negatif bagi beberapa pembaca, berhenti berburu adalah bentuk perdagangan yang sah. Ini tidak lebih dari seni mengeluarkan pemain yang kalah dari pasar. Dalam bahasa forex, mereka dikenal sebagai posisi long lemah atau short lemah. Sama seperti pemain poker yang kuat dapat mengambil lawan yang kurang mampu dengan meningkatkan taruhan dan “membeli pot,” pemain spekulatif besar (seperti bank investasi , dana lindung nilai dan bank pusat uang) suka menembak berhenti dengan harapan menghasilkan momentum arah lebih lanjut. Faktanya, praktik ini sangat umum di FX sehingga setiap trader yang tidak menyadari dinamika harga ini mungkin akan mengalami kerugian yang tidak perlu.
Karena pikiran manusia secara alami mencari keteraturan, kebanyakan perhentian berkumpul di sekitar angka bulat yang diakhiri dengan “00”. Misalnya, jika pasangan EUR / USD diperdagangkan pada 1,2470 dan nilainya naik, sebagian besar pemberhentian akan berada dalam satu atau dua poin dari titik harga 1,2500 daripada, katakanlah, 1,2517. Fakta ini saja sudah merupakan pengetahuan yang berharga, karena dengan jelas menunjukkan bahwa sebagian besar pedagang eceran harus berhenti di lokasi yang tidak terlalu ramai dan tidak biasa.
Yang lebih menarik, bagaimanapun, adalah kemungkinan untung dari dinamika unik pasar mata uang ini.Fakta bahwa pasar FX sangat digerakkan oleh penghentian memberikan ruang lingkup untuk beberapa pengaturan oportunistik untuk pedagang jangka pendek.Dalam bukunya “Day Trading Currency Market” (2005), Kathy Lien menjelaskan salah satu pengaturan tersebut berdasarkan memudarnya level “00”.Pendekatan yang dibahas di sini didasarkan pada gagasan kebalikan dari bergabung dengan momentum jangka pendek.
Memanfaatkan Perburuan
“Berhenti berburu dengan spesifikasi besar” adalah pengaturan yang sangat sederhana, hanya membutuhkan grafik harga dan satu indikator. Berikut adalah penyiapannya secara singkat: pada grafik satu jam, tandai garis 15 titik di kedua sisi angka bulat. Misalnya, jika EUR / USD mendekati angka 1,2500, pedagang akan menandai 1,2485 dan 1,2515 pada grafik. Area 30 poin ini dikenal sebagai “zona perdagangan”, seperti garis 20 yard di lapangan sepak bola yang dikenal sebagai “zona merah”. Kedua nama tersebut mengkomunikasikan ide yang sama – yaitu bahwa peserta memiliki kemungkinan yang tinggi untuk mendapatkan skor setelah mereka memasuki area tersebut.
Ide di balik penyiapan ini sangat mudah. Setelah harga mendekati level angka bulat, spekulan akan mencoba menargetkan perhentian yang berkerumun di wilayah itu. Karena FX adalah pasar yang terdesentralisasi , tidak ada yang tahu jumlah pasti stop pada level “00” tertentu, tetapi trader berharap ukurannya cukup besar untuk memicu likuidasi lebih lanjut posisi – rangkaian stop order yang akan mendorong harga lebih jauh masuk arah itu daripada akan bergerak dalam kondisi normal.
Oleh karena itu, dalam kasus pengaturan panjang, jika harga dalam EUR / USD naik menuju level 1,2500, pedagang akan membeli pasangan dengan dua unit segera setelah melewati ambang 1,2485. Penghentian perdagangan akan menjadi 15 poin di belakang entri karena ini adalah perdagangan momentum yang ketat. Jika harga tidak segera ditindaklanjuti, kemungkinan penyetelan gagal. target laba pada unit pertama akan menjadi jumlah risiko awal atau sekitar 1,2500, di mana titik pedagang akan memindahkan stop pada unit kedua untuk impas untuk mengunci keuntungan. Target pada unit kedua akan menjadi risiko awal dua kali lipat atau 1,2515, memungkinkan pedagang untuk keluar pada ledakan momentum.
Selain mengamati level grafik utama ini, hanya ada satu aturan lain yang harus diikuti oleh seorang pedagang untuk mengoptimalkan kemungkinan keberhasilan. Karena pengaturan ini pada dasarnya adalah turunan dari perdagangan momentum, maka harus diperdagangkan hanya dalam arah tren yang lebih besar. Ada banyak cara untuk memastikan arah menggunakan analisis teknis , tetapi simple moving average (SMA) 200 periode pada grafik per jam mungkin sangat efektif dalam kasus ini. Dengan menggunakan rata-rata jangka panjang pada grafik jangka pendek, Anda dapat tetap berada di sisi kanan dari aksi harga tanpa tunduk pada pergerakan gergaji jangka pendek .
Mari kita lihat dua perdagangan – satu pendek dan lainnya panjang – untuk melihat bagaimana pengaturan ini diperdagangkan secara real time .
Gambar 1
Perhatikan bahwa dalam contoh ini, pada 8 Juni, EUR / USD diperdagangkan jauh di bawah SMA 200, menunjukkan bahwa pasangan berada dalam tren turun yang kuat (Gambar 1). Saat harga mendekati level 1,2700 dari sisi bawah, pedagang akan memulai penjualan saat harga melintasi level 1,2715, menghentikan 15 poin di atas entri pada 1,2730. Dalam contoh khusus ini, momentum penurunan sangat kuat karena para pedagang berhenti di level 1,2700 dalam satu jam. Paruh pertama perdagangan keluar di 1,2700 untuk keuntungan 15 poin dan paruh kedua keluar di 1,2685 menghasilkan 45 poin hadiah hanya untuk 30 poin risiko.
Gambar 2
Contoh yang diilustrasikan di atas pada Gambar 2 juga terjadi pada hari yang sama, tetapi kali ini dalam USD / JPY pengaturan “zona perdagangan” menghasilkan beberapa peluang untuk mendapatkan keuntungan dalam waktu singkat karena area klaster penghentian utama diselidiki dan lebih. Dalam hal ini, pasangan diperdagangkan jauh di atas SMA periode 200 dan, oleh karena itu, pedagang hanya akan mengambil pengaturan yang lama. Pada 3 am EST, pasangan diperdagangkan melalui level 113,85, memicu entri panjang. Dalam satu jam berikutnya, posisi beli dapat mendorong pasangan melalui level klaster penghentian 114,00 dan pedagang akan menjual satu unit untuk mendapatkan keuntungan 15 poin, segera memindahkan penghentian ke titik impas di 113,85. Posisi beli tidak dapat mempertahankan momentum pembelian dan pasangan diperdagangkan kembali di bawah 113,85, membawa pedagang keluar dari pasar. Namun, hanya dua jam kemudian, harga sekali lagi reli melalui 113,85 dan pedagang mendapatkan posisi beli sekali lagi. Kali ini, kedua target keuntungan terpukul karena momentum pembelian menguasai posisi pendek dan mereka dipaksa untuk menutupi posisi mereka, menciptakan aliran berhenti yang vertikalisasi harga sebesar 100 poin hanya dalam dua jam.
Garis bawah
“Hentikan perburuan dengan spesifikasi besar” adalah salah satu pengaturan FX paling sederhana dan paling efisien yang tersedia untuk pedagang jangka pendek. Ini membutuhkan tidak lebih dari fokus dan pemahaman dasar tentang dinamika pasar mata uang. Alih-alih menjadi korban ekspedisi berhenti berburu, pedagang eceran akhirnya dapat membalikkan keadaan dan bergabung dengan para pemain besar, menyimpan keuntungan jangka pendek dalam prosesnya.
Artikel terkait
- Opsi Saham Karyawan (ESO)
- Hentikan dan Hentikan
- Brexit
- Sertifikat Setoran (CD) dan bagaimana CD bekerja
- Entrepreneur dan Entrepreneurship
- Blockchain: Semua yang perlu Anda ketahui
- Reksa Dana
- Investor umum dan pedagang blunders
- Hedge Fund
- Surat kuasa