Biaya Dana – (Keuangan) | Finansial 2022

Apa Biaya Dana?

Biaya dana mengacu pada tingkat bunga yang dibayarkan oleh lembaga keuangan untuk dana yang mereka gunakan dalam bisnis mereka. Biaya dana adalah salah satu biaya masukan terpenting bagi lembaga keuangan karena biaya yang lebih rendah pada akhirnya akan menghasilkan pengembalian yang lebih baik bila dana tersebut digunakan untuk pinjaman jangka pendek dan jangka panjang kepada peminjam.

spread antara biaya dana dan suku bunga yang dikenakan kepada debitur merupakan salah satu sumber utama keuntungan bagi banyak lembaga keuangan.

Poin Penting

Biaya dana adalah jumlah yang harus dibayar oleh bank dan lembaga keuangan lain untuk memperoleh dana.
Biaya dana yang lebih rendah berarti bank akan mendapatkan keuntungan yang lebih baik ketika dana tersebut digunakan untuk pinjaman kepada peminjam.
Perbedaan antara biaya dana dan tingkat bunga yang dibebankan kepada peminjam adalah salah satu sumber utama keuntungan bagi banyak bank.

Memahami Biaya Dana

Untuk pemberi pinjaman, seperti bank dan credit unions, biaya dana ditentukan oleh tingkat bunga yang dibayarkan kepada deposan atas produk keuangan, termasuk rekening tabungan dan deposito berjangka. Meskipun istilah ini sering digunakan untuk lembaga keuangan, sebagian besar perusahaan juga dipengaruhi secara signifikan oleh biaya dana saat meminjam.

Biaya dana dan selisih bunga bersih secara konseptual merupakan cara utama di mana banyak bank menghasilkan uang. Bank komersial mengenakan suku bunga pinjaman dan produk lain yang dibutuhkan konsumen, perusahaan, dan lembaga skala besar. Tingkat bunga yang dibebankan bank untuk pinjaman semacam itu harus lebih besar daripada tingkat bunga yang mereka bayarkan untuk mendapatkan dana pada awalnya — biaya dana.

Bagaimana Biaya Dana Ditentukan

Sumber dana yang membebani uang bank terbagi dalam beberapa kategori. Simpanan (sering disebut simpanan inti) merupakan sumber utama, biasanya dalam bentuk rekening giro atau tabungan, dan umumnya diperoleh dengan harga rendah.

Bank juga memperoleh dana melalui ekuitas pemegang saham, setoran grosir, dan penerbitan utang. Bank mengeluarkan berbagai pinjaman, dengan pinjaman konsumen merupakan bagian terbesar di Amerika Serikat. Hipotek properti, pinjaman ekuitas rumah, pinjaman pelajar, pinjaman mobil, dan pinjaman kartu kredit dapat ditawarkan dengan suku bunga variabel, dapat disesuaikan, atau tetap.

Perbedaan antara hasil rata-rata bunga yang diperoleh dari pinjaman dan tingkat bunga rata-rata yang dibayarkan untuk simpanan dan dana lain semacam itu (atau biaya dana) disebut selisih bunga bersih, dan ini merupakan indikator keuntungan lembaga keuangan. Sehubungan dengan margin keuntungan, semakin besar spreadnya, semakin banyak keuntungan yang direalisasikan bank. Sebaliknya, semakin rendah spreadnya, semakin kurang menguntungkan bank tersebut.

Referensi cepat

Biaya dana menunjukkan berapa suku bunga yang harus dibayar oleh bank dan lembaga keuangan lainnya untuk memperoleh dana.

Pertimbangan Khusus

Hubungan antara biaya dana dan suku bunga merupakan hal mendasar untuk memahami ekonomi AS. Suku bunga ditentukan dengan berbagai cara. Sementara aktivitas pasar terbuka memainkan peran kunci, begitu pula tingkat dana federal (atau “suku bunga Fed”). Menurut Federal Reserve AS, suku bunga dana federal adalah “tingkat bunga di mana lembaga penyimpanan meminjamkan saldo cadangan ke lembaga penyimpanan lainnya dalam semalam”. Ini berlaku untuk lembaga terbesar dan paling layak kredit karena mereka mempertahankan jumlah cadangan yang diwajibkan.

Jadi, suku bunga dana adalah suku bunga dasar, yang dengannya semua suku bunga lain di AS ditentukan. Ini adalah indikator utama kesehatan ekonomi AS. Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC) Federal Reserve mengeluarkan tingkat target yang diinginkan sebagai tanggapan terhadap kondisi ekonomi sebagai bagian dari kebijakan moneternya untuk menjaga ekonomi yang sehat.

Misalnya, selama periode inflasi yang merajalela di awal tahun 80-an, suku bunga dana makan melonjak hingga 20%. Setelah Resesi Hebat yang dimulai pada tahun 2007 dan krisis keuangan global berikutnya, serta krisis utang negara Eropa, FOMC mempertahankan tingkat suku bunga target rendah sebesar 0% hingga 0,25% untuk mendorong pertumbuhan.