Cara mengurangi volatilitas dalam portofolio Anda – (Keuangan)

Dengan apa yang tampak seperti membalikkan sakelar, ketika bola jatuh, berdering di tahun 2012, tahun investasi 2011 yang sangat bergejolak digantikan dengan awal tahun 2012 dengan volatilitas yang sangat kecil. Hari-hari naik 2% hari ini dan turun 2% pada hari berikutnya telah diganti dengan kenaikan yang lambat dan stabil ke sisi atas.

LIHAT: Pendekatan Sederhana untuk Menghitung Volatilitas

Sementara banyak investor mungkin menjadi korban dari volatilitas rendah yang ada di pasar, investor yang cerdas tahu bahwa pasar saham jarang berada dalam suasana hati yang sama untuk jangka waktu yang lama, sehingga masuk akal untuk percaya bahwa sesi perdagangan yang bergejolak akan segera kembali. Itu membuatnya penting bahwa pedagang memiliki rencana untuk apa yang akan mereka lakukan ketika pasar, sekali lagi, menjadi sulit dinavigasi.

Bagaimana Anda bisa mengurangi volatilitas dalam portofolio Anda? Berikut beberapa ide.

Beta Semua saham memiliki ukuran volatilitas yang disebut beta. Metrik ini sering kali dapat ditemukan di bagian analisis fundamental pada halaman informasi saham. Beta satu berarti bahwa saham akan bereaksi bersamaan dengan S&P 500. Jika S&P turun 0,5%, saham ini akan turun dengan jumlah yang sama. Jika beta di bawah satu, saham kurang bergejolak daripada pasar secara keseluruhan dan beta di atas satu menunjukkan bahwa saham akan bereaksi lebih parah.

Cara terbaik untuk mengurangi volatilitas dalam portofolio perdagangan Anda adalah dengan menjual saham beta tinggi dan menggantinya dengan nama beta yang lebih rendah. Anda mungkin sangat menyukai saham John Deere Anda, tetapi pada saat volatilitas pasar tinggi, saham itu mungkin sangat berfluktuasi. Menggantinya dengan saham beta yang lebih rendah seperti Johnson dan Johnson akan menurunkan volatilitas keseluruhan portofolio Anda.

Pedagang sering menyesuaikan volatilitas portofolio mereka karena pasar secara keseluruhan mengirimkan sinyal yang berbeda. Saat itu naik, mereka meningkatkan beta. Saat berada dalam mode koreksi, nama beta yang lebih rendah membantu menghemat modal.

Hedging Hedging melibatkan memulai posisi pendek terhadap posisi buy Anda. Katakanlah Anda memegang 100 saham Qualcomm tetapi Anda yakin pasar sudah matang untuk koreksi. Anda dapat menjual 100 saham beta tinggi, saham yang dinilai terlalu tinggi yang akan jatuh pada tingkat yang lebih tinggi daripada pasar secara keseluruhan jika koreksi terjadi. Kemudian, Anda bisa menutupi posisi pendek nanti ketika Anda yakin bahwa pasar akan melihat pemulihan. Anda mungkin telah kehilangan uang pada posisi Qualcomm Anda tetapi Anda menghasilkan uang pada posisi short.

Obligasi Ketika pedagang memiliki tingkat risk appetite yang tinggi, mereka tidak memiliki banyak produk pendapatan tetap, tetapi ketika pasar menjadi dipertanyakan dan mereka ingin menemukan tempat berlindung yang aman untuk uang mereka yang tidak akan bereaksi parah terhadap pergerakan pasar secara keseluruhan. , mereka mungkin menuju pasar obligasi. Obligasi, ETF obligasi, dan perbendaharaan semuanya berfungsi sebagai tempat berlindung yang aman ketika pasar sedang turun. Tidak hanya mengurangi volatilitas, tetapi juga memungkinkan pedagang untuk menghasilkan pendapatan.

Uang Tunai Cara termudah untuk mengurangi volatilitas dalam portofolio Anda adalah dengan duduk. Menjual posisi Anda dan pergi ke alokasi uang tunai yang lebih tinggi sepenuhnya melindungi Anda dari fluktuasi pasar jangka pendek. Menyimpan uang tunai untuk waktu yang lama tidak disarankan, karena uang menjadi korban inflasi , tetapi bagi pedagang yang yakin pasar akan segera stabil, uang tunai adalah cara mudah untuk mengurangi kerugian.

Intinya Menanggapi volatilitas mungkin merupakan kebutuhan bagi investor jangka panjang. Kemunculan dan penurunan sementara di pasar tidak mengubah tujuan jangka panjang portofolio Anda, sehingga tidak perlu mengubah kepemilikan Anda. Tetap di jalur dan ketahuilah bahwa sejarah menunjukkan bahwa pasar selalu pulih. LIHAT: Memahami Pengukuran Volatilitas

Artikel terkait