Memahami nilai tercatat vs nilai wajar – (Keuangan)

Apa Memahami nilai tercatat vs nilai wajar?

Nilai tercatat dan nilai wajar adalah dua ukuran akuntansi berbeda yang digunakan untuk menentukan nilai aset perusahaan.

Nilai tercatat, atau nilai buku, adalah nilai aset berdasarkan neraca perusahaan, yang mengambil biaya aset dan mengurangi penyusutannya dari waktu ke waktu. Nilai wajar suatu aset biasanya ditentukan oleh pasar dan disepakati oleh pembeli dan penjual yang bersedia, dan sering kali dapat berfluktuasi. Dengan kata lain, nilai tercatat secara umum mencerminkan ekuitas , sedangkan nilai wajar mencerminkan harga pasar saat ini.

Karena nilai wajar suatu aset bisa lebih tidak stabil daripada nilai tercatat atau nilai bukunya, kemungkinan besar akan terjadi ketidaksesuaian antara kedua ukuran tersebut. Nilai pasar dapat lebih tinggi atau lebih rendah dari nilai tercatat setiap saat. Perbedaan ini biasanya tidak diperiksa sampai aset dinilai atau dijual untuk membantu menentukan apakah nilainya terlalu rendah atau terlalu tinggi .

Membawa nilai

Nilai tercatat suatu aset didasarkan pada angka-angka dari neraca perusahaan. Ketika perusahaan pada awalnya memperoleh aset, nilai tercatatnya sama dengan biaya aslinya. Namun, ini berubah seiring waktu. Untuk menghitung nilai tercatat atau nilai buku aset pada suatu waktu, Anda harus mengurangi akumulasi biaya penyusutan , amortisasi, atau penurunan nilai dari biaya aslinya.

Contoh Nilai Tercatat

Katakanlah perusahaan ABC membeli mesin cetak 3D untuk mendesain prototipe produknya. Biaya mesin cetak 3D $ 50.000 dan memiliki biaya penyusutan $ 3.000 per tahun selama masa manfaatnya selama 15 tahun di bawah dasar garis lurus penghitungan penyusutan dan amortisasi.

Basis garis lurus adalah cara sederhana untuk menghitung hilangnya nilai aset dari waktu ke waktu. Perhitungan ini sangat berguna untuk aset fisik — seperti peralatan — yang mungkin dijual oleh perusahaan seluruhnya atau sebagian pada akhir masa manfaatnya. Oleh karena itu, nilai buku mesin cetak 3D setelah 15 tahun adalah $ 5.000, atau $ 50.000 – ($ 3.000 x 15).

Nilai wajar

Berbeda dengan nilai tercatat, nilai wajar aset dan liabilitas dihitung dengan basis akuntansi mark-to-market. Dengan kata lain, nilai wajar aset adalah jumlah yang dibayarkan dalam transaksi antar partisipan jika dijual di pasar terbuka. Pembeli dan penjual yang bersedia menyetujui nilai ini. Karena sifat pasar terbuka yang berubah, bagaimanapun, nilai wajar suatu aset dapat berfluktuasi secara signifikan dari waktu ke waktu.

Contoh Nilai Wajar

Katakanlah sebuah perusahaan investasi memiliki posisi buy dalam saham dalam portofolionya. Dengan memiliki posisi buy, perusahaan mengantisipasi kondisi pasar yang menguntungkan, yang juga dikenal sebagai “bull market”. Perusahaan menahan saham-saham ini dengan ekspektasi harga mereka akan naik dari waktu ke waktu.

Biaya awal perusahaan investasi atas aset ini adalah $ 6 juta. Namun, setelah dua tingkat produk domestik bruto (PDB) negatif , pasar mengalami penurunan yang signifikan. Nilai portofolio perusahaan turun 40% menjadi $ 3,6 juta. Oleh karena itu, nilai wajar aset adalah $ 3,6 juta, atau $ 6 juta – ($ 6 juta x 0,40).

Referensi cepat

Menentukan nilai wajar suatu aset bisa menjadi sulit jika pasar terbuka dan kompetitif untuk aset tersebut tidak ada — peralatan yang tidak biasa di pabrik manufaktur, misalnya.

Poin Penting

Nilai tercatat dan nilai wajar adalah dua ukuran akuntansi berbeda yang digunakan untuk menentukan nilai aset perusahaan.
Nilai tercatat suatu aset didasarkan pada angka-angka dari neraca perusahaan.
Nilai wajar aset adalah jumlah yang dibayarkan dalam transaksi antar partisipan jika dijual di pasar terbuka.