Mengukur dampak menggabungkan GAAP dan IFRS – (Keuangan)

Globalisasi, Sarbanes-Oxley Act (SOX), penerapan standar internasional oleh Komisi Sekuritas dan Bursa (SEC), serta kehancuran ekonomi dan keuangan dari Resesi Hebat dalam beberapa tahun terakhir telah memberikan tekanan pada sejumlah negara, termasuk Amerika Serikat, untuk menghilangkan kesenjangan antara Standar Pelaporan Keuangan Internasional (IFRS) dan prinsip akuntansi yang berlaku umum di AS (GAAP).

Inisiatif tersebut memiliki konsekuensi pada dunia keragaman akuntansi, dan konvergensi standar GAAP bersama dengan IFRS sebagian besar berdampak pada manajemen perusahaan, investor, pasar saham, profesional akuntansi, dan pembuat standar akuntansi. Selain itu, konvergensi standar akuntansi mengubah sikap CPA dan CFO terhadap harmonisasi akuntansi internasional, yang mempengaruhi kualitas standar akuntansi internasional dan upaya yang dilakukan untuk mencapai tujuan konvergensi standar GAAP dan IFRS.

Apa Mengukur dampak menggabungkan GAAP dan IFRS?

  • Salah satu perbedaan utama antara GAAP dan IFRS adalah metodologi mereka, dengan GAAP berbasis aturan dan yang terakhir berbasis prinsip.
  • Perbedaan ini menimbulkan tantangan di berbagai bidang seperti konsolidasi, laporan laba rugi, inventaris, penghitungan laba per saham (EPS), dan biaya pengembangan.
  • IFRS menyukai model kontrol sedangkan US GAAP lebih menyukai model risiko dan penghargaan.
  • Karena GAAP telah digunakan begitu lama oleh para profesional akuntansi, mungkin sulit untuk mencoba format lain, terutama ketika perubahan tersebut memerlukan pembelajaran sistem akuntansi keuangan yang sama sekali baru. 

Laporan keuangan

Standar dan persyaratan pelaporan keuangan berbeda-beda di setiap negara, yang menciptakan ketidakkonsistenan. Masalah ini menjadi lebih umum bagi investor ketika mereka mempertimbangkan untuk mendanai perusahaan pencari modal yang mengikuti standar akuntansi dan pelaporan keuangan negara tempat mereka menjalankan bisnis.

Perbedaan utamaantara GAAP dan IFRS adalah salah satu pendekatannya: GAAP berbasis aturan sedangkan IFRS adalah metodologi berbasis prinsip.GAAP terdiri dari seperangkat pedoman yang kompleks mencoba untuk menetapkan aturan dan kriteria untuk setiap kontingensi, sedangkan IFRS dimulai dengan tujuan pelaporan yang baik dan kemudian memberikan panduan tentang bagaimana tujuan spesifik berkaitan dengan situasi tertentu.

Dampak Standar Akuntansi Baru

Konvergensi dan perubahan berikutnya dari standar akuntansi dan pelaporan di tingkat internasional berdampak pada sejumlah konstituen.Dewan Standar Akuntansi Internasional (IASB) mencari solusi yang bisa diterapkan untuk mengurangi kompleksitas, konflik, dan kebingungan yang ada yang diciptakan oleh ketidakkonsistenan dan kurangnya standar akuntansi yang efisien dalam pelaporan keuangan.

Referensi cepat

Misi asli Dewan Standar Akuntansi Keuangan (FASB) selalu untuk menetapkan US GAAP (yang diawasi oleh FASB) dan standar untuk akuntansi dan pelaporan keuangan;namun, misinya telah ditingkatkan untuk memasukkan konvergensi dan harmonisasi standar AS dengan standar internasional (IFRS).

Dampak pada Manajemen Perusahaan

Manajemen perusahaan akan mendapatkan keuntungan dari standar, aturan, dan praktik yang lebih sederhana dan efisien yang berlaku untuk semua negara dan diikuti di seluruh dunia. Perubahan tersebut akan memberikan kesempatan kepada manajemen perusahaan untuk meningkatkan modal melalui suku bunga yang lebih rendah sambil menurunkan risiko dan biaya melakukan bisnis.

Dampak pada Investor

Investor harus mendidik kembali diri mereka sendiri dalam membaca dan memahami laporan akuntansi dan laporan keuangan mengikuti standar baru yang diterima secara internasional. Pada saat yang sama, proses tersebut akan memberikan informasi yang lebih kredibel dan akan disederhanakan tanpa perlu diubah ke standar negara. Selanjutnya, standar baru akan meningkatkan aliran modal internasional.

Dampak pada Pasar Saham 

Pasar saham akan melihat pengurangan biaya yang menyertai memasuki bursa asing , dan semua pasar yang mengikuti aturan dan standar yang sama selanjutnya akan memungkinkan pasar bersaing secara internasional untuk peluang investasi global.

Dampak pada Profesional Akuntansi

Pergeseran dan konvergensi standar saat ini ke standar yang diterima secara internasional akan memaksa para profesional akuntansi untuk mempelajari standar baru dan akan mengarah pada konsistensi dalam praktik akuntansi.

Dampak pada Penentu Standar Akuntansi

Pengembangan standar melibatkan sejumlah dewan dan entitas yang membuat prosesnya lebih lama, lebih memakan waktu, dan membuat frustrasi semua pihak yang terlibat. Setelah standar bertemu, proses aktual pengembangan dan penerapan standar internasional baru akan lebih sederhana dan akan menghilangkan ketergantungan pada lembaga untuk mengembangkan dan meratifikasi keputusan tentang standar tertentu.

Pro dan Kontra Konvergensi

Argumen untuk konvergensi adalah:

  • (a) kejelasan yang diperbarui
  • (b) kemungkinan penyederhanaan
  • (c) transparansi
  • (d) komparabilitas antara berbagai negara dalam akuntansi dan pelaporan keuangan

Hal ini akan menghasilkan peningkatan arus modal dan investasi internasional, yang selanjutnya akan menurunkan tingkat suku bunga dan mengarah pada pertumbuhan ekonomi untuk negara tertentu dan perusahaan yang berbisnis dengan negara tersebut.

Ketepatan waktu dan ketersediaan informasi yang seragam untuk semua pemangku kepentingan terkait juga secara konseptual akan membuat proses menjadi lebih lancar dan efisien. Selain itu, perlindungan baru akan diterapkan untuk mencegah kehancuran ekonomi dan keuangan nasional atau internasional lainnya.

Argumen yang menentang konvergensi standar akuntansi adalah (a) keengganan berbagai negara yang terlibat dalam proses untuk berkolaborasi berdasarkan budaya, etika, standar, kepercayaan, jenis ekonomi, sistem politik, dan gagasan yang terbentuk sebelumnya untuk negara, sistem, dan agama tertentu. ; dan (b) waktu yang dibutuhkan untuk mengimplementasikan sistem baru aturan dan standar akuntansi secara menyeluruh.

Kualitas Standar Keuangan

Sasaran dan upaya Komisi Sekuritas dan Bursa baik di dalam maupun luar negeri adalah secara konsisten mengupayakan pencapaianpasar modal yangadil, likuid , dan efisien, sehingga memberikan informasi yang akurat, tepat waktu, dapat dibandingkan, dan dapat diandalkan kepada investor.Salah satu cara SEC untuk mencapai tujuan tersebut adalah dengan menjunjung tinggi kualitas pelaporan keuangan domestik serta mendorong konvergensi standar AS dan IFRS.

Penelitian menunjukkan bahwa perusahaan yang menerapkan standar internasional menunjukkan hal-hal berikut: varians yang lebih tinggi dari perubahan laba bersih, perubahan arus kas yang lebih tinggi, korelasi negatif yang lebih rendah secara signifikan antara akrual dan arus kas, frekuensi pendapatan positif kecil yang lebih rendah, frekuensi yang lebih tinggi pendapatan negatif yang besar, dan relevansi nilai yang lebih tinggi dalam jumlah akuntansi.Selain itu, perusahaan-perusahaan ini memiliki manajemen laba yang lebih sedikit, pengakuan kerugian yang lebih tepat waktu, dan relevansi nilai yang lebih dalam jumlah akuntansi dibandingkan dengan perusahaan domestik (AS) yang mengikuti GAAP.Oleh karena itu, perusahaan yang mengikuti IFRS umumnya menunjukkan kualitas akuntansi yang lebih tinggi daripada ketika mereka sebelumnya mengikuti GAAP.

Ada beberapa pertentangan terhadap konvergensi dari semua pemangku kepentingan yang terlibat, termasuk profesional akuntansi (CPA, auditor, dll.) Dan manajemen puncak perusahaan (CFO, CEO). Ada berbagai alasan untuk penolakan tersebut terhadap perubahan, dan beberapa berhubungan dengan profesi akuntansi, beberapa untuk manajemen perusahaan dan beberapa dimiliki oleh keduanya. Rangkaian standar baru yang akan diadaptasi
perlu memberikan transparansi dan pengungkapan penuh yang serupa dengan standar AS, dan juga harus memastikan penerimaan yang luas.

Sikap CPA

Beberapa alasan AS tidak merangkul konvergensi standar adalah: Perusahaan AS sudah terbiasa dengan standar yang ada; ketidakmampuan atau kemampuan rendah untuk secara budaya berhubungan dengan sistem akuntansi negara lain; dan kurangnya pemahaman yang baik tentang prinsip-prinsip internasional.

Budaya dalam konteks ini diartikan sebagai “program kolektif dari pikiran yang membedakan anggota satu kelompok manusia dari kelompok lainnya.” Setiap bangsa dan budaya memiliki norma kemasyarakatannya sendiri yang terdiri dari karakteristik umum, seperti sistem nilai — kecenderungan luas untuk lebih memilih keadaan tertentu daripada yang lain — yang diadopsi oleh mayoritas konstituen.

Dimensi nilai akuntansi yang digunakan untuk mendefinisikan sistem akuntansi suatu negara, berdasarkan budaya negara tersebut, terdiri dari:

  • Profesionalisme versus kontrol hukum
  • Keseragaman versus kesesuaian
  • Konservatisme versus optimisme
  • Kerahasiaan versus transparansi

Dua yang pertama berkaitan dengan otoritas dan penegakan praktik akuntansi di tingkat negara, sedangkan dua yang terakhir berkaitan dengan pengukuran dan pengungkapan informasi akuntansi di tingkat negara.Meneliti dimensi dan faktor yang mempengaruhi sistem akuntansi, terbukti bahwa perbedaan budaya berdampak kuat pada standar akuntansi negara lain, sehingga memperumit konvergensi standar. Alasan lain mengapa perusahaan AS menolak untuk menggabungkan GAAP dengan IFRS adalah opini yang berlaku bahwa IFRS berbasis prinsip gagal menawarkan panduan dibandingkan dengan standar AS berbasis aturan. Akibatnya, profesional akuntansi AS dan manajemen perusahaan menganggap IFRS memiliki kualitas yang lebih rendah daripada GAAP.

Sikap CFO

CFO tidak menerima perubahan ini karena biaya yang dikeluarkan. Secara khusus ada dua area yang terkena dampak langsung: pelaporan keuangan perusahaan dan sistem pengendalian internalnya. Biaya lain yang terlibat dalam transisi dan perubahan ke IFRS adalah persepsi publik tentang integritas kumpulan standar baru yang terkonvergensi. Persyaratan pelaporan SEC juga harus disesuaikan untuk mencerminkan perubahan dalam sistem konvergen.

IFRS tidak memisahkan pos luar biasa dalam laporan laba rugi, tetapi US GAAP menunjukkannya sebagai laba bersih. IFRS tidak mengizinkan LIFO untuk penilaian inventaris sedangkan US GAAP menyediakan opsi LIFO, biaya rata-rata, atau FIFO.  Berdasarkan IFRS, perhitungan EPS tidak menghitung rata-rata perhitungan periode interim individu, tetapi US GAAP melakukannya. Mengenai biaya pengembangan, IFRS mengkapitalisasi mereka jika kriteria tertentu terpenuhi sementara US GAAP menganggapnya sebagai biaya.

Telah disepakati untuk “(a) melakukan proyek jangka pendek yang bertujuan untuk menghilangkan berbagai perbedaan individu antara US GAAP dan Standar Pelaporan Keuangan Internasional (IFRS), yang mencakup Standar Akuntansi Internasional (IAS), (b) menghapus lainnya perbedaan antara IFRS dan US GAAP melalui koordinasi program kerja masa depan mereka, (c) melanjutkan kemajuan pada proyek bersama yang mereka lakukan, dan (d) mendorong badan interpretatif masing-masing untuk mengkoordinasikan kegiatan mereka “

FASB

FASB menyatakan bahwa persyaratan Undang-Undang Sarbanes Oxley dari SEC untuk menyelidiki kelayakan penerapan pendekatan akuntansi yang lebih berbasis prinsip berarti bahwa AS perlu melanjutkan kepatuhannya dengan SOX sebagai bagian dari proses konvergensi GAAP dan IFRS. standar.Baik FASB dan IFRS telah mengidentifikasi proyek konvergensi jangka pendek dan jangka panjang, termasuk 20 area pelaporan di mana perbedaan telah diselesaikan dan diselesaikan. Selanjutnya, FASB memberikan klarifikasi tentang GAAP dengan mengkategorikan dalam urutan kewenangan.

Daya tarik konvergensi didasarkan pada keyakinan berikut: (a) konvergensi standar akuntansi dapat dicapai dengan baik dari waktu ke waktu melalui pengembangan kualitas tinggi, standar umum dan (b) menghilangkan standar di kedua sisi adalah kontraproduktif, dan, sebaliknya, standar umum baru yang meningkatkan informasi keuangan yang dilaporkan kepada pemangku kepentingan harus dikembangkan.

Meskipun bukti penelitian menunjukkan kualitas akuntansi yang lebih tinggi dialami oleh perusahaan yang menerapkan standar IFRS atau telah beralih dari GAAP, proses konvergensi belum terbukti menjadi tugas yang mudah, sebagian besar karena perbedaan pendekatan antara dua badan akuntansi.

Masalah dan Kekhawatiran Dengan GAPP dan IFRS

Masalah utama dengan konvergensi terletak pada perbedaan dalam pendekatan US GAAP dan IFRS. IFRS lebih dinamis dan terus direvisi sebagai respons terhadap lingkungan keuangan yang terus berubah.

Meskipun penelitian terdokumentasi menunjukkan kualitas akuntansi yang lebih tinggi yang dialami oleh perusahaan yang mengikuti IFRS atau beralih ke IFRS dari GAAP, ada keraguan dan kekhawatiran dari FASB mengenai penerapan dan penerapan standar berbasis prinsip di AS. menjadi IFRS harus menerima beberapa standar FASB untuk mengakomodasi kebutuhan konstituen AS dan pemangku kepentingan.

Garis bawah

Siapa pun dapat menebak bagaimana konvergensi ini akan berkembang dan berdampak pada akuntansi keuangan perusahaan di AS Dari perspektif hukum, perusahaan akan diminta untuk mengungkapkan informasi kualitatif dan kuantitatif tentang kontrak dengan pelanggan, termasuk analisis jatuh tempo untuk kontrak yang diperpanjang lebih dari satu tahun, juga sebagai pencantuman penilaian yang signifikan dan perubahan dalam penilaian yang dibuat dalam menerapkan standar yang diusulkan untuk kontrak tersebut.

Mungkin jawabannya terletak pada perlunya mempertimbangkan studi yang lebih mendalam dan pemeriksaan terhadap faktor-faktor yang mempengaruhi pembentukan atau perkembangan sistem akuntansi suatu negara. Tetapi dewan perusahaan, dalam upaya untuk melayani kebutuhan investor mereka dengan sebaik-baiknya, harus berkontribusi pada proses konvergensi dengan mengganti standar lama dengan standar baru yang dikembangkan bersama.

Artikel terkait

  1. Prinsip Akuntansi yang Diterima Secara Umum (GAAP)
  2. IFRS vs. GAAP: Apa bedanya?
  3. Memahami GAAP vs IFRS
  4. Prinsip – prinsip akuntansi
  5. Bagaimana Akuntansi Persediaan Berbeda Antara GAAP dan IFRS
  6. IFRS vs. A.S. GAAP: Apa bedanya?
  7. Memahami GAAP vs Non-GAAP
  8. Standar Akuntansi Internasional (IAS)
  9. Pengobatan item yang tidak biasa atau jarang untuk IFRS dan GAAP
  10. Penghasilan Non-GAAP

     

Pos-pos Terbaru

  • Gramm-Leach-Bliley Act of 1999 (GLBA)
  • Pertanyaan Wawancara Umum untuk Auditor Internal
  • Zero-Volatility Spread (Z-spread)
  • ZZZZ BEST
  • ZWD (Zimbabwe Dollar)
  • Z tranche
  • Z-Score
  • Zonasi
  • Peraturan Zonasi
  • Zona Perjanjian yang Mungkin (Zopa)
  • Zona dukungan dan contoh
  • Zona resistensi
  • ZOMMA Didefinisikan
  • Zombies.
  • Judul Zombie.
  • Penyitaan Zombie
  • ETF zombie
  • Hutang Zombie
  • Zombie Bank.
  • ZMK (Zambia Kwacha)