Undang-Undang Perlindungan Kredit Konsumen tahun 1968 (CCPA) – (Keuangan)

Apa Undang-Undang Perlindungan Kredit Konsumen tahun 1968 (CCPA)?

Undang-undang Perlindungan Kredit Konsumen Tahun 1968 (CCPA) adalah undang-undang federal yang menciptakan perlindungan bagi konsumen dari bank, perusahaan kartu kredit, dan pemberi pinjaman lainnya. Undang-undang tersebut mengamanatkan persyaratan pengungkapan yang harus diikuti oleh pemberi pinjaman konsumen dan perusahaan penyewaan mobil dan telah diperluas secara signifikan sejak didirikan pada tahun 1968.

Poin Penting

Undang-undang Perlindungan Kredit Konsumen Tahun 1968 (CCPA) melindungi konsumen dari kerugian oleh kreditor, bank, dan perusahaan kartu kredit.
Undang-undang federal mewajibkan persyaratan pengungkapan yang harus diikuti oleh pemberi pinjaman konsumen dan perusahaan penyewaan mobil.
CCPA mensyaratkan bahwa total biaya pinjaman atau produk kredit diungkapkan, termasuk bagaimana bunga dihitung dan biaya apa pun yang terlibat.
Ini juga melarang diskriminasi saat mempertimbangkan pemohon pinjaman dan melarang praktik periklanan yang menyesatkan.

Memahami Undang-Undang Perlindungan Kredit Konsumen tahun 1968 (CCPA)

CCPA, sebagian, mengatur pelaporan yang adil atas informasi keuangan pelanggan, serta melarang iklan yang menipu dan diskriminasi oleh kreditor .Hal ini juga membuat persyaratan pinjaman menjadi lebih transparan bagi peminjam yang mungkin tidak berpengalaman di bidang keuangan atau perbankan — CCPA mewajibkan lembaga keuangan untuk menjelaskan terminologi keuangan dalam istilah yang lebih mudah dipahami oleh konsumen.

CCPA membentuk dasar untuk berbagai undang-undang perlindungan konsumen yang mencakup peminjaman , pengungkapan syarat dan ketentuan, serta pengumpulan dan pembagian kredit konsumen dan riwayat peminjaman. Di bawah ini adalah beberapa ketentuan utamanya.

Judul III

Kreditor yang ingin menagih hutang dari seseorang dalam keadaan tertentu akan dapat menutupi gaji orang tersebut.Dengan kata lain, bank dapat memotong uang dari gaji seseorang untuk melunasi hutang yang telah jatuh tempo.CCPA telah mempersulit ini, membatasi kekuasaan yang dimiliki kreditor untuk memulai pemotongan dan membutuhkan perintah pengadilan untuk diperoleh.

Judul III membatasi jumlah pendapatan yang dapat dihias hingga 25% dari pendapatan mingguan yang dapat dibuang setelah pemotongan wajib untuk pajak atau jumlah dimana pendapatan yang dapat dibuang lebih besar dari 30 kali upah minimum .Judul III mengakhiri praktik kreditor yang merampas persentase tinggi dari gaji untuk membayar hutang.Namun, itu mengizinkan hingga 50% atau 60% pemotongan untuk pajak lewat jatuh tempo dan tunjangan anak.

Fair Credit Reporting Act (FCRA)

Fair Credit Reporting Act (FCRA) mengatur pembagian, penyimpanan, dan pengumpulan informasi kredit dan keuangan konsumen.Itu disahkan pada tahun 1970 untuk memastikan keakuratan dan privasi informasi pribadi yang terkandung dalam file agen pelaporan kredit, yang menyimpan semua riwayat kredit konsumen. Baik Biro Perlindungan Keuangan Konsumen (CFPB) dan Komisi Perdagangan Federal (FTC) bertugas memperbarui dan menegakkan tindakan tersebut.

Riwayat kredit konsumen yang mencakup pembayaran, nomor kartu kredit, dan pinjaman disimpan dalam laporan kredit mereka. Laporan ini kemudian digunakan oleh kreditor untuk meninjau riwayat keuangan konsumen dan menentukan apakah individu tersebut layak mendapatkan kredit. Pengumpulan informasi juga digabungkan menjadi nilai numerik kelayakan kredit yang disebut skor kredit.

FCRA memungkinkan konsumen untuk mendapatkan satu salinan gratis dari laporan kredit mereka setiap tahun untuk memastikan bahwa bank dan kreditor telah melaporkan riwayat keuangan konsumen dengan benar.Jika ada informasi yang tidak akurat, konsumen dapat membantahnya.

Agen pelaporan kredit dapat menyebarkan informasi keuangan konsumen dalam keadaan tertentu.FCRA membatasi akses yang dimiliki para pihak ke informasi dalam laporan kredit konsumen.Misalnya, perusahaan hipotek mungkin menarik laporan kredit konsumen jika orang tersebut mengajukan hipotek untuk membeli rumah.Namun, pemberi kerja yang ingin melihat laporan kredit seseorang tidak dapat memperoleh akses tanpa izin tertulis dari individu tersebut.

Truth in Lending Act (TILA)

Truth in Lending Act (TILA) adalah hukum federal yang dirancang untuk melindungi dan membantu konsumen yang meminjam melalui pinjaman atau produk kredit lain dari pemberi pinjaman atau kreditor.

Prinsip utama TILA berkaitan dengan pengungkapan informasi penting yang diperlukan untuk menghitung biaya pinjaman bagi konsumen.TILA mensyaratkan pemberi pinjaman mengungkapkan jangka waktu atau lama pinjaman, serta tingkat persentase tahunan (APR), yang mewakili total, biaya pokok kepada konsumen untuk pinjaman, termasukbiaya bunga dan biaya apa pun.

Berdasarkan Undang-undang tersebut, pemberi pinjaman konsumen diwajibkan untuk memberi tahu konsumen tentang APR — yang bertentangan dengan tingkat bunga yang berdiri sendiri — persyaratan pinjaman khusus atau yang sebelumnya tersembunyi, dan total biaya potensial bagi peminjam.Dengan kata lain, biaya sebenarnya dari pinjaman atau fasilitas kredit harus diungkapkan dalam dokumen yang diberikan kepada konsumen sebelum penandatanganan.Informasi mengenai laporan tagihan berkala juga harus diungkapkan.

Tujuan TILA adalah tidak hanya meningkatkan transparansi tetapi juga memungkinkan konsumen untuk dapat berbelanja ke penyedia kredit lain untuk tarif atau persyaratan yang lebih baik. Dengan menetapkan proses pengungkapan standar untuk semua bank, konsumen dapat lebih mudah membandingkan penawaran.

Peraturan yang melarang praktik periklanan menipu untuk pinjaman juga termasuk dalam TILA. Tindakan tersebut mencegah kreditor mengarahkan peminjam ke pinjaman yang paling menguntungkan bagi bank versus apa yang terbaik bagi konsumen. TILA juga memberi konsumen waktu tiga hari untuk mundur dari pinjaman bahkan setelah menandatangani dokumen pada penutupan.

Equal Credit Opportunity Act (ECOA)

Equal Credit Opportunity Act (ECOA), yang disahkan pada tahun 1974, melarang diskriminasi oleh kreditor dan pemberi pinjaman saat mengevaluasi pengajuan pinjaman untuk seseorang.Undang-undang tersebut melarang penggunaan jenis kelamin, ras, warna kulit, agama, dan faktor penentu non-kredit saat melakukan evaluasi kredit.Misalnya, kreditor tidak dapat menolak pinjaman berdasarkan usia pemohon atau apakah orang tersebut menerima bantuan publik.

Undang-Undang Praktik Penagihan Hutang yang Adil (FDCPA)

Undang-Undang Praktik Penagihan Hutang yang Adil (FDCPA) adalah undang-undang federal yang membatasi tindakan yangdapat diambil oleh penagih utang pihak ketigasaat mencoba menagih hutang dari konsumen atau entitas — perusahaan kartu kredit, misalnya, mungkin melakukan outsourcing pengumpulan hutang kepada penagih hutang pihak ketiga.FDCPA membatasi ruang lingkup tindakan oleh penagih hutang ini dan menetapkan batasan berapa kali peminjam dapat dihubungi dan waktu panggilan dapat dilakukan ke peminjam.

Electronic Fund Transfer Act (EFTA)

Electronic Fund Transfer Act (EFTA), yang diberlakukan pada tahun 1978, melindungi konsumen ketika mereka melakukan transaksi elektronik, seperti transfer dana.EFTA mengatur transfer yang dilakukan melalui anjungan tunai mandiri (ATM), kartu debit, dan penarikan otomatis dari rekening bank. Ini juga membantu konsumen untuk memperbaiki kesalahan transaksi dan membatasi tanggung jawab konsumen jika kartu hilang atau dicuri.