Potensi risiko yang dihadapi perusahaan dapat dianalisis dengan berbagai cara. Penghasilan yang berisiko (EAR), nilai risiko (VAR), dan nilai ekonomi ekuitas (EVE) adalah di antara yang paling umum dan setiap ukuran digunakan untuk menilai potensi dalam periode tertentu. Mereka sangat penting bagi perusahaan atau investor di perusahaan yang beroperasi secara internasional. Itu karena, meski sebagian besar perusahaan menghadapi risiko suku bunga, perusahaan yang beroperasi di luar negeri menghadapi berbagai .
perubahan nilairisiko suku bunga
Apa 3 cara untuk mengukur risiko bisnis?
Penghasilan yang berisiko adalah jumlah perubahan akibat perubahan suku bunga selama periode tertentu. Ini membantu investor dan profesional risiko memahami dampak perubahan suku bunga terhadap posisi keuangan dan arus kas perusahaan.
laba bersih
Poin Penting
- Investor dapat mengukur risiko dengan berbagai cara termasuk laba atas risiko (EAR), nilai risiko (VAR), dan nilai ekonomi ekuitas (EVE).
- Penghasilan yang berisiko adalah jumlah laba bersih yang dapat berubah karena perubahan suku bunga selama periode tertentu.
- Nilai yang berisiko adalah statistik yang mengukur dan mengukur tingkat risiko dalam perusahaan, portofolio, atau posisi selama periode waktu tertentu.
- Nilai ekuitas digunakan untuk mengelola aset bank dan mewakili tingkat eksposur risiko suku bunga.
Perhitungan EAR mencakup item-item yang dianggap sensitif terhadap perubahan suku bunga dan menghasilkan arus kas pendapatan atau beban. Misalnya, bank mungkin memiliki keyakinan 95% bahwa penyimpangan dari pendapatan yang diharapkan karena perubahan suku bunga tidak akan melebihi jumlah dolar tertentu selama periode tertentu. Ini adalah risiko pendapatannya.
neraca
Nilai resiko
Nilai yang berisiko mengukur keseluruhan perubahan nilai selama periode tertentu dalam tingkat kepercayaan tertentu. Ini mengukur terkait dengan nilai total perusahaan, yang merupakan masalah yang jauh lebih luas daripada risiko suku bunga terhadap . Model mengukur jumlah potensi kerugian maksimum selama periode tertentu.
risiko keuangan yangarus kasnyanilai pada risiko
Misalnya, seorang manajer risiko menentukan bahwa sebuah perusahaan memiliki nilai satu tahun 5% dengan risiko $ 10 juta. Nilai ini menunjukkan bahwa ada kemungkinan 5% bahwa perusahaan bisa kehilangan lebih dari $ 10 juta dalam setahun. Dengan 95%, kerugian maksimum tidak boleh melebihi $ 10 juta selama satu tahun.
interval kepercayaan
Nilai Ekuitas
terutama digunakan di perbankan dan mengukur jumlah total modal bank yang dapat berubah karena fluktuasi suku bunga. Ini adalah ukuran ekonomi jangka panjang yang digunakan untuk menilai tingkat eksposur risiko suku bunga. Tidak seperti laba berisiko dan nilai berisiko, bank menggunakan ukuran nilai ekuitas untuk mengelola aset dan kewajibannya.
Nilai ekonomi ekuitas
Nilai ekonomi ekuitas adalah perhitungan arus kas yang mengurangi nilai sekarang dari arus kas yang diharapkan pada kewajiban dari nilai dari semua arus kas aset yang diharapkan. Nilai ini digunakan sebagai perkiraan modal total ketika mengevaluasi sensitivitas modal total terhadap fluktuasi suku bunga. Bank dapat menggunakan ukuran ini untuk membuat model yang menunjukkan bagaimana perubahan suku bunga akan mempengaruhi total modalnya.
sekarang
Artikel terkait
Menganalisis arus kas dengan cara yang mudah
Membandingkan arus kas gratis vs arus kas operasi
Arus kas dari aktivitas operasi (CFO)
Pernyataan Arus Kas: Meninjau Arus Kas dari Operasi
Arus Kas Operasi (OCF)
Arus kas dari aktivitas investasi
Yield arus kas gratis: Indikator fundamental terbaik
Laporan arus kas
Laporan Arus Kas: Menganalisis Arus Kas dari Kegiatan Pendanaan
Apa Perbedaan Arus Kas dan Pendapatan?