Apa Analisis Macroprudential?
Analisis makroprudensial adalah metode analisis ekonomi yang mengevaluasi kesehatan, kesehatan dan kerentanan sistem keuangan. Analisis makroprudensial melihat kesehatan lembaga keuangan yang mendasarinya dalam sistem dan melakukan uji stres dan analisis skenario untuk membantu menentukan sensitivitas sistem terhadap guncangan ekonomi.
Data ekonomi makro dan pasar juga ditinjau untuk menentukan kesehatan sistem saat ini. Analisis ini juga berfokus pada data kualitatif yang terkait dengan kerangka kerja lembaga keuangan dan lingkungan peraturan untuk mendapatkan pemahaman tambahan tentang kekuatan dan kerentanan dalam sistem.
Poin Penting
- Analisis makroprudensial adalah studi tentang kesehatan, kesehatan, dan kerentanan sistem keuangan untuk mengidentifikasi risikonya.
- Ini menggunakan data ekonomi makro termasuk produk domestik bruto (PDB), tingkat pertumbuhan, inflasi, suku bunga dll, dan melibatkan kerja sama antara berbagai lembaga keuangan.
Memahami Analisis Makroprudensial
Ketika melihat kesehatan lembaga keuangan yang mendasari sistem, analisis makroprudensial menggunakan indikator yang menyediakan data kesehatan lembaga tersebut secara keseluruhan termasuk kecukupan modal, kualitas aset, kinerja manajemen, profitabilitas, likuiditas, dan sensitivitas terhadap risiko sistematis. Data ekonomi makro yang digunakan meliputi tingkat pertumbuhan produk domestik bruto (PDB) , inflasi, suku bunga, neraca pembayaran, nilai tukar, harga aset dan korelasi pasar di dalam sistem. Terakhir, analisis makroprudensial melihat komponen utama pasar keuangan, termasuk peringkat kredit yang berlaku serta imbal hasil dan harga pasar dari instrumen keuangan.
Analisis skenario dan uji stres merupakan komponen utama dari analisis ini. Misalnya, analisis mungkin melihat bagaimana sistem akan mengatasi nilai mata uang yang terus menurun dan pengaruhnya terhadap PDB, suku bunga, dan profitabilitas lembaga yang mendasarinya.
Tujuan Analisis Makroprudensial
Analisis makroprudensial dirancang untuk mengidentifikasi, jauh sebelumnya, risiko terhadap operasi atau struktur lembaga atau pasar keuangan. Risiko ini disebut risiko sistemik. Paling buruk, realisasi risiko tersebut dapat menyebabkan krisis keuangan dan meningkatkan dampak makroekonomi dari krisis tersebut. Risiko dapat timbul dari siklus kredit, fitur struktural bawaan dan kerentanan sistem keuangan, atau dari masalah individu dari lembaga keuangan tertentu. Identifikasi risiko yang efektif membutuhkan pengembangan perangkat makroprudensial yang berkelanjutan.
Selain identifikasi risiko, analisis makroprudensial menilai ketahanan lembaga keuangan domestik dan internasional serta infrastruktur pasar keuangan terhadap gangguan yang parah. Keterkaitan berbagai peserta sistem keuangan juga menjadi sasaran utama penilaian tersebut, mengingat tingkat ketahanan sistem keuangan terhadap risiko yang ditimbulkan melalui keterkaitan tersebut.
Melakukan Analisis Makroprudensial
Biasanya, lembaga keuangan akan bekerja sama dalam melaksanakan analisis makroprudensial yang komprehensif. Bank of Finland, misalnya, bekerja sama erat dengan Otoritas Pengawas Keuangan Finlandia dan Kementerian Keuangan dalam analisis risiko makroprudensial untuk menetapkan keterkaitan antara ekonomi riil dan pasar keuangan.
Bank of Finland memiliki pengalaman yang mendalam dan kompetensi yang luas dalam jenis penelitian ini dan bekerja sama erat dengan sejumlah otoritas keuangan lainnya dalam analisis makroprudensial mereka, termasuk Sistem Bank Sentral Eropa, organisasi internasional seperti European Systemic Risk Board (ESRB), Dana Moneter Internasional (IMF), dan Bank untuk Penyelesaian Internasional (BIS).
Artikel terkait
- Peraturan Federal Reserve
- Membeli Asuransi Kesehatan Swasta
- Opsi Saham Karyawan (ESO)
- Semua Tentang Asuransi Kesehatan COBRA
- Analisis Fundamental
- Reksa Dana
- Brexit
- Produk Domestik Bruto (PDB)
- Blockchain: Semua yang perlu Anda ketahui
- Entrepreneur dan Entrepreneurship