Apa Pinjaman endowment?
Pinjaman abadi, juga dikenal sebagai hipotek abadi, adalah jenis hipotek di mana peminjam hanya membayar bunga pinjaman setiap bulan. Alih-alih melakukan pembayaran atas pokok pinjaman, peminjam melakukan investasi reguler ke dalam rencana tabungan, atau dana abadi, yang akan jatuh tempo saat hipotek jatuh tempo. Peminjam kemudian menggunakan dana dari dana abadi tersebut untuk melunasi pokok hipotek.
Pinjaman dana abadi terutama populer di Inggris Raya. Konsumen yang menggunakannya sering memilih untuk membeli apa yang oleh orang Inggris disebut sebagai polis jaminan jiwa (setara dengan polis asuransi seluruh jiwa di AS) untuk mengumpulkan tabungan yang diperlukan untuk melunasi pokoknya. Kebijakan jaminan hidup ini akan jatuh tempo bersamaan dengan hipotek.
Bagaimana Pinjaman Endowment Bekerja
Untuk mengotorisasi pinjaman endowment, pemberi pinjaman akan meminta bukti bahwa peminjam memiliki rencana yang realistis untuk membayar kembali pokok pinjaman. Rencana ini tidak dapat mengandalkan warisan atau rejeki nomplok yang diharapkan.
Katakanlah seorang peminjam memilih untuk membeli rumah seharga $ 150.000, membiayai pembelian tersebut dengan hipotek endowment selama 25 tahun. Pemberi pinjaman yang menerbitkan hipotek menetapkan pembayaran bulanan sebesar $ 850 (mencerminkan tingkat bunga 6,8% yang berlaku). Jumlah ini hanya mencakup bunga pinjaman; peminjam harus menanggung sendiri semua pajak dan asuransi yang relevan.
Sementara itu, peminjam juga telah memperoleh polis jaminan jiwa yang akan jatuh tempo dalam 25 tahun. Dia melakukan pembayaran bulanan sebesar $ 250 ke dalam polis ini karena perusahaan yang menerbitkan polis telah menghitung bahwa pembayaran bulanan dari jumlah ini, dengan hasil yang diantisipasi melalui bunga, akan menjamin bahwa polis tersebut akan memiliki nilai tunai sebesar $ 150.000 atau lebih pada akhir 25 tahun. Jika pada akhir 25 tahun, pasar telah stabil, polis akan jatuh tempo, dan peminjam akan menggunakan $ 150.000 yang telah diakumulasikan untuk melunasi pokok. Setiap jumlah dalam polis lebih dari $ 150.000 akan menjadi milik peminjam. Setiap kekurangan akan mengharuskan peminjam melunasi selisihnya dengan uang tunai.
Referensi cepat
Dengan pinjaman endowment, pembayaran bulanan peminjam hanya digunakan untuk bunga pinjaman; pokok pinjaman dilunasi sekaligus saat hipotek jatuh tempo.
Pro dan Kontra Pinjaman Endowment
Bagian yang bagus. Pinjaman dana abadi menawarkan banyak insentif bagi peminjam. Yang utama, tentu saja, pembayaran bulanan yang lebih rendah karena mereka hanya membayar bunga, bukan bunga dan pokok pinjaman. Tentu saja, mereka masih harus membayar ke polis jaminan hidup atau bentuk tabungan lain untuk menunjukkan bahwa mereka berencana untuk pembayaran pokok terakhir pada saat pinjaman jatuh tempo.
Tetapi rencana tabungan yang dipaksakan jarang sekali merupakan hal yang buruk, dan bahkan bisa menguntungkan: Banyak orang yang masuk ke dalam pinjaman dana abadi dengan keyakinan bahwa uang yang mereka simpan melalui polis jaminan hidup mereka akan menjadi lebih dari sekedar pokok hipotek mereka. Dalam kasus ini, peminjam akan menerima pembayaran sekaligus setelah pokok hipotek dilunasi.
Bagian yang berisiko. Terlepas dari manfaat ini, pinjaman dana abadi bisa lebih berisiko daripada hipotek tradisional. Investasi atau rencana tabungan apa pun dapat kehilangan nilainya seiring waktu tergantung pada pasar: Bagaimana jika ada koreksi besar, yang menyebabkan kepemilikan portofolio anjlok, tepat ketika hipotek jatuh tempo? Demikian pula, perubahan suku bunga yang tiba-tiba dapat mengganggu tingkat pertumbuhan yang diproyeksikan dari nilai tunai polis asuransi jiwa. Jika polis kehilangan nilai, peminjam mungkin memiliki kekurangan saat hipotek jatuh tempo. Dalam hal ini, mereka perlu memiliki sumber uang tunai lain untuk dapat melunasi hipotek.
Contoh Kehidupan Nyata dari Pinjaman Endowment
Skenario ini menimpa ribuan pemilik rumah Inggris dalam beberapa tahun terakhir. Pada akhir 1980-an, hipotek endowment adalah cara yang sangat populer untuk membiayai pembelian rumah, didorong oleh booming pasar saham dan real estat (dan beberapa keringanan pajak khusus untuk produk tersebut); lebih dari satu juta rencana atau polis dana abadi terjual dalam satu tahun. Tetapi, pada akhir 1990-an, menjadi jelas bahwa rencana-rencana ini akan gagal mencapai tingkat pertumbuhan yang diproyeksikan secara optimis — dan jumlah hipotek yang seharusnya mereka tutupi. Pada tahun 2010-an, banyak pemilik rumah terpaksa mencari cara lain untuk membayar kembali hipotek mereka atau berisiko kehilangan tempat tinggal.
Banyak regulator dan analis keuangan mengutuk pinjaman dana abadi sebagai kasus salah penjualan, tidak seperti situasi dengan polis asuransi jiwa universal variabel yang dibuka di AS pada waktu yang hampir bersamaan. Sangat sedikit pinjaman abadi yang dijual di Inggris saat ini.
Related Posts
- Dana Endowment.
- Sumbangan
- Kebenaran Tentang Kebijakan Asuransi Jiwa Endowment
- Pajak untuk Endowments: Cara kerjanya
- Unitized Endowment Pool (UEP)
- Accelerative Endowment.
- Cara Berinvestasi Seperti Endowment
- 5 Upsah Universitas Terbesar Terbesar
- Ikhtisar obligasi abadi
- Asuransi, kelebihan asuransi, dan reasuransi