REIT vs ETF: Mana yang Lebih Baik untuk Pensiunan?

Perwalian investasi real estat ( REIT ) dan dana yang diperdagangkan di bursa ( ETF ) keduanya menawarkan potensi untuk mendapatkan penghasilan pasif selama masa pensiun. Bahkan ada REIT ETF untuk investor yang menginginkan yang terbaik dari kedua dunia. Mari pertimbangkan mengapa Anda mungkin ingin memilih atau menghindari masing-masing jenis investasi ini jika Anda sudah pensiun.

Apa REIT vs ETF: Mana yang Lebih Baik untuk Pensiunan?

“Perwalian investasi real estat, atau REIT, adalah jenis Robert R. Johnson, presiden dan CEO Amerika College of Financial Services, lembaga pemberi gelar nirlaba, terakreditasi, yang berbasis di Bryn Mawr, Pa. “REIT dianggap sebagai investasi pendapatan karena hasil dividennya yang tinggi ,” katanya, dan ada banyak varietas yang tersedia, termasuk ritel, perumahan, perawatan kesehatan, kantor dan hipotek. “Seorang investor harus mempertimbangkan REIT jika dia ingin eksposur ke kelas aset real estat ,” kata Johnson.

REIT juga masuk akal jika Anda mencari investasi yang memberikan penghasilan saat Anda memegangnya dan tidak hanya jika Anda berhasil membeli dan menjualnya pada waktu yang tepat.REIT dapat membayar dividen berdasarkan sewa dan apresiasi properti.Kekurangannya adalah banyak dari pendapatan REIT ini dikenai pajak sebagai pendapatan biasa , yang memiliki tarif pajak lebih tinggi daripada dividen dari saham, ETF, dan banyak kelas aset lainnya.

“Pensiunan harus mencari REITS yang berinvestasi di bangunan komersial yang sebagian besar memiliki penyewa AAA atau perusahaan besar, atau bangunan tempat tinggal yang memiliki tingkatSer Man Traders , sebuah perusahaan yang melatih orang untuk menjadi pedagang profesional. Jenis bangunan ini menghasilkan arus kas yang jauh lebih stabil , katanya.

Tetapi REIT mungkin tidak menawarkan diversifikasi yang cukup untuk portofolio Anda. “Dengan berinvestasi di REIT, Anda memfokuskan investasi Anda pada satu sektor pasar yang sangat sempit,” kata Charles J. Stevens, kepala Evergreen Financial di Plymouth, Mass. “Ketika sektor ini tidak disukai investor, harga REIT Anda tidak akan mencerminkan nilai sebenarnya jika Anda perlu menjualnya.”

Dengan kata lain, jika Anda menginginkan lebih banyak eksposur ke real estat, REIT menawarkan diversifikasi dan likuiditas yang lebih besar daripada, katakanlah, membeli properti sewaan. Dengan REIT Anda akan memiliki sebagian kecil dari banyak properti, dan selama Anda berinvestasi dalam REIT yang diperdagangkan (sebagai lawan REIT yang tidak diperdagangkan), Anda biasanya dapat dengan cepat menjual kepemilikan Anda di bursa jika Anda ingin keluar. posisi Anda untuk alasan apa pun.

Kasus ETF

“Dana yang diperdagangkan di bursa, atau ETF, adalah jenis dana investasi yang diperdagangkan seperti saham di bursa,” jelas Johnson. “ETF dapat memiliki berbagai aset seperti saham, obligasi, komoditas, dan real estat.” Jika ETF terdengar seperti reksa dana , Anda berada di jalur yang benar, tetapi ada perbedaan utama. “ETF berbeda dari reksa dana karena mereka berdagang terus menerus sepanjang hari perdagangan, sementara reksa dana dibeli dan dijual dengan nilai aset bersih pada akhir hari perdagangan,” kata Johnson.

Stevens lebih menyukai ETF yang dikelola secara pasif daripada REIT. Dia mengatakan bahwa ETF memungkinkan investor menyesuaikan portofolio dengan hampir semua parameter risiko atau toleransi. “Ukuran pasar ETF yang besar dalam banyak kasus dapat menciptakan likuiditas bagi investor yang tidak dapat ditandingi oleh REITs,” kata Stevens. “ETF memiliki keunggulan biaya di tingkat manajemen yang tidak dapat ditandingi oleh REIT.”

Ser mengatakan bahwa pensiunan harus mencari ETF yang terdiri dari perusahaan yang solid dan stabil yang secara konsisten membayar dividen setidaknya setiap tiga bulan.

ETF, seperti REIT, dapat membuat portofolio Anda tidak terdiversifikasi secara memadai. Jika Anda menempatkan setengah dari uang Anda dalam ETF teknologi informasi, Anda tidak mendapatkan diversifikasi yang akan Anda dapatkan dengan ETF S&P 500, yang akan dialokasikan 20% untuk saham TI di pasar saat ini. Tetapi secara umum ETF menawarkan peluang yang lebih besar untuk diversifikasi karena, dengan satu ETF, Anda dapat melacak beberapa indeks saham.

REIT ETF

Ingin yang terbaik dari kedua dunia? Anda mengerti. “ETF dan REIT tidak saling eksklusif , karena ada banyak ETF REIT,” kata Johnson. “Artinya, ada dana yang diperdagangkan di bursa yang berinvestasi secara eksklusif di DIRE. Misalnya, dana indeks S&P REIT FRI adalah ETF pasif yang berupaya meniru laba atas indeks S&P Amerika Serikat REIT. ”

Garis bawah

Salah satu atau kedua jenis investasi ini mungkin tepat untuk pensiunan selama sesuai dengan strategi portofolio secara keseluruhan. Pensiunan harus memahami biaya dan risiko yang terkait dengan REIT atau ETF tertentu yang mereka pertimbangkan, serta tingkat pendapatan yang diharapkan dan bagaimana pajak itu akan dikenakan. “Pensiunan harus mencari investasi yang solid yang menghasilkan hasil atau pendapatan yang stabil untuk mereka selama tahun-tahun pensiun mereka,” kata Ser. “REITS dan ETF tertentu dapat melakukannya.”

Apa REIT vs ETF: Mana yang Lebih Baik untuk Pensiunan?

Kasus ETF

REIT ETF

Garis bawah

Artikel terkait