Ada ribuan reksa dana di luar sana untuk dipilih, dan sebagian besar memiliki karakteristik dasar yang menjadikannya pilihan investasi populer: Diantaranya adalah likuiditas, diversifikasi, dan manajemen profesional. Tetapi hanya beberapa reksa dana yang memiliki potensi keuntungan lain, yaitu hasil dividen yang tinggi. Di sini, kita melihat bagaimana reksa dana tersebut menghasilkan dan membagikan dividen kepada investor.
Apa Reksa Dana: Bagaimana Mereka Membayar Dividen?
- Reksa dana yang memiliki sekuritas pembayaran dividen atau bunga meneruskan arus kas tersebut kepada investor di reksa dana tersebut.
- Dividen adalah bagian investor dari keuntungan perusahaan. Perusahaan menyetujui jumlah tersebut berdasarkan hasil keuangannya.
- Bunga adalah pembayaran kepada investor untuk meminjamkan sejumlah uang kepada pemerintah atau perusahaan dalam bentuk obligasi atau instrumen hutang lainnya.
Reksa Dana Dividen
Tinggi dividen-yield dana menarik bagi investor yang menempatkan prioritas pada pendapatan yang konsisten. Dana ini diinvestasikan hanya pada saham dividen tinggi dan obligasi kupon tinggi untuk memberikan pemegang saham pendapatan reguler tahun demi tahun.
Pendapatan ini dibayarkan dalam bentuk pembagian dividen, yang merupakan bagian investor dari pendapatan dana dari semua sumber.
Banyak dana dirancang untuk menghindari aset penghasil dividen dan obligasi pembayaran bunga untuk meminimalkan kewajiban pajak pemegang saham mereka. Yang lain fokus pada potensi pertumbuhan harga saham yang cepat daripada pendapatan yang stabil tetapi lebih sederhana dari dividen. Tetapi dana ini, juga, mungkin memiliki beberapa pembagian dividen.
Bagaimanapun, semua dana diwajibkan oleh undang-undang untuk membagikan akumulasi dividen mereka setidaknya setahun sekali, tetapi dari sana waktu dan detail lainnya dapat sangat bervariasi.
Memahami Dividen yang Dibayar dari Reksa Dana
Dividen mewakili sebagian dari keuntungan perusahaan. Perusahaan yang berkembang secara finansial seringkali memberikan sebagian dari keuntungannya kepada pemegang saham dalam bentuk dividen.
Setiap pemegang saham mendapatkan jumlah tertentu untuk setiap saham yang dimiliki. Misalnya, IBM membayar dividen $ 1,62 per saham pada 10 Juni 2019. Coca-Cola membayar dividen sebesar 40 sen per saham. Boeing mengumumkan dividen $ 2,055 per saham.
Dalam reksa dana dividen tinggi, pendapatan ini dapat menjadi bagian utama dari total pengembaliannya. Reksa dana yang berorientasi pada pertumbuhan dapat memperoleh dividen yang kecil hanya dari sedikit kepemilikan.
Referensi cepat
Investor reksa dana dapat mengambil pembagian dividen ketika mereka diterbitkan atau dapat memilih untuk menginvestasikan kembali uangnya dalam saham reksa dana tambahan.
Reksa dana yang menerima dividen apa pun dari investasi di portofolionya diwajibkan oleh undang-undang untuk meneruskannya kepada pemegang saham. Cara persis dana melakukan ini bisa berbeda.
Bagaimana Pembayaran Bunga Dihitung
Reksa dana mungkin memiliki portofolio yang mencakup saham yang mengandung dividen atau obligasi berbunga, atau keduanya.
Reksa dana diwajibkan untuk meneruskan semua laba bersih kepada pemegang saham dalam bentuk pembayaran dividen, termasuk bunga yang diperoleh dari surat utang seperti obligasi korporasi dan pemerintah, surat utang negara, dan surat utang negara.
Sebuah obligasi biasanya membayar suku bunga tetap setiap tahun, yang disebut pembayaran kuponnya. Pembayaran adalah persentase dari nilai nominal obligasi.
Tidak seperti dividen saham, bunga obligasi dijamin dan jumlah pembayarannya ditetapkan di muka.
Referensi cepat
Investor yang meneliti reksa dana perlu mengetahui apakah pengembalian historis yang mereka lihat di lembar fakta reksa dana termasuk investasi ulang dividen — dengan kata lain, jangan meningkatkan potensi pengembaliannya dengan mengasumsikan itu termasuk tingkat pertumbuhan ditambah pembagian dividen.
Agregasi dan Waktu
Sebagian besar perusahaan yang membayar dividen pada saham preferen atau saham biasa atau keduanya biasanya melakukannya setiap tiga bulan. Ada perusahaan yang membayar secara setengah tahunan dan bahkan sedikit yang menerbitkan cek dividen setiap bulan.
Reksa dana mengumpulkan pendapatan ini dan kemudian mendistribusikannya kepada pemegang saham secara pro-rata .
Semua dana secara hukum diwajibkan untuk membagikan akumulasi dividen setidaknya setahun sekali. Mereka yang diarahkan pada pendapatan saat ini akan membayar dividen setiap tiga bulan atau bahkan setiap bulan. Tetapi banyak yang lain hanya membagikan dividen setiap tahun atau setengah tahunan untuk meminimalkan biaya administrasi.
Beberapa dana mungkin, pada kenyataannya, menahan beberapa dividen di bulan-bulan tertentu dan kemudian membayarnya di bulan berikutnya untuk mencapai distribusi pendapatan yang lebih merata.
Bunga yang diperoleh dari sekuritas pendapatan tetap dalam portofolionya juga dikumpulkan dan didistribusikan kepada pemegang saham secara pro-rata. Ini mungkin muncul di laporan sebagai pendapatan dividen.
Tentang Reinvestasi Dividen
Beberapa investor, terutama mereka yang bukan pensiunan, lebih memilih untuk menginvestasikan kembali dividen mereka daripada menerima pembayaran. Membuat rencana reinvestasi dividen mudah dilakukan dengan reksa dana. Investor hanya memberi tahu broker atau perusahaan dana untuk secara otomatis menginvestasikan kembali uang tunai menjadi saham tambahan.
Pemegang saham juga dapat menggunakan dividen mereka untuk membeli saham dari dana yang berbeda. Perusahaan dana biasanya mengizinkan ini selama dana kedua ada di dalam keluarganya sendiri. Pialang independen dan firma investasi sering melakukan ini terlepas dari dana apa yang dibeli.
Pelaporan Pajak dan Harga Saham
Dana yang membayar dividen akan mengurangi harga sahamnya dengan jumlah dividen yang dibayarkan pada tanggal ex-dividen dengan cara yang sama seperti saham individu.
Misalnya, dana dengan tanggal pencatatan akan dibayar dividen ini.
Kecuali jika berasal dari dana dalam akun pensiun individu (IRA) atau rencana pensiun yang diuntungkan pajak, semua dividen sekarang diperlakukan sebagai pendapatan biasa pada tahun pembayaran tersebut.
Dividen reksa dana dilaporkan dalam Formulir 1099-DIV seperti dividen dari saham individu.
Aturan untuk investasi ulang, agregasi, dan penetapan harga juga sebagian besar sama untuk kemitraan terbatas master, perwalian investasi real estat, dana tanggal target, dan dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) yang membayar dividen.
Related Posts
- Reksa Dana
- Dividen
- Memperdagangkan reksa dana untuk pemula
- Bagaimana Dividen Mempengaruhi Harga Stok
- Hasil Dividen
- Rasio Pembayaran Dividen
- Opsi Saham Karyawan (ESO)
- Memahami Pajak atas Dividen Reksadana
- Dividen Berkualitas
- 8 dana terbaik untuk pendapatan dividen reguler