Apa Seri 11?
Seri 11 adalah lisensi sekuritas yang memungkinkan pemegang untuk memberikan kutipan sekuritas dan menerima pesanan pelanggan yang tidak diminta untuk dieksekusi.Juga dikenal sebagai Assistant Representative – Order Processing Examination (AR), Seri 11 dikelola oleh Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).Pada 2018, FINRA menghentikan lisensi Seri 11.
Lisensi berlaku untuk asisten penjualan pialang yang mengambil dan memasukkan pesanan klien yang tidak diminta dari pelanggan pedagang perantara untuk dieksekusi. Namun, itu tidak mengizinkan mereka menerima pesanan untuk sekuritas kota atau program partisipasi langsung. Tidak ada prasyarat untuk mengikuti ujian, meskipun seorang kandidat harus terlebih dahulu terdaftar di FINRA.
Poin Penting
- Seri 11 adalah lisensi sekuritas yang diterbitkan oleh Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) yang memungkinkan broker untuk memberikan kuotasi sekuritas dan menerima pesanan pelanggan yang tidak diminta untuk dieksekusi.
- Lisensi berlaku khusus untuk asisten penjualan perantara yang mengambil dan memasukkan pesanan yang tidak diminta dari pelanggan.
- Nama resmi dari lisensi dan ujian tersebut adalah “Wakil Asisten – Pemeriksaan Pemrosesan Pesanan”.
- Ujian untuk lisensi Seri 11 terdiri dari ujian 60 menit dari 50 pertanyaan pilihan ganda yang membutuhkan nilai kelulusan 70%.
- Menerima pesanan untuk sekuritas kota dan program partisipasi langsung dilarang.
- Pada tahun 2018, FINRA menghentikan ujian Seri 11 dan lisensi yang sesuai, dan perwakilan penjualan sekarang diminta untuk menyelesaikan ujian Seri 7 dan ujian SIE.
- Seri 7 selalu dan masih dibutuhkan oleh lembaga keuangan yang lebih besar dan lebih mapan sehubungan dengan Seri 11.
Memahami Seri 11
Seri 11 mencakup orang-orang yang terkait dengan perusahaan anggota FINRA yang menerima telepon atau komunikasi lain dari publik untuk tujuan memberikan kutipan sekuritas saat ini dan menerima pesanan sekuritas pelanggan yang tidak diminta (dengan pengecualian penting dari sekuritas kota yang disebutkan di atas dan program partisipasi langsung) untuk penyerahan ke operasi eksekusi order normal anggota. Perintah yang tidak diminta adalah pesanan di mana broker tidak membuat rekomendasi kepada pelanggan tetapi yang diminta sendiri oleh pelanggan.
Menurut FINRA, seorang Asisten Perwakilan – pendaftar Pemrosesan Pesanan “dapat melakukan tugas-tugas yang disebutkan di atas hanya di tempat anggota, harus di bawah pengawasan langsung dari kepala sekolah yang terdaftar dengan tepat, dan tidak dapat menerima kompensasi tambahan langsung atau tidak langsung untuk jumlah atau ukuran transaksi yang dilakukan. “
Lisensi Seri 11 pada dasarnya adalah versi singkat dari Seri 7, yang telah dan masih diperlukan oleh lembaga keuangan besar untuk diperoleh perwakilan penjualan mereka. Ini sering diselesaikan bersama dengan Seri 66. Akibatnya, Seri 11 dihentikan dan sekarang perwakilan penjualan harus menyelesaikan ujian Seri 7 dan SIE .
Seri 11 Aktivitas yang Dilarang
Pendaftar pemrosesan pesanan perwakilan asisten dilarang melakukan aktivitas berikut:
- Mendaftar ganda sebagai perwakilan atau kepala sekolah
- Memberikan nasihat atau opini investasi
- Membuat rekomendasi
- Melakukan transaksi di pasar sekuritas atas nama perusahaan
- Menerima atau membuka akun baru
- Melakukan prakualifikasi calon pelanggan
- Mempengaruhi transaksi di sekuritas kota
- Mempengaruhi transaksi dalam program partisipasi langsung