Apa Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal -?
Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal disahkan selama pemerintahan Hoover pada tahun 1932. Undang-undang tersebut dirancang untuk mendorong kepemilikan rumah dengan menyediakan sumber dana berbiaya rendah bagi bank anggota untuk digunakan dalam memberikan pinjaman hipotek. Undang-undang Bank Pinjaman Rumah Federal adalah yang pertama dari serangkaian tagihan yang berusaha menjadikan kepemilikan rumah sebagai tujuan yang dapat dicapai oleh lebih banyak orang Amerika.
Asal-usul Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal
Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal ditandatangani oleh Presiden Herbert Hoover pada 22 Juli 1932. Presiden Hoover mengatakan, pada penandatanganan undang-undang tersebut, bahwa hal itu dimaksudkan “untuk mendirikan serangkaian bank diskon untuk hipotek rumah, melakukan fungsi untuk pemilik rumah yang agak mirip yang dilakukan di bidang komersial oleh Bank Federal Reserve melalui fasilitas diskon mereka. ”
Amerika Serikat berada dalam Depresi Hebat pada saat undang-undang itu diberlakukan, dan bank tidak memiliki uang untuk dipinjamkan kepada konsumen untuk hipotek karena orang Amerika, dalam kepanikan, telah mencairkan bank dan menarik semua simpanan mereka. Pada saat yang sama, pemegang hipotek yang kehilangan pekerjaan melalaikan pinjaman rumah mereka. Gagal bayar ini semakin mengurangi uang yang tersedia untuk dipinjamkan oleh bank. Arsitek Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal bermaksud untuk menyuntikkan uang ke dalam sistem perbankan dan membuat pinjaman hipotek tersedia bagi konsumen, sehingga merangsang pasar perumahan. Pada tahun berikutnya setelah Federal Home Loan Bank Act Presiden Franklin Roosevelt membentuk Federal Deposit Insurance Corporation, dibentuk di bawah otoritas Banking Act of 1933 (juga dikenal sebagai Glass-Steagall Act), mengasuransikan simpanan bank individu terhadap kerugian dalam upaya untuk memulihkan kepercayaan pada sistem perbankan.
Lembaga yang Dibuat oleh Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal
Tindakan ini menciptakan Dewan Bank Pinjaman Rumah Federal dan Bank Pinjaman Rumah Federal. Dewan Bank Pinjaman Rumah Federal menyewa dan mengelola Bank dan organisasi Simpan Pinjam Federal. Sistem Federal Home Loan Bank dimulai dengan 12 bank grosir regional independen dengan total dana $ 125 juta. FHLB akan membuat dana tersebut tersedia untuk lembaga perbankan ritel, seperti bank tabungan, bank koperasi, perusahaan asuransi, asosiasi gedung dan pinjaman, dan organisasi pengembangan masyarakat.
Perubahan Selanjutnya pada Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal
Pada tahun 1989 , Undang-Undang Reformasi, Pemulihan, dan Penegakan Lembaga Keuangan tahun 1989 (FIRREA) disahkan sebagai tanggapan atas krisis simpan pinjam (S&L) pada tahun 1980-an. Selama krisis S&L, sepertiga dari lembaga simpan pinjam di Amerika Serikat gagal. FIRREA menghilangkan Dewan Bank Pinjaman Rumah Federal dan Perusahaan Asuransi Tabungan dan Pinjaman Federal (FSLIC) dan mendirikan Kantor Pengawasan Barang Hemat (OTS) dan Resolusi Trust Corporation (RTC) untuk memberikan stabilitas dan tanggung jawab yang lebih besar di antara pemberi pinjaman.
Undang-Undang Reformasi Perumahan dan Ekonomi tahun 2008 membentuk Badan Keuangan Perumahan Federal dan menugaskannya untuk mengatur sistem FHLB. Sejak tahun 2000, ketika penghematan menjadi peminjam utama FHLB, bank komersial dan perusahaan asuransi mendominasi.
Referensi cepat
Undang-undang Bank Pinjaman Rumah Federal dimulai sebagai cara untuk mendorong kepemilikan rumah dengan menyediakan bank dengan dana murah untuk digunakan dalam hipotek, suatu kegiatan yang berlanjut hingga hari ini.
Pro dan Kontra dari Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal
Para pendukung Undang-Undang Bank Pinjaman Rumah Federal dan program subsidi pinjaman lainnya berpendapat bahwa kepemilikan rumah sangat penting untuk pemulihan ekonomi negara pada saat tindakan tersebut. Mereka juga berpendapat bahwa subsidi terus menghasilkan komunitas lokal yang lebih kuat dan kualitas hidup yang lebih tinggi secara keseluruhan.
Namun, kritikus mengklaim bahwa tradisi panjang subsidi federal untuk pinjaman hipotek mendistorsi pasar perumahan. Distorsi ini, mereka khawatirkan, akan berujung pada standar pinjaman yang terlalu longgar dan harga rumah yang terlalu tinggi. Orang yang ragu mengatakan bahwa pendanaan melalui tindakan tersebut mengarah pada siklus real estat perumahan dengan ayunan lebar antara crash dan boom .
Ada kekhawatiran bahwa pertumbuhan Bank Pinjaman Rumah Federal baru-baru ini dan peningkatan ketergantungan pada pendanaan FHLB, bersama dengan keterkaitan sistem keuangan, dapat berarti bahwa setiap kesulitan di antara FHLB dapat ditularkan ke perusahaan dan pasar lain.
Related Posts
- Pinjaman Administrasi Perumahan Federal (FHA)
- Fannie Mae dan Freddie Mac
- Dasar-dasar Pembiayaan untuk Pembeli Rumah Pertama Kali
- Opsi Saham Karyawan (ESO)
- Brexit
- Mengapa gelembung pasar perumahan pop
- Sertifikat Setoran (CD) dan bagaimana CD bekerja
- Penjualan Singkat (Real Estate)
- Hak Tanggungan
- Undang-Undang Pengungkapan Hipotek Rumah (HMDA)