Jika Anda berusia di atas 59½ tahun, Anda bebas menggunakan 401 (k) Anda untuk membayar apapun yang Anda suka.Jika Anda lebih muda, Anda masih dapat menarik dana dari 401 (k) Anda untuk melunasi pinjaman perguruan tinggi, tetapi IRS mengenakan pajak denda 10% atas jumlah penarikan Anda, selain pajak penghasilan yang mungkin jatuh tempo.
Namun, Anda dapat meminjam dari 401 (k) Anda daripada mengambil pinjaman pelajar, dan ada beberapa cara Anda dapat menggunakan tabungan pensiun untuk membayar biaya kuliah.
Apa Dapatkah Saya Menggunakan 401 (k) Saya untuk Melunasi Pinjaman Perguruan Tinggi Saya?
- Jika Anda lebih muda dari 59½, Anda tidak dapat menarik dana dari 401 (k) untuk melunasi pinjaman pelajar tanpa dikenakan penalti.
- Satu pengecualian untuk aturan ini adalah sesuatu yang disebut “The” Rule of 55 “, yang memungkinkan Anda untuk melakukan penarikan bebas penalti dari 401 (k) Anda jika Anda berpisah dari perusahaan Anda karena alasan apa pun antara usia 55 dan 59-1 / 2.
- Dimungkinkan untuk meminjam dari 401 (k) daripada mengambil pinjaman pelajar.
- Pilihan yang kurang menarik adalah dengan melakukan penarikan dari kesulitan, Anda dapat menggunakannya untuk membayar biaya sekolah dan pendidikan, tetapi mungkin akan dikenakan denda dan pajak.
- Mungkin juga untuk membayar biaya pendidikan dengan dana IRA tanpa membayar denda penarikan awal jika Anda mengikuti aturan tertentu.
Pinjam Dari 401 (k) Anda
Alih-alih mengambil pinjaman siswa tradisional, Anda mungkin dapat mendanai pendidikan perguruan tinggi Anda dengan mengambil pokok dan bunga kembali ke rekening pensiun Anda sendiri.
Referensi cepat
Jika Anda memiliki Roth 401 (k), Anda dapat menarik kontribusi apa pun yang Anda buat untuk rencana tersebut, bebas pajak dan penalti “. Aturan ini tidak berlaku untuk penghasilan apa pun di dalam akun.
Pinjaman dari tradisional atau Roth 401 (k) rekening pensiun dibatasi 50% dari Anda vested saldo rekening, sampai $ 50.000. Anda dapat mengambil banyak pinjaman pada waktu yang berbeda, tetapi saldo terutang maksimum Anda tidak boleh melebihi $ 50.000.Ingatlah bahwa sponsor paket tidak berkewajiban untuk menawarkan pinjaman 401 (k) dan dapat membatasi jumlah dan persyaratan pembayaran kurang dari yang diizinkan oleh IRS.
Pinjaman yang memenuhi syarat yang diambil dari 401 (k) Anda tidakdikenakan pajak penghasilan, asalkan pinjaman tersebut lunas dalam jangka waktu yang telah ditentukan.Umumnya, dana yang dipinjam harus dilunasi dalam waktu lima tahun dengan pembayaran rutin yang secara substansial sama, setidaknya setiap tiga bulan. Namun, jika Anda bertugas sebagai cadangan di militer AS dan dipanggil untuk bertugas, jangka waktu pinjaman Anda diperpanjang untuk mencakup durasi layanan Anda.
Ada juga ditangguhkan pajak .
Lakukan Penarikan Kesulitan
Pilihan yang kurang menarik untuk membayar biaya pendidikan tinggi dengan dana dari 401 (k) Anda adalah penarikan yang sulit .Jika Anda sudah kuliah dan menggunakan pinjaman mahasiswa untuk membayar uang sekolah Anda, penarikan dana kesulitan tidakdapat digunakan untuk melunasi pinjaman Anda. Namun, jika Anda berencana untuk bersekolah di tahun depan dan tidak mampu membayar uang sekolah Anda, Anda mungkin dapat menarik uang dari 401 (k) Anda untuk membayar uang sekolah, kamar dan pondokan, dan biaya terkait lainnya menggunakan alat ini.
Referensi cepat
Tidak seperti pinjaman, dana yang diambil sebagai bagian dari penarikan kesulitan tidak dapat dikembalikan ke akun 401 (k) Anda.
Anda mungkin juga dapat melakukan penarikan masa sulit untuk membayar uang sekolah dan biaya pendidikan anak, pasangan, atau tanggungan yang berencana bersekolah dalam waktu 12 bulan.Bagaimanapun, jika Anda lebih muda dari 59½, atau 55 dalam keadaan tertentu seperti yang dijelaskan di atas, Anda masih akan membayar denda 10% dari jumlah yang ditarik dan juga akan dikenakan pajak pendapatan.
Agar memenuhi syarat untuk penarikan kesulitan untuk mendanai pendidikan Anda, Anda harus memenuhi kriteria tertentu.Pertama, Anda harus bisa membuktikan bahwa kebutuhan Anda mendesak dan mendesak.Pinjaman pelajar bukanlah pengeluaran langsung karena sudah menyediakan pembayaran kembali dari waktu ke waktu. Namun, uang sekolah untuk tahun ajaran mendatang memenuhi syarat sebagai langsung.
Untuk kebutuhan Anda yang dianggap berat, pengeluaran harus cukup penting dan besar sehingga tidak dapat dengan mudah dipenuhi dengan bekerja beberapa jam lagi atau menghentikan acara nonton film mingguan Anda.
Selain biaya kuliah, pendapatan kotor yang disesuaikan (AGI).Dalam kasus ini, tidak ada penalti 10% yang dikenakan.
Saat menilai kebutuhan Anda, melikuidasi salah satu aset Anda yang lain memungkinkan Anda membayar uang sekolah tanpa mengambil distribusi dari 401 (k) Anda, maka penarikan kesulitan Anda ditolak.Selain itu, jika rencana Anda memungkinkan Anda memperoleh pinjaman 401 (k) untuk memenuhi kebutuhan tersebut, penarikan Anda mungkin tidak memenuhi syarat sebagai kebutuhan langsung dan finansial.
Referensi cepat
Karena pandemi Covid-19, jumlah yang tersedia untuk pinjaman dan penarikan kesulitan untuk sementara meningkat, dan fleksibilitas tambahan dalam persyaratan pembayaran juga diberikan. Namun, Anda harus berkonsultasi dengan situs web IRS di irs.gov , atau akuntan pajak yang memenuhi syarat untuk detail terbaru sebelum mengambil dana dari akun pensiun Anda.
Ketuk IRA sebagai gantinya
Jika Anda memiliki IRA , Anda dapat menggunakan dana darinya untuk membayar biaya pendidikan untuk Anda atau pasangan, anak, atau cucu Anda tanpa membayar denda 10% jika Anda mengikuti aturan tertentu.8
Meskipun penarikan IRA tidak dapatdigunakan untuk membayar pinjaman siswa ,penarikan tersebut dapatdigunakan untuk biaya pendidikan yang memenuhi syarat di institusi yang memenuhi syarat. Pengeluaran yang memenuhi syarat termasuk uang sekolah, buku, dan persediaan, antara lain.
Pertimbangan Khusus
Ada alternatif untuk menggunakan dana dari 401 (k) untuk membayar jumlah berapapun karena pinjaman pelajar yang memenuhi syarat, berkatmenarik maksimum seumur hidup $ 10.000 untuk membayar hutang siswa penerima paket atau saudara mereka.Penarikan ini bebas pajak dan penalti di tingkat federal.Tetapi ini dapat dianggap sebagai distribusi yang tidak memenuhi syarat di negara bagian Anda, jadi ada baiknya memverifikasi bagaimana itu diperlakukan di tingkat negara bagian.
Garis bawah
Mengambil distribusi langsung untuk membayar pinjaman siswa Anda atau penarikan kesulitan untuk membayar biaya pendidikan tinggi bukanlah penggunaan yang paling efisien dari tabungan pensiun Anda, terutama jika Anda berusia di bawah 59½.
Meminjam dari 401 (k) Anda, jika majikan Anda mengizinkan, dapat menjadi alternatif untuk mengambil pinjaman pelajar, meskipun penting untuk mempertimbangkan pro dan kontra sebelum melakukannya.Jika Anda memiliki IRA, Anda dapat melakukan penarikan tanpa penalti untuk biaya pendidikan yang memenuhi syarat di institusi yang memenuhi syarat.
Related Posts
- 10 Cara Mengurangi Pajak 401 (k) Anda
- 4 Alasan Meminjam Dari 401 (k) Anda
- 401 (k) Rencana
- Panduan hingga 401 (K) dan Rollover IRA
- Aturan yang Harus Diketahui untuk Mengubah 401 (k) menjadi Roth IRA
- Ketika penarikan 401 (k) kesulitan masuk akal
- Memahami Rencana 401 (k) Anda dan Manfaat 401 (k)
- Bisakah Saya Menggunakan 401 (K) Saya untuk Membeli Rumah? Dan Jika Jadi, Haruskah Saya?
- 401 (k) vs. IRA: Apa bedanya?
- Rencana Pensiun Terbaik untuk Membangun Nest Egg Anda