Evolusi perbankan dari waktu ke waktu – (Keuangan)

Apa Evolusi perbankan dari waktu ke waktu?

Perbankan telah ada sejak mata uang pertama dicetak — bahkan mungkin sebelum itu, dalam beberapa bentuk atau lainnya. Mata uang, khususnya koin, tumbuh dari pajak. Pada masa-masa awal kingdom kuno, pajak tahunan atas seekor babi mungkin masuk akal, tetapi ketika kingdom berkembang, jenis pembayaran ini menjadi kurang diminati.

Poin Penting

Lembaga perbankan diciptakan untuk memenuhi kebutuhan pasar dalam memberikan pinjaman kepada publik. Seiring pertumbuhan ekonomi, bank mengizinkan masyarakat umum untuk meningkatkan kredit mereka dan melakukan pembelian yang lebih besar.
Secara historis, kuil dianggap sebagai bentuk bank paling awal karena ditempati oleh para pendeta dan menjadi surga bagi orang kaya.
Hukum Romawi paling awal mengizinkan pengambilalihan tanah sebagai pengganti pembayaran pinjaman yang terhutang antara debitur dan kreditor.
Seorang ekonom terkenal, Adam Smith selama abad ke-18 berteori bahwa ekonomi yang diatur sendiri akan memungkinkan pasar mencapai ekuilibrium. Ini dikenal sebagai tangan yang tidak terlihat, didokumentasikan dalam Theory of Moral Sentiments.
Dalam sejarah yang lebih modern, kepanikan tahun 1907 menjadi pemicu dari dua perusahaan pialang yang telah bangkrut yang menyebabkan resesi di akhir tahun itu ketika likuiditas menjadi masalah bagi kota-kota Amerika. Hal ini menyebabkan pembentukan Federal Reserve Bank.
Perang Dunia kedua menghasilkan bisnis dan pekerjaan di AS membantu mengangkat ekonomi dari surutnya.

Memahami Sejarah Perbankan

Sejarah perbankan dimulai ketika kingdom membutuhkan cara untuk membayar barang dan jasa asing, dengan sesuatu yang dapat ditukar dengan lebih mudah. Koin dengan berbagai ukuran dan logam disajikan sebagai pengganti uang kertas yang rapuh dan tidak permanen.

Koin-koin ini, bagaimanapun, perlu disimpan di tempat yang aman.Rumah kuno tidak memiliki manfaat brankas baja, oleh karena itu, sebagian besar orang kaya memiliki rekening di kuil mereka.Banyak orang, seperti pendeta atau pekerja kuil yang diharapkan menjadi saleh dan jujur, selalu menempati kuil, menambah rasa aman.

Catatan sejarah dari Yunani, Roma, Mesir, dan Babilon Kuno menunjukkan bahwa kuil-kuil meminjamkan uang, selain menjaganya tetap aman. Fakta bahwa sebagian besar kuil juga merupakan pusat keuangan kota mereka adalah alasan utama mengapa mereka digeledah selama perang.

Koin bisa ditimbun lebih mudah daripada komoditas lain, seperti babi seberat 300 pon, jadi muncullah kelas pedagang kaya yang mengambil pinjaman koin ini, dengan bunga, kepada orang-orang yang membutuhkan. Kuil umumnya menangani pinjaman besar, serta pinjaman ke berbagai negara, dan pemberi pinjaman baru ini mengambil sisanya.

Bank Aktual Pertama

Bangsa Romawi, pembangun hebat, dan administrator dengan hak mereka sendiri mengambil perbankan dari kuil dan memformalkannya di dalam bangunan yang berbeda. Selama masa ini, rentenir masih mendapat untung, seperti yang dilakukan rentenir hari ini, tetapi perdagangan yang paling sah — dan hampir semua pengeluaran pemerintah — melibatkan penggunaan bank institusi.

Julius Caesar, dalam salah satu dekrit yang mengubah hukum Romawi setelah pengambilalihannya, memberikan contoh pertama yang mengizinkan bankir untuk menyita tanah sebagai pengganti pembayaran pinjaman. Ini adalah peralihan kekuasaan yang monumental dalam hubungan kreditur dan debitur , karena bangsawan tanah tak tersentuh sepanjang sejarah, mengalihkan utang kepada keturunannya sampai garis keturunan kreditur atau debitur padam.

Kekaisaran Romawi akhirnya runtuh, tetapi beberapa lembaga perbankannya tetap hidup dalam bentuk bankir kepausan yang muncul di Kekaisaran Romawi Suci, dan bersama Ksatria Templar selama Perang Salib. Pemberi pinjaman kecil-kecilan yang bersaing dengan gereja sering kali dikecam karena riba .

Visa Royal

Akhirnya, berbagai raja yang memerintah Eropa mencatat kekuatan lembaga perbankan. Karena bank ada karena rahmat, dan kadang-kadang piagam dan kontrak eksplisit, dari kedaulatan yang berkuasa, kekuatan kingdom mulai mengambil pinjaman untuk menebus masa-masa sulit di perbendaharaan kingdom, seringkali dengan persyaratan raja. Raja-raja yang dipimpin keuangan yang mudah ini menjadi pemborosan yang tidak perlu, perang yang mahal, dan perlombaan senjata dengan kingdom tetangga yang sering kali menyebabkan hutang yang besar.

Pada tahun 1557, Philip II dari Spanyol berhasil membebani kingdomnya dengan begitu banyak hutang (sebagai akibat dari beberapa perang yang tidak berarti) sehingga ia menyebabkan kebangkrutan nasional pertama di dunia— serta yang kedua, ketiga, dan keempat di dunia, secara berurutan. Ini terjadi karena 40% dari produk nasional bruto (GNP) negara itu digunakan untuk membayar hutang. Tren menutup mata terhadap kelayakan kredit nasabah besar terus menghantui bank hingga saat ini.

Adam Smith dan Perbankan Modern

Perbankan sudah mapan di Kingdom Inggris ketika tangan tak terlihat “.Diberdayakan oleh pandangannya tentang ekonomi yang diatur sendiri, pemberi pinjaman uang dan bankir berhasil membatasi keterlibatan negara dalam sektor perbankan dan ekonomi secara keseluruhan. Kapitalisme pasar bebas dan perbankan kompetitif ini menemukan lahan subur di Dunia Baru, di mana Amerika Serikat sedang bersiap-siap untuk muncul.

Pada awalnya, ide Smith tidak menguntungkan industri perbankan Amerika. Kehidupan rata-rata untuk bank Amerika adalah lima tahun, setelah itu sebagian besar uang kertas dari bank yang gagal bayar menjadi tidak berharga. Bagaimanapun, bank-bank yang disewa negara ini hanya dapat menerbitkan uang kertas terhadap koin emas dan perak yang mereka miliki sebagai cadangan.

Perampokan bank jauh lebih berarti daripada sekarang, di zaman asuransi simpanan dan Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) kita. Yang memperparah risiko ini adalah krisis uang tunai siklikal di Amerika.

Alexander Hamilton, mantan Menteri Keuangan , mendirikan bank nasional yang akan menerima uang kertas anggota pada nominal , sehingga bank mengambang melalui masa-masa sulit. Bank nasional ini, setelah beberapa kali berhenti, mulai, pembatalan dan kebangkitan, menciptakan mata uang nasional yang seragam dan membuat sistem di mana bank-bank nasional mendukung catatan mereka dengan pasar yang likuid. Melalui pengenaan pajak pada bank-bank pemerintah yang relatif tidak patuh hukum , bank-bank nasional mendorong keluar dari persaingan.

Kerusakan telah terjadi, bagaimanapun, karena rata-rata orang Amerika telah tumbuh menjadi tidak percaya pada bank dan bankir pada umumnya.Perasaan ini akan membuat negara bagian Texas benar-benar melarang bank korporat — undang-undang yang berlaku sampai 1904.

Bank Pedagang

Sebagian besar tugas perekonomian yang semula bisa ditangani oleh perbankan nasional, selain urusan perbankan yang biasa seperti pinjaman dan keuangan perusahaan , jatuh ke tangan bank pedagang besar , karena sistem perbankan nasional begitu sporadis. Selama periode kerusuhan yang berlangsung hingga 1920-an ini, bank-bank dagang ini mempertaruhkan koneksi internasional mereka ke dalam kekuatan politik dan keuangan.

Bank-bank ini termasuk Goldman dan Sachs, Kuhn, Loeb, dan obligasi luar negeri dari Eropa, dengan arus balik kecil dari perdagangan obligasi Amerika di Eropa. Ini memungkinkan mereka membangun modal.

Pada saat itu, bank tidak memiliki kewajiban hukum untuk mengungkapkan jumlah cadangan modalnya , yang mengindikasikan kemampuannya untuk bertahan dari kerugian pinjaman yang besar dan di atas rata-rata. Praktik misterius ini berarti bahwa reputasi dan sejarah bank lebih penting daripada apa pun. Sementara bank pemula datang dan pergi, bank pedagang milik keluarga ini memiliki sejarah panjang transaksi yang sukses. Ketika industri besar muncul dan menciptakan kebutuhan akan keuangan perusahaan, jumlah modal yang dibutuhkan tidak dapat disediakan oleh bank mana pun, sehingga penawaran umum perdana (IPO) dan penawaran obligasi kepada publik menjadi satu-satunya cara untuk meningkatkan modal yang dibutuhkan.

Publik di AS dan investor asing di Eropa tahu sangat sedikit tentang investasi, karena fakta bahwa pengungkapan tidak diberlakukan secara hukum. Oleh karena itu, isu-isu tersebut sebagian besar diabaikan, menurut persepsi masyarakat terhadap bank penjamin emisi. Akibatnya, penawaran yang berhasil meningkatkan reputasi bank dan menempatkannya pada posisi untuk meminta lebih banyak untuk menjamin penawaran. Pada akhir 1800-an, banyak bank menuntut posisi di dewan direksi perusahaan yang mencari modal, dan jika manajemen terbukti kurang, mereka menjalankan perusahaan itu sendiri.

Morgan dan Monopoli

JP Morgan and Company muncul sebagai kepala bank dagang pada akhir tahun 1800-an. Itu terhubung langsung ke London, kemudian pusat keuangan dunia, dan memiliki pengaruh politik yang cukup besar di Amerika Serikat. Morgan and Co. menciptakan US Steel, AT&T, dan International Harvester, serta duopoli dan hampir monopoli di industri perkeretaapian dan perkapalan, melalui penggunaan perwalian yang revolusioner dan penghinaan terhadap Sherman Anti-Trust Act.

Meskipun awal tahun 1900-an memiliki bank dagang yang mapan, sulit bagi rata-rata orang Amerika untuk mendapatkan pinjaman dari mereka. Bank-bank ini tidak beriklan dan mereka jarang memberikan kredit kepada orang-orang “biasa”. Rasisme juga tersebar luas dan, meskipun bankir Yahudi dan Anglo-Amerika harus bekerja sama dalam masalah besar, pelanggan mereka terpecah menurut kelas dan garis ras yang jelas. Bank-bank ini menyerahkan pinjaman konsumen kepada bank-bank kecil yang masih gagal pada tingkat yang mengkhawatirkan.

Kepanikan tahun 1907

Jatuhnya saham trust tembaga memicu kepanikan yang membuat orang-orang bergegas menarik uang mereka dari bank dan investasi, yang menyebabkan saham anjlok. Tanpa Federal Reserve Bank untuk mengambil tindakan untuk menenangkan orang, tugas jatuh ke JP Morgan untuk menghentikan kepanikan, dengan menggunakan pengaruhnya yang besar untuk mengumpulkan semua pemain utama di Wall Street untuk melakukan manuver kredit dan modal yang mereka kuasai, sama seperti Fed akan melakukannya hari ini.

Akhir Sebuah Era

Ironisnya, pertunjukan kekuatan tertinggi dalam menyelamatkan ekonomi AS ini memastikan bahwa tidak ada bankir swasta yang akan menggunakan kekuatan itu lagi. Fakta bahwa JP Morgan, seorang bankir yang tidak disukai oleh banyak orang Amerika karena menjadi salah satu baron perampok bersama Carnegie dan Rockefeller, untuk melakukan pekerjaan itu, mendorong pemerintah untuk membentuk Federal Reserve Bank, yang biasa disebut hari ini sebagai the Fed, pada tahun 1913. Meskipun bank dagang mempengaruhi struktur Fed, mereka juga terdesak olehnya.

Bahkan dengan pembentukan Federal Reserve, kekuatan finansial dan sisa kekuatan politik terkonsentrasi di Wall Street. Ketika Perang Dunia I meletus, Amerika menjadi pemberi pinjaman global dan menggantikan London sebagai pusat dunia keuangan pada akhir perang. Sayangnya, pemerintahan Republik menempatkan beberapa borgol yang tidak konvensional di sektor perbankan. Pemerintah bersikeras bahwa semua negara pengutang harus membayar kembali pinjaman perang mereka, yang secara tradisional dimaafkan, terutama dalam kasus sekutu, sebelum lembaga Amerika mana pun akan memberikan kredit lebih lanjut kepada mereka.

Ini memperlambat perdagangan dunia dan menyebabkan banyak negara memusuhi barang-barang Amerika. Ketika pasar saham jatuh pada Black Tuesday pada tahun 1929, ekonomi dunia yang sudah lesu tersungkur. Federal Reserve tidak bisa menahan kehancuran itu dan menolak menghentikan depresi ; akibatnya memiliki konsekuensi langsung bagi semua bank.

Garis yang jelas dibuat antara menjadi bank dan menjadi investor.Pada tahun 1933, bank tidak lagi diizinkan untuk berspekulasi dengan deposito dan peraturan FDIC diberlakukan, untuk meyakinkan publik bahwa aman untuk kembali. Tidak ada yang tertipu dan depresi berlanjut.

Perang Dunia II Menyelamatkan Hari itu

Perang Dunia II mungkin telah menyelamatkan industri perbankan dari kehancuran total. Perang Dunia II dan ketekunan yang ditimbulkannya mengangkat ekonomi AS dan dunia keluar dari spiral ke bawah.

Bagi bank dan Federal Reserve, perang membutuhkan manuver keuangan yang menggunakan miliaran dolar. Operasi pembiayaan besar-besaran ini menciptakan perusahaan-perusahaan dengan kebutuhan kredit yang sangat besar yang pada gilirannya mendorong bank-bank melakukan merger untuk memenuhi kebutuhan-kebutuhan baru tersebut. Bank-bank besar ini menjangkau pasar global.

Lebih penting lagi, perbankan domestik di AS akhirnya menetap pada titik di mana, dengan munculnya asuransi simpanan dan hipotek, seseorang akan memiliki akses yang wajar ke kredit.

Manfaat Perbankan

Kecuali mereka yang sangat kaya, sangat sedikit orang yang membeli rumah mereka dengan semua transaksi tunai. Kebanyakan dari kita membutuhkan hipotek , atau beberapa bentuk kredit, untuk melakukan pembelian sebesar itu. Padahal, banyak orang menggunakan pulsa berupa kartu kredit untuk membayar barang sehari-hari. Dunia yang kita kenal tidak akan berjalan begitu mulus tanpa kredit — atau tanpa bank yang mengeluarkan kredit.

Bank telah menempuh perjalanan jauh dari kuil-kuil dunia kuno, tetapi praktik bisnis dasar mereka tidak berubah. Bank mengeluarkan kredit atau pinjaman kepada orang yang membutuhkannya, tetapi mereka menuntut bunga di atas pembayaran kembali pinjaman tersebut. Meskipun sejarah telah mengubah poin-poin bagus dari model bisnis , tujuan bank adalah memberikan pinjaman dan melindungi uang para deposan.

Bahkan jika masa depan membuat bank benar-benar keluar dari sudut jalan Anda dan masuk ke internet — atau apakah Anda berbelanja pinjaman di seluruh dunia — bank akan tetap ada untuk menjalankan fungsi utama ini.

Opsi Saham Karyawan (ESO)
Brexit
Perbankan ritel
Blockchain: Semua yang perlu Anda ketahui
Sertifikat Setoran (CD) dan bagaimana CD bekerja
Entrepreneur dan Entrepreneurship
Karir: Riset Ekuitas vs. Perbankan Investasi
Perang Dagang
Pro dan Kontra Perang Harga
Sejarah Singkat Peraturan Perbankan A.S.