Kebanyakan investor pada dasarnya akan ” long ” (membeli saham). Beberapa investor secara alami akan melakukan short saham (bertaruh pada penurunan mereka), seringkali karena mereka tidak tahu apa yang harus dicari. Beberapa investor melihat proses shorting sebagai kontra-intuitif untuk proses investasi tradisional, karena banyak saham mengalami apresiasi dari waktu ke waktu. Konon, ada banyak uang yang bisa dihasilkan dengan melakukan korslet, dan dalam artikel ini, kita akan memberi Anda daftar tanda-tanda yang menunjukkan kapan saham mungkin matang untuk jatuh.
Lihat: Short Selling .
Apa Kapan harus pendek stok?
- Korslet saham — berinvestasi dalam saham dengan taruhan bahwa mereka akan jatuh — dapat mengintimidasi investor yang terbiasa dengan pendekatan yang lebih tradisional dalam membeli sekuritas yang mereka perkirakan akan meningkat seiring waktu.
- Ada tren teknis yang dipantau oleh banyak penjual pendek, termasuk menggunakan garis tren sederhana atau rata-rata bergerak untuk mencatat tren turun atau peluang lain untuk memanfaatkan fluktuasi saham.
- Jika sebuah perusahaan melaporkan hasil kuartalan atau memberikan perkiraan keuntungan yang kurang dari ekspektasi, seringkali ada penurunan langsung dalam saham, karena penjual yang bergerak cepat bergerak untuk menjual saham.
- Teknik lain yang dapat memberi tahu investor kapan waktunya untuk melakukan short termasuk melacak faktor musiman seperti penjualan rugi pajak, pergerakan orang dalam, fundamental yang menurun, dan kelemahan sektor.
Tren Teknis
Lihatlah grafik saham yang Anda pikirkan tentang korslet. Apa tren umumnya? Apakah stok sedang dalam akumulasi atau distribusi ?
Tidak jarang melihat saham yang berada dalam tren turun terus diperdagangkan dalam pola yang sama untuk jangka waktu yang lama. Banyak pedagang akan menggunakan berbagai indikator teknis untuk mengkonfirmasi pergerakan lebih rendah, tetapi menggambar garis tren sederhana mungkin semua yang diperlukan untuk memberi pedagang gagasan yang lebih baik tentang ke mana arah investasi.
Indikator teknis lainnya, seperti rata-rata bergerak, juga dapat digunakan untuk memprediksi tren turun. Banyak pedagang akan mengamati harga aset untuk menembus di bawah rata-rata bergerak utama untuk menunjukkan kemungkinan penurunan, karena saham yang jatuh di bawah rata-rata bergerak utama, seperti rata-rata pergerakan 200 hari, biasanya melanjutkan penurunannya.
Perkiraan Ratcheted Down
Ketika sebuah perusahaan meleset dari perkiraan pendapatan kuartalannya, manajemen biasanya akan mencoba menjelaskan kepada investor apa yang terjadi dalam panggilan konferensi atau siaran pers. Setelah itu, analis Wall Street bekerja untuk membuat laporan dan mendistribusikannya ke pialang mereka. Proses ini sering kali membutuhkan banyak waktu – terkadang berjam-jam atau berhari-hari – yang terasa seperti selamanya dalam kronologi Wall Street.
Pedagang yang cerdik akan sering bertujuan untuk menjual saham di suatu tempat antara rilis aktual dan waktu yang dibutuhkan analis untuk menghasilkan laporan. Ingatlah bahwa ketika pialang menerima laporan ini, mereka kemungkinan besar akan mengeluarkan klien mereka dari saham, atau setidaknya mengurangi posisi mereka.
Penjualan Rugi Pajak di Horizon
Pada kuartal keempat, Anda akan melihat bahwa perusahaan yang diperdagangkan di ujung bawah kisaran perdagangan 52 minggu mereka akan sering diperdagangkan bahkan lebih rendah. Pasalnya, individu dan reksa dana ingin membukukan sebagian kerugiannya sebelum akhir tahun untuk meraup keuntungan pajak. Oleh karena itu, jenis saham ini dapat menjadi kandidat yang baik bagi pedagang yang mencari untung dari penurunan menjelang akhir tahun.
Referensi cepat
Penjualan rugi pajak akhir tahun dan tren musiman lainnya berguna bagi investor untuk dipantau karena sering kali ada peluang pada waktu tertentu dalam setahun untuk menjual saham tertentu.
Penjualan Orang Dalam
Ada banyak waktu penjualan singkat Anda .
Referensi cepat
Bagi sebagian besar investor, penjualan pendek seharusnya hanya menjadi satu bagian dari strategi investasi dan manajemen kekayaan secara keseluruhan yang mencakup manajemen portofolio, kepemilikan yang terdiversifikasi, dana dan ETF jangka pendek dan jangka panjang, dan investasi lain, seperti real estat.
Fundamental Memburuk
Anda tidak perlu menemukan perusahaan yang berada di ambang kebangkrutan untuk berhasil menjual sahamnya. Terkadang Anda hanya perlu melihat penurunan ringan dalam fundamental keseluruhan perusahaan untuk pemegang saham besar, seperti reksa dana , untuk muak dan membuang saham.
Carilah perusahaan yang mengalami penurunan margin kotor , baru-baru ini menurunkan pedoman pendapatan di masa depan , kehilangan pelanggan utama, mendapatkan tekanan buruk yang berlebihan, saldo kas mereka menyusut, atau mengalami masalah akuntansi. Dengan kata lain, investor harus selalu waspada terhadap “teori kecoa”. Artinya, di mana ada satu (masalah), mungkin ada lebih banyak lagi.
Persediaan / Piutang Usaha
Hal ini termasuk dalam topik memburuknya fundamental, tetapi perlu ditekankan karena peningkatan persediaan dan piutang adalah dua tanda yang paling jelas dari sebuah perusahaan yang mengalami kemerosotan.
Meningkatkan angka persediaan mungkin bukan hal yang buruk jika sebuah perusahaan baru-baru ini meluncurkan produk baru dan membangun simpanan produk tersebut untuk mengantisipasi penjualannya. Namun, jika sebuah perusahaan menunjukkan lompatan persediaan yang cukup besar tanpa alasan, itu adalah tanda bahwa ia memiliki barang-barang yang sudah basi dan mungkin tidak laku dalam pembukuannya. Ini, pada gilirannya, perlu dihapuskan dan akan berdampak buruk pada pendapatan di kemudian hari.
Meningkatnya piutang adalah pertanda buruk karena ini menunjukkan perusahaan tidak dibayar oleh pelanggannya secara tepat waktu. Ini juga akan mengurangi pendapatan di masa mendatang. Jika beberapa dari hutang ini pada akhirnya terbukti tidak tertagih, hutang tersebut harus dihapuskan pada suatu saat.
Tren Sektor Menurun
Sementara sebuah perusahaan terkadang melawan tren yang lebih besar, sebagian besar perusahaan dalam sektor atau industri tertentu berdagang dalam keseimbangan relatif. Itu berarti masalah penawaran dan permintaan yang dihadapi satu perusahaan kemungkinan besar akan berdampak pada yang lain di beberapa titik di masa mendatang. Gunakan informasi ini untuk keuntungan Anda. Lakukan panggilan telepon ke pemasok dan / atau pelanggan perusahaan. Mereka dapat memastikan apakah perusahaan menyaksikan masalah (atau peluang) yang sama dengan pemain lain di industri atau sektor yang sama.
Garis bawah
Investor perlu menyadari tidak hanya bahwa short selling menghadirkan peluang untuk menghasilkan keuntungan yang nyata, tetapi juga sinyal dapat mengingatkan investor ketika saham akan jatuh. Pengetahuan ini akan membuat Anda menjadi investor yang jauh lebih baik.
Artikel terkait
- Opsi Saham Karyawan (ESO)
- Sertifikat Setoran (CD) dan bagaimana CD bekerja
- Brexit
- Entrepreneur dan Entrepreneurship
- Reksa Dana
- Blockchain: Semua yang perlu Anda ketahui
- Perdagangan Tren
- Hedge Fund
- Pengantar Pola Harga Analisis Teknis
- Investor umum dan pedagang blunders