Manajer Hedge Fund – (Keuangan) | Finansial 2022

Apa Manajer Hedge Fund?

Manajer dana lindung nilai adalah perusahaan atau individu yang mengelola, membuat keputusan investasi, dan mengawasi operasi dana lindung nilai. Mengelola hedge fund bisa menjadi pilihan karir yang menarik karena potensinya sangat menguntungkan. Agar berhasil, manajer hedge fund harus mempertimbangkan bagaimana memiliki keunggulan kompetitif, strategi investasi yang jelas , permodalan yang memadai, rencana pemasaran dan penjualan, dan strategi manajemen risiko.

Poin Penting

Manajer dana lindung nilai adalah perusahaan atau individu keuangan yang mempekerjakan manajer dan analis portofolio profesional untuk membangun dana lindung nilai.
Manajer hedge fund biasanya memperoleh kompensasi di atas rata-rata, seringkali dari struktur biaya dua-dan-dua puluh dari investor.
Manajer hedge fund biasanya berspesialisasi dalam strategi investasi tertentu yang kemudian mereka gunakan sebagai mandat portofolio dana mereka.

Memahami Manajer Hedge Fund

Perusahaan pengelola dana lindung nilai sering kali dimiliki oleh manajer yang bertanggung jawab atas portofolio, yang berarti bahwa mereka berhak atas sejumlah besar keuntungan yang dihasilkan oleh dana lindung nilai. Saat masuk ke hedge fund, investor mendanai biaya manajemen yang menutupi biaya operasional, serta biaya kinerja yang biasanya dibagikan kepada pemilik sebagai keuntungan. Apa yang membedakan manajer hedge fund dari jenis pengelolaan dana lainnya adalah kenyataan bahwa nilai pribadi dan dana manajer hedge fund biasanya terkait langsung dengan dana itu sendiri.

Individu yang ingin berinvestasi di hedge fund harus memenuhi persyaratan pendapatan dan kekayaan bersih. Hedge fund dapat dianggap berisiko tinggi karena mereka mengejar strategi investasi yang agresif dan kurang diatur daripada banyak jenis investasi lainnya.

Manajer hedge fund teratas memegang beberapa posisi dengan bayaran paling baik di industri apa pun, jauh melampaui CEO perusahaan besar. Beberapa manajer berpenghasilan tertinggi menghasilkan hampir $ 4 miliar setahun. Manajer hedge fund berpotensi menjadi beberapa eksekutif dengan bayaran tertinggi di industri keuangan jika mereka tetap kompetitif dan selalu keluar sebagai pemenang, namun, beberapa manajer hedge fund tidak menghasilkan sebanyak manajer dengan bayaran tertinggi karena jika mereka gagal sama sekali dalam usaha keuangan mereka, mereka tidak akan dibayar.

Strategi Hedge Fund

Manajer hedge fund dapat menggunakan berbagai strategi untuk memaksimalkan keuntungan bagi perusahaan dan klien mereka. Salah satu strategi populer adalah menggunakan sesuatu yang disebut investasi makro global. Idenya adalah untuk berinvestasi bersama-sama dengan pangsa besar atau posisi yang cukup besar di pasar yang berhubungan dengan prediksi tren makroekonomi global. Jenis strategi yang digunakan oleh pengelola dana lindung nilai ini memberi mereka fleksibilitas yang mereka butuhkan, tetapi strategi tersebut sangat bergantung pada waktu yang tepat.

Taktik populer lainnya yang telah membuat banyak manajer hedge fund menjadi miliarder adalah strategi yang digerakkan oleh peristiwa. Ini berarti bahwa para manajer mencari peluang besar untuk dimanfaatkan dalam lingkungan perusahaan. Contohnya termasuk merger dan akuisisi, kebangkrutan dan inisiatif pembelian kembali pemegang saham. Manajer yang mengerjakan strategi ini memanfaatkan ketidakkonsistenan pasar, mirip dengan menggunakan pendekatan investasi nilai. Manajer hedge fund biasanya mengambil rute ini karena sumber daya yang mereka miliki sangat besar.

Kompensasi Manajer Dana Lindung Nilai

Dua dan dua puluh (atau “2 dan 20”) adalah pengaturan biaya khas yang standar dalam industri hedge fund dan juga umum dalam modal ventura dan ekuitas swasta. Perusahaan pengelola dana lindung nilai biasanya membebankan biaya manajemen dan kinerja kepada klien. “Dua” berarti 2% dari aset yang dikelola (AUM) , dan mengacu pada biaya manajemen tahunan yang dibebankan oleh dana lindung nilai untuk mengelola aset. “Dua puluh” mengacu pada kinerja standar atau biaya insentif sebesar 20% dari keuntungan yang dihasilkan oleh dana di atas tolok ukur tertentu yang telah ditentukan sebelumnya. Meskipun pengaturan biaya yang menguntungkan ini telah mengakibatkan banyak pengelola dana lindung nilai menjadi sangat kaya, dalam beberapa tahun terakhir struktur biaya mendapat kecaman dari investor dan politisi karena berbagai alasan.

Beberapa hedge fund juga harus bersaing dengan watermark tinggi yang berlaku untuk biaya kinerja mereka. Kebijakan watermark tinggi menetapkan bahwa fund manager hanya akan dibayar sekian persen dari keuntungan jika nilai bersih dana melebihi nilai tertinggi sebelumnya. Hal ini menghalangi manajer investasi untuk dibayar dalam jumlah besar atas kinerja yang buruk dan memastikan bahwa kerugian harus dibayar sebelum biaya kinerja dibayarkan.

Apa Manajer Hedge Fund?

Poin Penting

Memahami Manajer Hedge Fund

Strategi Hedge Fund

Kompensasi Manajer Dana Lindung Nilai

Artikel terkait