Mengingat volatilitas pasar saham baru-baru ini, investor bertanya-tanya apakah sudah waktunya untuk menjual saham mereka dan beralih ke obligasi korporasi yang lebih aman. Kita sering diingatkan bahwa obligasi adalah investasi yang lebih aman dan cenderung bergerak berlawanan dengan saham dan memiliki korelasi negatif. Sebelum membuat keputusan drastis untuk menjual, mari kita lihat lebih dekat korelasi dan faktor penting lainnya yang harus Anda ambil.
Apa Obligasi atau saham korporasi?
Investor menggunakan obligasi sebagai pengubah investasi saham, dan untuk menghasilkan pendapatan. obligasi pemerintah memiliki korelasi negatif dengan saham, tetapi obligasi korporasi tidak. (Untuk wawasan terkait, baca tentang obligasi korporasi dan risiko kredit .)
Artinya, saat saham kehilangan nilai, kemungkinan besar obligasi korporasi juga akan kehilangan nilainya. Obligasi biasanya tidak akan turun sebanyak saham, yang memiliki sedikit perlindungan dari sisi negatif, tetapi keseluruhan portofolio masih akan menurun. Karena korelasi ini, Anda mungkin tidak lebih baik lari ke obligasi. Untuk membuat keputusan akhir, Anda harus melihat tujuan dan jadwal investasi Anda.
Tujuan dan Garis Waktu
Investor dengan jangka waktu yang lebih lama akan lebih cocok untuk tetap menggunakan alokasi aset yang tepat daripada mencoba dan mengatur waktu pasar. Misalnya, investor yang berusia 25 (atau bahkan 10) tahun lagi akan pensiun, mengambil risiko ekstra dan membeli saham dengan harga lebih rendah adalah hal yang tepat. Pertumbuhan saham jangka panjang adalah tempat yang lebih baik bagi mereka untuk memiliki uang. (Untuk wawasan terkait, baca tentang mencapai alokasi aset yang optimal .)
Semakin dekat Anda dengan masa pensiun, semakin rumit pertanyaan ini. Jika Anda membutuhkan investasi Anda untuk menghasilkan pendapatan, maka penting untuk memutuskan apakah obligasi korporasi atau saham dividen adalah tempat yang lebih baik bagi Anda. Pasar saham saat ini terlalu mahal. Beberapa di antaranya karena suku bunga rendah. Investor mencari imbal hasil, oleh karena itu, telah pindah ke saham, bukan obligasi. Jadi Anda memiliki situasi di mana jika Anda tetap berada di saham, Anda bisa kehilangan modal .
Namun, suku bunga rendah tidak dapat dipertahankan selamanya. Ketika suku bunga akhirnya naik, nilai nominal obligasi Anda akan turun. Dimana anda akan kembali kehilangan modal.
Dengan kedua area yang mengalami kerugian modal, Anda sekarang harus melihat hasil dan kemampuan Anda untuk memerangi kerugian modal. Ketika Anda berinvestasi di saham, Anda tidak benar-benar kehilangan modal sampai Anda menjualnya. Jika Anda memiliki pendapatan yang cukup dari dividen dan sumber lain seperti pensiun, dan Anda tidak perlu menjual, Anda akan mendapatkan kembali modal Anda jika / ketika pasar kembali.
Dengan obligasi, ini lebih rumit. Jika Anda memiliki satu obligasi langsung dan menahannya hingga jatuh tempo, Anda akan melindungi modal Anda saat Anda mendapatkan nilai nominalnya kembali pada saat jatuh tempo. Jika Anda menggunakan reksa dana atau ETF untuk investasi obligasi, Anda mungkin kehilangan atau tidak kehilangan modal, terserah pada keputusan yang dibuat oleh manajer investasi. Itu di luar kendali Anda.
Dalam hal membandingkan imbal hasil, obligasi bermutu tinggi dengan jangka waktu lima hingga 10 tahun menghasilkan sangat mirip dengan saham, berkisar dari 2,0% hingga 3,5%.
Karena kesamaan antara keduanya dan tidak memiliki banyak kendali atas obligasi, saham tampak seperti tempat yang baik untuk saat ini. Ingatlah untuk tetap fokus pada saham dividen blue-chip seperti United Parcel Service, Inc. (UPS), General Electric Co. (GE) dan Coca-Cola Co. (KO). Kemudian ketika pasar benar-benar turun, Anda tidak perlu terlalu khawatir daripada saham pertumbuhan baru yang sedang terbang tinggi. (Baca lebih lanjut tentang bagaimana dividen mempengaruhi harga saham .)
Garis bawah
Di mana Anda diinvestasikan harus dipengaruhi oleh tujuan dan garis waktu Anda. Semakin jauh Anda dari masa pensiun, semakin sedikit Anda perlu khawatir tentang pasar saat ini, yang membuatnya lebih mudah untuk tetap berpegang pada alokasi aset Anda. Semakin dekat Anda dengan masa pensiun, semakin penting untuk memahami apa yang Anda butuhkan dari uang Anda dan kemudian memilih tempat yang tepat untuk investasi Anda. Dengan pasar saat ini, mereka yang mencari pendapatan akan lebih baik dalam ekuitas daripada obligasi.
Related Posts
- LLC vs. s corporation: apa bedanya?
- Obligasi
- Treasury Bonds: Investasi Bagus untuk Pensiun?
- Opsi Saham Karyawan (ESO)
- Sertifikat Setoran (CD) dan bagaimana CD bekerja
- Prospektus obligasi korporasi
- Obligasi hasil tinggi perusahaan vs. Ekuitas
- Obligasi Bunga Tinggi: Pro dan Kontra
- Temukan ikatan yang tepat pada waktu yang tepat
- 5 reksa dana obligasi korporasi teratas