Vanishing premium. | Finansial 2022

Apa Vanishing premium?

Premi yang hilang adalah biaya yang dibayarkan untuk polis asuransi sampai nilai tunai polis tumbuh cukup untuk menutupi biaya tersebut.

Poin Penting

Premi yang hilang memungkinkan pemegang asuransi jiwa permanen untuk menggunakan dividen yang diperoleh dari polis untuk membayar premi yang diperlukan.
Selama beberapa tahun, nilai tunai polis tumbuh ke titik di mana dividen yang diperoleh sama dengan premi yang terhutang.
Pada titik ini, pembayaran dividen digunakan untuk menutupi biaya premi, dan akibatnya premi dikatakan “lenyap”.
Penghapusan premi telah menjadi kontroversi di masa lalu ketika perusahaan asuransi terlalu optimis tentang potensi pengembalian investasi di masa depan dan waktu kapan premi akan hilang.
Lebih sering daripada tidak, premi tidak hilang begitu banyak karena mereka menurun, dengan dividen menutupi sebagian besar dari premi dari waktu ke waktu.

Cara Kerja Vanishing Premium

Premi yang hilang memberi pemegang polis asuransi jiwa dengan pilihan untuk membayar premi dari uang tunai yang masih harus dibayar dalam polis daripada melalui pembayaran yang dilakukan oleh tertanggung. Premi hanya hilang dalam arti bahwa pemegang polis tidak lagi harus membayar sendiri setelah jangka waktu tertentu.

Dana untuk premi hanya berasal dari dividen yang dikeluarkan oleh kas yang diperoleh dalam investasi. Hal ini memungkinkan pemegang polis untuk memasukkan uang tunai yang diperlukan untuk premi ke beberapa penggunaan lain yang lebih menguntungkan. Ini juga menjamin perlindungan asuransi tidak akan berakhir, karena pembayaran premi dilakukan secara otomatis.

Konsumen yang tertarik dengan polis dengan premi yang menghilang harus memperhatikan dengan cermat perhitungan yang digunakan untuk membenarkan tanggal hilangnya premi. Untuk menghilangkan premi, investasi yang mendasari kebijakan harus mempertahankan tingkat bunga atau dividen yang cukup untuk melakukan pembayaran.

Asumsi yang Terlalu Optimis dan Premi yang Hilang

Secara historis, premi yang hilang telah terlibat dalam skema penipuan asuransi di mana perusahaan asuransi menggunakan ilustrasi penjualan yang menyesatkan untuk menipu klien potensial agar percaya bahwa premi mereka akan hilang lebih cepat daripada yang sebenarnya mereka lakukan.

Asumsi yang tidak realistis tentang suku bunga dan hasil investasi dapat membuat perbedaan besar ketika seorang investor mencoba memperoleh cukup pokok untuk membuang dividen pada ambang yang ditentukan, yang pada dasarnya menggambarkan kasus premi yang menghilang.

Contoh Vanishing Premium

Misalnya, pertimbangkan polis asuransi seumur hidup dengan premi $ 5.000. Agar premi lenyap, nilai tunai polis yang masih harus dibayar harus mengeluarkan dividen tahunan sebesar $ 5.000. Dengan tingkat bunga 5 persen, nilai tunai polis harus mencapai $ 100.000 untuk menghilangkan premi.

Pertimbangan Khusus

Polis seumur hidup biasanya memberikan angka pertumbuhan tahunan minimum di samping angka pertumbuhan yang diharapkan yang bergantung pada kinerja portofolio investasi perusahaan asuransi. Tingkat pertumbuhan minimum dapat membutuhkan lebih banyak waktu secara signifikan untuk mencapai ambang batas yang diperlukan untuk menghilangkan premi, dan itu hanya akan berhasil jika tingkat bunga tetap cukup tinggi untuk menjaga jumlah ambang pokok pada tempatnya.

Mengingat bahwa premi tidak hilang begitu banyak karena mereka mengurangi pembayaran dividen, investor yang cerdas akan menghitung total biaya investasi seumur hidup dengan premi yang hilang dan mengaturnya terhadap opsi yang lebih murah seperti kehidupan berjangka, menghitung potensi keuntungan dari menginvestasikan selisih antara mereka. dua harga premium di sarana investasi lain.