Insting kawanan mulai bekerja saat investor reksa dana mendengar kata “resesi” dan laporan berita menunjukkan harga saham turun. Ketakutan akan penurunan lebih lanjut dan kerugian yang meningkat membuat investor keluar dari dana saham dan mendorong mereka menuju dana obligasi dalam penerbangan ke tempat yang aman.
Pelarian ini mungkin merupakan taktik yang efektif bagi investor yang menghindari risiko karena mereka melarikan diri dari ekuitas demi keamanan yang dirasakan di dunia investasi pendapatan tetap. Namun, meski beberapa reksa dana kurang volatil dibandingkan saham, hal ini tidak berlaku di seluruh jagat reksa dana.
Baca terus untuk melihat dana obligasi yang cenderung berkinerja lebih baik selama kondisi pasar yang sulit seperti resesi.
Apa 8 tipe dana untuk digunakan dalam resesi?
Sementara dana obligasi dan investasi konservatif serupa telah menunjukkan nilainya sebagai tempat berlindung yang aman selama masa-masa sulit, berinvestasi seperti lemming bukanlah strategi yang tepat bagi investor yang mencari pertumbuhan jangka panjang. Investor juga harus memahami bahwa semakin aman suatu investasi, semakin sedikit pendapatan yang dapat mereka harapkan dari holding.
Waktu pasar jarang berhasil. Mencoba mengatur waktu pasar dengan menjual dana saham Anda sebelum kehilangan uang dan menggunakan hasilnya untuk membeli dana obligasi atau investasi konservatif lainnya dan kemudian melakukan kebalikannya untuk mendapatkan keuntungan saat pasar saham naik adalah permainan yang berisiko untuk dimainkan. Peluang untuk membuat langkah yang benar bertumpuk melawan Anda. Bahkan jika Anda mencapai kesuksesan sekali, peluang untuk mengulang kemenangan itu berulang kali sepanjang masa berinvestasi sama sekali tidak menguntungkan Anda.
Strategi yang jauh lebih baikadalah membangun portofolio reksa dana yang terdiversifikasi.Portofolio yang dibangun dengan benar, termasuk campuran dana saham dan obligasi, memberikan kesempatan untuk berpartisipasi dalam pertumbuhan pasar saham dan melindungi portofolio Anda saat pasar saham sedang menurun.Portofolio semacam itu dapat dibangun dengan membeli dana individu dalam proporsi yang sesuai dengan alokasi aset yang Anda inginkan.Alternatifnya, Anda dapat melakukan seluruh pekerjaan dengan satu reksa dana dengan membeli reksa dana dengan nama “pertumbuhan dan pendapatan” atau “seimbang”.
Poin Penting
- Ketika terjadi perlambatan ekonomi atau bahkan resesi, kebijaksanaan yang berlaku adalah investor harus menjauh dari dana ekuitas dan beralih ke pendapatan tetap.
- Pendapatan tetap mungkin merupakan langkah cerdas, tetapi jangan mencoba mengatur waktu pasar dengan keluar dari reksa dana saham ketika Anda berpikir pertumbuhan melambat dan kemudian mulai berinvestasi dalam reksa dana obligasi.
- Alih-alih, miliki portofolio yang terdiversifikasi dengan campuran dana obligasi dan ekuitas sehingga Anda dapat mengatasi tantangan apa pun yang dihadapi ekonomi tanpa melihat kepemilikan Anda terpukul.
1. Dana Obligasi Federal
Beberapa jenis dana obligasi sangat populer di kalangan investor yang menghindari risiko. Dana yang terdiri dari obligasi Treasury AS memimpin paket, karena dianggap salah satu yang paling aman.Investor tidak menghadapi risiko kredit karena kemampuan pemerintah untuk memungut pajak dan mencetak uang menghilangkan risiko gagal bayar dan memberikan perlindungan pokok.
Dana obligasi yang diinvestasikan dalam hipotek yang dijamin oleh Government National Mortgage Association (Ginnie Mae) juga didukung oleh kepercayaan dan kredit penuh dari pemerintah AS.Sebagian besar hipotek (biasanya, hipotek untuk pembeli rumah pertama kali dan peminjam berpenghasilan rendah) yang dijaminkansebagai sekuritas berbasis hipotek Ginnie Mae(MBS) adalah yang dijamin oleh Administrasi Perumahan Federal (FHA), Urusan Veteran atau agen perumahan federal lainnya.
Referensi cepat
Pilihan untuk dipertimbangkan termasuk dana obligasi federal, dana obligasi kota, dana perusahaan kena pajak, dana pasar uang, dana dividen, reksa dana utilitas, dana besar, dan dana lindung nilai.
2. Dana Obligasi Daerah
Berikutnya, dalam daftar adalahdana obligasi kota .Dikeluarkan oleh pemerintah negara bagian dan lokal, investasi ini memanfaatkan otoritas perpajakan lokal untuk memberikan tingkat keselamatan dan keamanan yang tinggi kepada investor.Mereka membawa risiko lebih besar daripada dana yang diinvestasikan dalam sekuritas yang didukung oleh pemerintah federal tetapi masih dianggap relatif aman.
3. Dana Perusahaan Kena Pajak
Dana obligasi kena pajak yang diterbitkan korporasi juga menjadi pertimbangan.Mereka menawarkan hasil yang lebih tinggi daripada masalah yang didukung pemerintah tetapi membawarisiko yang jauh lebih besar.Memilih reksa dana yang berinvestasi dalam penerbitan obligasi berkualitas tinggi akan membantu menurunkan risiko Anda.Meskipun reksa dana obligasi korporasi lebih berisiko daripada reksa dana yang hanya memiliki obligasi yang diterbitkan pemerintah, namun risikonya masih lebih rendah dibandingkan reksa dana saham.
4. Reksa Dana Pasar Uang
Dalam hal menghindari resesi, obligasi memang populer, tetapi itu bukan satu-satunya permainan di kota.Investor yang sangat konservatif dan investor yang tidak canggih sering kali menyimpan uangnya direksa dana pasar uang .Meskipun dana ini memberikan tingkat keamanan yang tinggi, dana tersebut hanya boleh digunakan untuk investasi jangka pendek.
Referensi cepat
Tidak perlu menghindari reksa dana ekuitas saat ekonomi sedang melambat, sebagai gantinya, pertimbangkan dana dan saham yang membayar dividen, atau yang berinvestasi di saham konsumen pokok yang lebih mantap; Dalam hal kelas aset, dana yang difokuskan pada saham-saham berkapitalisasi besar cenderung kurang berisiko dibandingkan dengan dana yang difokuskan pada saham-saham berkapitalisasi kecil pada umumnya.
5. Dana Dividen
Bertentangan dengan kepercayaan populer, mencari perlindungan selama masa-masa sulit tidak selalu berarti meninggalkan pasar saham sama sekali. Sementara investor secara stereotip menganggap pasar saham sebagai kendaraan untuk tumbuh, apresiasi harga saham bukanlah satu-satunya permainan di kota dalam hal menghasilkan uang di pasar saham. Misalnya, reksa dana yang berfokus pada dividen dapat memberikan pengembalian yang kuat dengan volatilitas yang lebih rendah daripada dana yang hanya berfokus pada pertumbuhan.
6. Reksa Dana Utilitas
Reksa dana berbasis utilitas dan dana yang diinvestasikan dalam kebutuhan pokok konsumen adalah strategi reksa dana saham yang kurang agresif yang cenderung berfokus pada investasi di perusahaan yang membayar dividen yang dapat diprediksi.
7. Dana Berkapitalisasi Besar
Secara tradisional, dana yang diinvestasikan dalam saham berkapitalisasi besar cenderung kurang rentan dibandingkan dengan saham berkapitalisasi kecil, karena perusahaan besar umumnya memiliki posisi yang lebih baik untuk menanggung masa-masa sulit. Mengalihkan aset dari investasi dana di perusahaan yang lebih kecil dan lebih agresif ke perusahaan yang bertaruh pada blue chip menyediakan cara untuk melindungi portofolio Anda dari penurunan pasar tanpa meninggalkan pasar saham sama sekali.
8. Hedge dan Dana Lainnya
Untuk individu yang lebih kaya, menginvestasikan sebagian dari portofolio Anda di hedge fund adalah satu ide.Hedge fund dirancang untuk menghasilkan uang terlepas dari kondisi pasar.Berinvestasi dalam dana cuaca buruk adalah ide lain, karena dana ini secara khusus dirancang untuk menghasilkan uang ketika pasar sedang menurun.
Dalam kedua kasus tersebut, dana ini seharusnya hanya mewakili sebagian kecil dari total kepemilikan Anda. Dalam kasus dana lindung nilai, lindung nilai adalah praktik mencoba mengurangi risiko, tetapi tujuan sebenarnya dari sebagian besar dana lindung nilai saat ini adalah untuk memaksimalkan laba atas investasi. Namanya s
ebagian besar historis, karena hedge fund pertama mencoba melakukan lindung nilai terhadap risiko penurunan pasar beruang dengan melakukan shorting pasar (reksa dana umumnya tidak dapat masuk ke posisi pendek sebagai salah satu tujuan utama mereka). Hedge fund biasanya menggunakan lusinan strategi berbeda, jadi tidak akurat untuk mengatakan bahwa hedge fund hanya melindungi risiko. Faktanya, karena manajer hedge fund melakukan investasi spekulatif, dana ini dapat membawa lebih banyak risiko daripada pasar secara keseluruhan. Dalam kasus dana cuaca buruk, portofolio Anda mungkin tidak berjalan dengan baik ketika waktunya bagus.
Garis bawah
Terlepas dari di mana Anda menaruh uang Anda, jika Anda memiliki jangka waktu jangka panjang, lihat pasar yang turun sebagai peluang untuk membeli.Alih-alih menjual saat harganya rendah, anggap itu sebagai peluang untuk membangun portofolio Anda dengan harga diskon .Ketika pensiun menjadi kemungkinan jangka pendek, buatlah langkah permanen ke arah yang konservatif.Lakukan karena Anda memiliki cukup uang untuk memenuhi kebutuhan Anda dan ingin menghilangkan sebagian risiko dari portofolio Anda untuk selamanya, bukan karena Anda berencana untuk melompat kembali ketika Anda mengira pasar akan bangkit kembali.
Artikel terkait
- Reksa Dana
- Memperdagangkan reksa dana untuk pemula
- Obligasi
- Treasury Bonds: Investasi Bagus untuk Pensiun?
- Opsi Saham Karyawan (ESO)
- Sertifikat Setoran (CD) dan bagaimana CD bekerja
- Reksa Dana Pasar Uang
- Hedge Fund
- Cara Menjual Reksa Dana Untuk Klien Anda
- Entrepreneur dan Entrepreneurship