Harga reksa dana, atau nilai aset bersih (NAB), ditentukan sekali sehari setelah pasar saham tutup pada pukul 16:00 Waktu Standar Timur (EST) di AS. Sementara tidak ada tenggat waktu khusus kapan reksa dana harus diperbarui dan mengirimkan NAV-nya ke organisasi pengatur dan media, mereka biasanya menentukan NAV mereka antara pukul 4 sore dan 6 sore EST.
Apa Kapan reksa dana memperbarui harga mereka?
- Harga reksa dana, juga dikenal sebagai nilai aset bersih (NAB), diperbarui sekali sehari setelah pasar saham AS tutup, biasanya antara pukul 16.00 dan 18.00 EST.
- Namun, dana tertutup tidak perlu memperbarui harga atau NAV mereka setiap hari.
- NAB ditentukan dengan mengambil asetnya (seperti sekuritas dalam portofolionya) dan mengurangi kewajiban (seperti biaya operasional) dan membaginya dengan total saham yang beredar.
- Waktu pembaruan perdagangan berbeda dari waktu cutoff perdagangan, di mana yang terakhir adalah waktu di mana semua pesanan beli dan jual untuk reksa dana harus diproses, seperti jam 2 siang EST.
Reksa Dana Reksa dan Tertutup
Reksa dana mewakili kumpulan dana yang diinvestasikan di berbagai sekuritas yang diperdagangkan di bursa ekuitas. Reksa dana biasanya terdaftar di Securities and Exchange Commission (SEC) sebagai perusahaan investasi open-end dan harus melaporkan NAV mereka setiap hari perdagangan. Reksa dana terbuka dapat menerbitkan sejumlah saham yang dapat dibeli oleh sejumlah investor.
Sebaliknya, dana tertutup , yang sahamnya tidak dapat ditebus dan diterbitkan dalam jumlah tetap, dibebaskan dari kewajiban untuk melaporkan NAV mereka setiap hari. Untuk dana open-end, NAB berubah dengan perubahan nilai portofolio dan juga dengan jumlah saham yang beredar. Untuk dana tertutup, NAB berubah hanya dengan fluktuasi nilai portofolionya.
Perhitungan Nilai Aktiva Bersih
Sementara harga saham berfluktuasi secara signifikan sepanjang hari, harga reksa dana didasarkan pada perhitungan NAB yang diperbarui pada akhir hari kerja.
Perhitungan NAV adalah:
- NAB = (aset – kewajiban) / jumlah saham beredar