FHA 203 (k) pinjaman adalah produk yang unik yang memungkinkan calon pemilik rumah yang tidak memiliki banyak uang untuk membeli properti membutuhkan perbaikan. Tetapi bila Anda menggabungkan birokrasi lembaga pemerintah dengan risiko keuangan tambahan yang terkait dengan orang biasa (orang yang tidak berpengalaman dengan rehabilitasi rumah) membeli properti dalam kondisi buruk, pinjaman 203 (k) bisa menjadi salah satu yang paling menantang. hipotek agar disetujui. Diuraikan di bawah ini adalah proses dan apa yang diharapkan.
Apa Mendaftar untuk pinjaman FHA 203 (k)?
- FHA 203 (k) memungkinkan pemilik rumah untuk membiayai perbaikan dan merupakan satu-satunya pinjaman yang menawarkan kemampuan seperti itu.
- Ada dua jenis pinjaman 203 (k), reguler dan ramping. Pinjaman reguler 203 (k) adalah untuk properti yang membutuhkan perbaikan struktural, sedangkan pinjaman yang efisien hanya membutuhkan perbaikan non-struktural.
- 203 (k) pinjaman tidak terlalu umum, sehingga banyak pemberi pinjaman tidak tahu bagaimana memprosesnya atau tidak mau berurusan dengan dokumen ekstra dan kerumitan yang terlibat.
- 203 (k) pinjaman memerlukan proposal rehabilitasi yang menjelaskan pekerjaan yang harus dilakukan di properti dan memberikan perkiraan biaya terperinci untuk setiap perbaikan atau peningkatan.
Memiliki Uang Tunai yang Cukup
Pada tahun 2020, Anda hanya perlu membayar uang muka sebesar 3,5% dari pembelian rumah ditambah biaya perbaikan jika Anda memiliki nilai kredit minimal 580. Jika nilai kredit Anda antara 500 dan 579, Anda harus melakukannya. taruh 10%. Jadi jika Anda membeli rumah dengan harga yang diminta $ 150.000 dan membutuhkan perbaikan sebesar $ 15.000, Anda akan membutuhkan 3,5% dari $ 165.000, atau $ 5.775, sebagai uang muka Anda .
Jadilah Kandidat Pinjaman yang Solid
Tentu saja, Anda juga harus memenuhi persyaratan peminjam yang biasa untuk pinjaman Federal Housing Administration (FHA), seperti memiliki pendapatan tetap yang dapat diverifikasi dan skor kredit yang baik .
Namun sebaliknya, selama Anda dapat melakukan pembayaran bulanan atas properti yang ingin Anda beli, tidak ada persyaratan khusus lebih lanjut untuk mendapatkan pinjaman ini. Ingatlah bahwa ini hanya untuk pemilik-penghuni, bukan investor.
Pilih Pinjaman 203 (k)
Sebelum Anda mengajukan permohonan, tentukan jenis pinjaman yang Anda perlukan. Sebenarnya ada dua jenis hipotek FHA 203 (k): yang pertama disebut “biasa”, dan dimaksudkan untuk properti yang memerlukan perbaikan struktural.
Yang kedua disebut “efisien” atau “dimodifikasi”. Ini dirancang untuk properti yang hanya membutuhkan perbaikan non-struktural. Agen real estat atau pemberi pinjaman Anda dapat membantu Anda membuat keputusan ini. Tentu saja, jika Anda tidak mengetahui perbedaan antara perbaikan struktural dan non-struktural, proyek rehabilitasi mungkin terlalu banyak untuk dikerjakan.
Pilih Pemberi Pinjaman
Saat mengajukan hipotek bersubsidi pemerintah, apakah itu pinjaman VA, pinjaman FHA, hipotek hijau, atau pinjaman FHA 203 (k), pilihan pemberi pinjaman Anda akan agak terbatas. Pinjaman FHA 203 (k) khususnya tidak terlalu umum, sehingga banyak pemberi pinjaman tidak tahu bagaimana memprosesnya atau tidak ingin berurusan dengan dokumen ekstra dan kerumitan yang terlibat. Karena proses pengajuan pinjaman untuk pinjaman 203 (k) rumit, Anda pasti ingin bekerja sama dengan pemberi pinjaman yang memiliki pengalaman dengan produk pinjaman khusus ini.
Tidak semua pemberi pinjaman disetujui untuk menangani pinjaman 203 (k). FHA harus memberikan izin kepada pemberi pinjaman untuk menawarkan mereka. Untuk menemukan pemberi pinjaman yang disetujui, lihat alat pencarian pemberi pinjaman yang disetujui di situs web Departemen Perumahan dan Pembangunan Perkotaan (HUD). Pastikan untuk mencentang kotak di akhir halaman untuk membatasi pencarian Anda pada pemberi pinjaman yang telah melakukan pinjaman 203 (k) dalam 12 bulan terakhir.
Referensi cepat
Diskriminasi pinjaman hipotek adalah ilegal. Biro Perlindungan Keuangan Konsumen atau ke Departemen Perumahan dan Pembangunan Perkotaan (HUD) AS.
Buat Proposal Rehab Anda
Selain persyaratan aplikasi pinjaman hipotek biasa, seperti bukti pendapatan, bukti aset, dan laporan kredit, aplikasi pinjaman 203 (k) memerlukan pembuatan proposal rehabilitasi.
Proposal rehabilitasi harus menjelaskan pekerjaan yang harus dilakukan di properti dan memberikan perkiraan biaya terperinci untuk setiap perbaikan atau peningkatan. Pameran arsitektur, seperti rencana plot dan rencana interior yang diusulkan, diperlukan untuk setiap perbaikan struktural.
Daftar periksa HUD akan membantu memandu Anda melalui hal-hal yang harus ditangani oleh proposal Anda. Daftar periksa mencakup setiap area rumah yang mungkin perlu diperbaiki, mulai dari talang dan jalan masuk hingga lantai dan jendela.
Anda tidak perlu mempekerjakan profesional untuk melakukan perbaikan, tetapi FHA mengatakan bahwa pekerjaan harus diselesaikan dengan standar profesional dan tepat waktu. Selain itu, jika Anda berencana untuk melakukan perbaikan sendiri, Anda tidak dapat menggunakan pinjaman tersebut untuk membayar tenaga kerja Anda sendiri. Anda hanya dapat menggunakan pinjaman untuk biaya bahan jika Anda akan melakukan pekerjaan itu sendiri.
Jika ini kedengarannya seperti kesepakatan yang payah, ingatlah bahwa uang pinjaman, bahkan dengan tingkat bunga rendah, bukanlah uang gratis — ini adalah uang yang harus Anda bayar kembali, dengan bunga. Jadi, selama Anda tahu apa yang Anda lakukan dan mampu meluangkan waktu untuk proyek itu, Anda bisa maju dengan melakukan pekerjaan itu sendiri. Selain itu, Anda mungkin dapat menggunakan uang yang Anda hemat dengan tidak menyewa kontraktor untuk melakukan perbaikan tambahan pada properti yang tidak mampu Anda beli.
Bahkan jika Anda akan melakukan pekerjaan itu sendiri, proposal Anda harus tetap menyertakan biaya tenaga kerja. Mengapa? Karena jika terjadi kesalahan dan Anda harus mempekerjakan profesional, FHA ingin Anda memiliki uang untuk mempekerjakan mereka.
Dapatkan Penilaian
Rumah yang ingin Anda beli harus dinilai sebagaimana layaknya untuk pinjaman apa pun, kecuali penilai harus memperkirakan berapa nilai rumah itu setelah perbaikan dan perbaikan dilakukan. Sebuah as-adalah penilaian juga mungkin diperlukan, tapi kadang-kadang harga pembelian dapat berdiri di untuk as-adalah penilaian.
Sewa Bantuan
Beberapa orang memilih untuk menyewa seorang spesialis yang disebut konsultan 203 (k) untuk membantu mereka menyelesaikan semua dokumen tambahan yang diperlukan untuk jenis pinjaman ini, seperti menyiapkan pameran arsitektur. Biaya untuk menyewa konsultan tersebut dapat dimasukkan ke dalam hipotek, asalkan tidak melebihi batas yang ditetapkan oleh HUD.
Misalnya, untuk rumah yang membutuhkan perbaikan $ 15.000 hingga $ 30.000, HUD tidak mengharapkan konsultan untuk mengenakan biaya lebih dari $ 600. Namun, menyelesaikan semua dokumen sendiri adalah hal yang wajar, meskipun Anda mungkin menginginkan masukan dari calon kontraktor Anda.
Garis bawah
Proses aplikasi FHA 203 (k) membutuhkan banyak pekerjaan, tentunya. Jika tampaknya terlalu merepotkan, Anda mungkin lebih baik terus mencari rumah yang lebih dekat untuk dihuni atau terus menabung sampai Anda mampu membeli tempat yang lebih baik. Tetapi jika Anda memiliki waktu, tenaga, dan kesabaran, pinjaman 203 (k) sering kali menjadi satu-satunya cara untuk membiayai pembelian properti yang membutuhkan perbaikan signifikan. Jika tidak, Anda harus memiliki cukup uang untuk membayar properti dan perbaikan langsung.
Related Posts
- Pinjaman FHA 203 (k)
- Pinjaman Administrasi Perumahan Federal (FHA)
- Standar Properti Minimum FHA
- Pinjaman Administrasi Perumahan Federal (FHA) dan Properti Investasi
- HUD vs pinjaman FHA: Apa bedanya?
- FHA vs. Pinjaman konvensional: Apa bedanya?
- Menjamin hipotek administrasi perumahan federal
- Apakah pinjaman FHA memiliki hukuman prabayar?
- Pinjaman FHA: Opsi untuk rumah yang diproduksi
- Administrasi Perumahan Federal (FHA)