Sistem perbankan di India diatur oleh Reserve Bank of India (RBI), melalui ketentuan Undang-Undang Peraturan Perbankan, 1949. Beberapa aspek penting dari peraturan yang mengatur perbankan di negara ini, serta surat edaran RBI yang terkait dengan perbankan di India, akan dieksplorasi di bawah ini.
Batas eksposur
Pemberian pinjaman kepada satu peminjam dibatasi hingga 15% dari dana modal bank (modal tingkat 1 dan tingkat 2), yang dapat diperpanjang hingga 20% untuk proyek infrastruktur. Untuk peminjam kelompok, pemberian pinjaman dibatasi hingga 30% dari dana modal bank, dengan opsi perpanjangan hingga 40% untuk proyek infrastruktur.
Batas pinjaman dapat diperpanjang 5% lagi dengan persetujuan dewan direksi bank. Pinjaman mencakup paparan berbasis dana dan non-dana.
Rasio Cadangan Kas (CRR) dan Rasio Likuiditas Wajib (SLR)
Bank di India diharuskan menyimpan minimal 4% dari permintaan bersih dan kewajiban waktu (NDTL) mereka dalam bentuk uang tunai dengan RBI. Ini saat ini tidak menghasilkan bunga.
CRR perlu dipertahankan setiap dua minggu, sedangkan pemeliharaan harian harus setidaknya 95% dari cadangan yang dibutuhkan. Dalam kasus gagal bayar pemeliharaan harian, penalti adalah 3% di atas tarif bank yang diterapkan pada jumlah hari gagal bayar dikalikan dengan jumlah yang jumlahnya kurang dari tingkat yang ditentukan.
Di atas CRR, minimal 22% dan maksimal 40% dari NDTL, yang dikenal sebagai SLR, perlu dipertahankan dalam bentuk emas, uang tunai, atau surat berharga tertentu yang disetujui. Kepemilikan SLR berlebih dapat digunakan untuk meminjam di bawah Marginal Standing Facility (MSF) secara semalam dari RBI.
Bunga yang dikenakan di bawah MSF lebih tinggi dari tingkat repo sebesar 100 bps, dan jumlah yang dapat dipinjam dibatasi hingga 2% dari NDTL. (Untuk mempelajari lebih lanjut tentang bagaimana suku bunga ditentukan, khususnya di AS, pertimbangkan untuk membaca lebih lanjut tentang siapa yang menentukan suku bunga.)
Penyediaan
Aset non-performing (NPA) diklasifikasikan dalam 3 kategori: kurang lancar, diragukan dan macet.
Aset menjadi non-performing jika tidak ada pembayaran bunga atau pokok selama lebih dari 90 hari dalam kasus pinjaman berjangka. Aset kurang lancar adalah aset dengan status NPA kurang dari 12 bulan, yang pada akhirnya dikategorikan sebagai aset diragukan.
Aset rugi adalah salah satu yang bank atau auditor tidak mengharapkan pembayaran atau pemulihan dan umumnya dihapuskan dari pembukuan. Untuk aset kurang lancar, diperlukan penyisihan sebesar 15% dari jumlah pinjaman untuk pinjaman dengan jaminan dan 25% dari jumlah pinjaman untuk pinjaman tanpa jaminan.
Untuk aset diragukan, penyisihan untuk bagian yang dijamin dari pinjaman bervariasi dari 25% dari saldo pinjaman untuk NPA yang telah ada kurang dari satu tahun, hingga 40% untuk NPA yang telah ada antara satu dan tiga tahun, hingga 100% untuk NPA dengan durasi lebih dari tiga tahun, sedangkan untuk bagian yang tidak dijamin adalah 100%. Penyediaan juga diperlukan pada aset standar.
Provisi untuk pertanian dan usaha kecil dan menengah adalah 0,25% dan untuk real estat komersial adalah 1% (0,75% untuk perumahan), sementara 0,4% untuk sektor lainnya. Penyisihan untuk aset standar tidak dapat dikurangkan dari NPA kotor untuk mencapai NPA bersih.
Provisi tambahan di atas provisi standar diperlukan untuk pinjaman yang diberikan kepada perusahaan yang memiliki eksposur valuta asing yang tidak dilindung nilai.
Pinjaman sektor prioritas
Sektor prioritas secara luas terdiri dari usaha mikro dan kecil, dan inisiatif yang berkaitan dengan pertanian, pendidikan, perumahan dan pinjaman kepada kelompok berpenghasilan rendah atau kurang beruntung (digolongkan sebagai “bagian yang lebih lemah”). Target pinjaman 40% dari kredit bank bersih yang disesuaikan (ANBC) (kredit bank yang beredar dikurangi tagihan tertentu dan obligasi non-SLR) – atau jumlah ekuivalen kredit dari eksposur off-balance-sheet (jumlah eksposur kredit saat ini + potensi kredit masa depan eksposur yang dihitung dengan menggunakan faktor konversi kredit), mana yang lebih tinggi – telah ditetapkan untuk bank umum domestik dan bank asing dengan lebih dari 20 cabang, sedangkan target 32% ada untuk bank asing dengan kurang dari 20 cabang.
Jumlah yang dicairkan sebagai pinjaman ke sektor pertanian harus setara dengan kredit eksposur off-balance-sheet, atau 18% dari ANBC – mana dari dua angka yang lebih tinggi. Dari jumlah yang dipinjamkan kepada usaha mikro dan usaha kecil, 40% harus dimajukan ke perusahaan dengan peralatan yang memiliki nilai maksimum 200.000 rupee, dan pabrik dan mesin senilai maksimum setengah juta rupee, sedangkan 20% dari jumlah total yang dipinjamkan harus dimajukan kepada usaha mikro dengan pabrik dan mesin yang nilainya berkisar dari sedikit di atas 500.000 rupee sampai maksimum satu juta rupee dan peralatan dengan nilai di atas 200.000 rupee tetapi tidak lebih dari 250.000 rupee.
Nilai total pinjaman yang diberikan kepada bagian yang lebih lemah harus 10% dari ANBC atau jumlah ekuivalen kredit dari eksposur off-balance sheet, mana yang lebih tinggi. Bagian yang lebih lemah termasuk kasta dan suku tertentu yang telah ditetapkan kategorisasi tersebut, termasuk petani kecil.
Tidak ada target khusus untuk bank asing yang memiliki kurang dari 20 cabang. Bank-bank swasta di India hingga saat ini enggan memberikan pinjaman langsung kepada petani dan bagian lemah lainnya.
Salah satu alasan utamanya adalah jumlah NPA yang lebih tinggi secara tidak proporsional dari pinjaman sektor prioritas, dengan beberapa perkiraan menunjukkan bahwa ini adalah 60% dari total NPA. Mereka mencapai target mereka dengan membeli pinjaman dan portofolio sekuritisasi dari perusahaan keuangan non-perbankan lainnya (NBFC) dan berinvestasi di Dana Pembangunan Infrastruktur Pedesaan (RIDF) untuk memenuhi kuota mereka.
Norma lisensi bank baru
Pedoman baru menyatakan bahwa grup yang mengajukan izin harus memiliki rekam jejak yang sukses minimal 10 tahun dan bank harus dioperasikan melalui perusahaan induk keuangan non-operasional (NOFHC) yang sepenuhnya dimiliki oleh promotor. Modal ekuitas pemungutan suara yang disetor minimum harus lima miliar rupee, dengan NOFHC memegang setidaknya 40% darinya dan secara bertahap menurunkannya menjadi 15% selama 12 tahun.
Saham harus dicatatkan dalam waktu tiga tahun sejak dimulainya operasi bank. Kepemilikan saham asing dibatasi hingga 49% untuk lima tahun pertama operasinya, setelah itu persetujuan RBI diperlukan untuk meningkatkan kepemilikan hingga maksimal 74%.
Dewan bank harus memiliki mayoritas direktur independen dan harus mematuhi target pinjaman sektor prioritas yang dibahas sebelumnya. NOFHC dan bank dilarang memegang surat berharga apa pun yang diterbitkan oleh grup promotor dan bank dilarang memegang surat berharga keuangan apa pun yang dipegang oleh NOFHC.
Peraturan baru tersebut juga menetapkan bahwa 25% cabang harus dibuka di daerah pedesaan yang sebelumnya belum terjangkau oleh layanan perbankan.
mangkir yang disengaja
Gagal bayar yang disengaja terjadi ketika pinjaman tidak dilunasi meskipun sumber daya tersedia, atau jika uang yang dipinjamkan digunakan untuk tujuan selain dari tujuan yang ditentukan, atau jika properti yang dijaminkan untuk pinjaman dijual tanpa sepengetahuan atau persetujuan bank.. Dalam hal perusahaan dalam grup gagal bayar dan perusahaan grup lain yang telah memberikan jaminan gagal untuk menghormati jaminan mereka, seluruh grup dapat disebut sebagai mangkir yang disengaja.
Orang yang mangkir dengan sengaja (termasuk direktur) tidak memiliki akses ke pendanaan, dan proses pidana dapat dimulai terhadap mereka. RBI baru-baru ini mengubah peraturan untuk memasukkan perusahaan non-grup di bawah tag mangkir yang disengaja juga jika mereka gagal memenuhi jaminan yang diberikan kepada perusahaan lain di luar grup.
Garis bawah
Cara suatu negara mengatur sektor keuangan dan perbankannya dalam beberapa hal merupakan potret dari prioritasnya, tujuannya, dan jenis lanskap keuangan dan masyarakat yang ingin direkayasa. Dalam kasus India, peraturan yang disahkan oleh bank cadangannya memberi kita gambaran sekilas tentang pendekatannya terhadap tata kelola keuangan dan menunjukkan sejauh mana ia memprioritaskan stabilitas dalam sektor perbankannya, serta inklusivitas ekonomi.
Meskipun struktur peraturan sistem perbankan India tampaknya agak konservatif, hal ini harus dilihat dalam konteks negara yang relatif kurang memiliki rekening bank. Persyaratan modal yang berlebihan yang telah ditetapkan diperlukan untuk membangun kepercayaan di sektor perbankan sementara target pinjaman prioritas diperlukan untuk memberikan inklusi keuangan kepada mereka yang pada umumnya tidak akan dipinjamkan oleh sektor perbankan mengingat tingkat NPA yang tinggi dan ukuran transaksi yang kecil..
Karena bank swasta ternyata tidak langsung memberikan pinjaman ke sektor prioritas, maka beban itu dipikul oleh bank umum. Sebuah kasus juga dapat dibuat untuk menyesuaikan bagaimana sektor prioritas didefinisikan, mengingat tingginya prioritas yang diberikan kepada pertanian, meskipun porsinya terhadap PDB telah menurun.
(Untuk bacaan terkait, lihat “Peningkatan Pentingnya Reserve Bank of India”)