Meskipundividen saham preferen ditetapkan seperti bunga obligasi, namun dividen preferen yang memenuhi syarat dan dikenakan pajak pada tarif yang lebih rendah dari penghasilan normal.Kecuali bagi investor dalam kelompok pajak tertinggi yang membayar 20% atas dividen yang memenuhi syarat, pemegang saham yang paling disukai hanya berhutang 15%.Orang-orang yang termasuk dalam kelompok pajak penghasilan biasa sebesar 15% dan di bawahnya tidak membayar pajak atas dividen yang memenuhi syarat.
Setiap penerbitan saham preferen memiliki prospektus yang merinci strukturnya, membantu investor untuk menentukan sifat kena pajak dari dividennya.Secara umum diasumsikan bahwa semua dividen yang dibayarkan atas saham preferen termasuk dalam kategori dividen biasa;Namun, Formulir 1099-DIV menjelaskan jika ada bagian dari dividen yang berasal dari kategori yang berbeda, seperti pengembalian modal .
Apa dividen saham yang disukai dikenakan pajak?
- Saham preferen sering membayar dividen reguler yang lebih tinggi daripada saham biasa, membuatnya lebih mirip dengan hutang daripada ekuitas tradisional.
- Meskipun penerimaan dividen serupa dengan obligasi, sumber pendapatan ini dikenai pajak bukan sebagai bunga tetapi sebagai dividen yang memenuhi syarat.
- Itu berarti bahwa dividen preferen dikenakan pajak antara 15% -20%, bukan pada tarif pajak penghasilan marjinal.
Saham preferen
Meskipun secara teknis diklasifikasikan sebagai ekuitas, saham preferen memiliki nilai nominal dan jumlah pembayaran tunai tetap. Pemegang saham preferen lebih tinggi dalam urutan kekuasaan daripada pemegang saham biasa baik untuk pembagian dividen dan peristiwa likuidasi perusahaan; Namun, mereka tidak memiliki hak suara seperti pemegang saham biasa.
Berbeda dengan hutang, jika perusahaan penerbit kekurangan uang tunai, dewan direksi dapat memilih untuk menahan dividen dari pemegang saham biasa dan pemegang saham preferen.Banyak saham preferen diterbitkan secara kumulatif, yang berarti jika dividen ditahan, mereka masih harus dibayar dan berhutang kepada pemegang saham preferen di kemudian hari ketika kas tersedia.Misalnya, selama kesulitan keuangan di tahun 2006, Ford Motor Co. harus menangguhkan dividen. Setelah perusahaan stabil, pemegang saham preferen kumulatif dibayar untuk periode yang ditahan.
Penasihat Insight
Donald P. Gould Gould Asset Management, Claremont, California.
Dividen saham preferen diperlakukan sebagai dividen yang memenuhi syarat, yang berarti mereka dikenakan pajak pada tingkat keuntungan modal jangka panjang yang lebih menguntungkan. Namun, beberapa dividen saham preferen tidak memenuhi syarat. Misalnya, dividen dari saham preferen trust yang diterbitkan oleh bank, yang dikenakan pajak dengan tarif yang lebih tinggi yang berlaku untuk pendapatan biasa. Tarif federal maksimum atas pendapatan biasa adalah 37%. Perusahaan pialang Anda dapat memberi tahu Anda apakah saham preferen tertentu menghasilkan dividen yang memenuhi syarat.
Cara yang lebih mudah, lebih likuid, dan lebih terdiversifikasi untuk menyimpan saham preferen adalah melalui reksa dana (termasuk ETF). Jika dividen yang diterima oleh dana memenuhi syarat, porsi dividen dana yang dibayarkan kepada Anda juga akan diteruskan kepada Anda sebagai memenuhi syarat.
Related Posts
- Saham Preferen Kumulatif
- Saham preferensi yang dapat ditarik
- Dividen Berkualitas
- Dividen
- Saham utama
- Dividen Pilihan
- Dividen dalam tunggakan
- Apakah Saham Pilihan Menawarkan Keuntungan Pajak?
- Saham Preferen yang Dapat Dikonversi dan Contoh
- Bagaimana Dividen Mempengaruhi Harga Stok