Lump-Sum vs. Pembayaran Pensiun Reguler: Apa bedanya? – (Keuangan)

Apa Lump-Sum vs. Pembayaran Pensiun Reguler: Apa bedanya?

Jadi, Anda berada di ambang pensiun, dan Anda dihadapkan pada pilihan yang sulit terkait program pensiun manfaat pasti yang cukup beruntung untuk Anda miliki: Haruskah Anda menerima pembayaran bulanan tradisional seumur hidup atau mengambil distribusi sekaligus ?

Maklum, Anda mungkin tergoda untuk memilih sekaligus. Bagaimanapun, ini mungkin pencairan tunggal uang terbesar yang pernah Anda terima. Sebelum Anda membuat keputusan yang tidak dapat dibatalkan tentang masa depan Anda, luangkan waktu untuk memahami apa arti pilihan tersebut bagi Anda dan keluarga Anda.

Poin Penting

Pembayaran pensiun dilakukan selama sisa hidup Anda, tidak peduli berapa lama Anda hidup, dan mungkin dapat berlanjut setelah kematian dengan pasangan Anda.
Pembayaran lump-sum memberi Anda lebih banyak kendali atas uang Anda, memungkinkan Anda fleksibilitas dalam membelanjakannya atau menginvestasikannya kapan dan sesuai keinginan Anda.
Tidak jarang orang yang mengambil sekaligus untuk hidup lebih lama dari pembayarannya, sementara pembayaran pensiun terus berlanjut hingga meninggal. Jika administrator pensiun bangkrut, pembayaran pensiun dapat dihentikan, meskipun asuransi PBGC melindungi kebanyakan orang.

Pembayaran Lump-Sum

Distribusi lump-sum adalah pembayaran satu kali dari administrator pensiun Anda. Dengan mengambil pembayaran sekaligus, Anda mendapatkan akses ke sejumlah besar uang, yang dapat Anda belanjakan atau investasikan sesuai keinginan Anda.

“Satu hal yang saya tekankan dengan klien adalah fleksibilitas yang datang dengan pembayaran sekaligus,” kata Dan Danford, CFP®, Family Investment Center of Saint Joseph, Missouri. Tunjangan pembayaran pensiun “ditetapkan (kadang-kadang diindeks COLA), jadi ada sedikit fleksibilitas dalam skema pembayaran. Tapi pensiun 30 tahun mungkin menghadapi beberapa biaya kejutan, mungkin besar. Jumlah sekaligus, diinvestasikan dengan benar, menawarkan fleksibilitas untuk bertemu kebutuhan tersebut dan dapat diinvestasikan untuk memberikan penghasilan tetap, juga. “

Keputusan Anda juga dapat memengaruhi anak-anak Anda. Apakah Anda ingin meninggalkan sesuatu untuk orang yang Anda cintai setelah kematian Anda? Begitu Anda dan pasangan Anda meninggal, pembayaran pensiun mungkin berhenti. Di sisi lain, dengan distribusi sekaligus, Anda dapat menentukan penerima untuk menerima uang yang tersisa setelah Anda dan pasangan Anda pergi.

Pendapatan dari pensiun dikenakan pajak. Namun, jika Anda berguling bahwa lump sum dalam IRA Anda, Anda akan memiliki lebih banyak kontrol atas ketika Anda menghapus dana dan membayar pajak penghasilan pada mereka.Tentu saja, pada akhirnya Anda harus mengambil distribusi minimum yang diwajibkan dari IRA Anda, tetapi itu tidak akan terjadi hingga usia 72 (per 2020).

“Menggulirkan pensiun Anda menjadi IRA akan memberi Anda lebih banyak pilihan,” kata Kirk Chisholm , manajer kekayaan di Innovative Advisory Group di Lexington, MA. “Ini akan memberi Anda lebih banyak fleksibilitas investasi yang dapat Anda investasikan. Ini akan memungkinkan Anda untuk mengambil distribusi sesuai dengan distribusi minimum yang Anda butuhkan (RMD), yang dalam banyak kasus, akan lebih rendah dari pembayaran pensiun yang Anda rencanakan. Jika Anda mau. meminimalkan pajak Anda, memasukkan pensiun Anda ke dalam IRA akan memungkinkan Anda untuk merencanakan kapan Anda mengambil distribusi Anda. Dengan demikian Anda dapat merencanakan kapan dan berapa banyak Anda ingin membayar pajak. “

Pembayaran Pensiun Reguler

Pembayaran pensiun reguler adalah pembayaran bulanan yang dibayarkan kepada pensiunan seumur hidup dan, dalam beberapa kasus, seumur hidup pasangan yang masih hidup.Beberapa pensiun menyertakan penyesuaian biaya hidup (COLA), yang berarti pembayaran naik seiring waktu, biasanya diindeks ke inflasi.

Beberapa orang berpendapat bahwa fitur utama yang disukai orang-orang tentang pembayaran sekaligus — fleksibilitas — adalah alasan utama untuk menghindarinya.Tentu, uang itu ada jika Anda memiliki kebutuhan finansial.Tapi itu juga mengundang pengeluaran berlebihan.Dengan cek pensiun, lebih sulit untuk berbelanja secara royal pada pembelian yang mungkin Anda sesali di kemudian hari.Faktanya, studi Harris Poll 2016 terhadap pensiunan mengungkapkan bahwa 21% dari peserta program pensiun yang mengambil sekaligus menghabiskannya dalam 5,5 tahun.

Pembayaran sekaligus juga membutuhkan manajemen aset yang cermat.Kecuali jika Anda memasukkan uang ke dalam investasi ultra-konservatif (yang mungkin tidak akan mengimbangi inflasi), Anda menempatkan diri Anda pada belas kasihan pasar. Investor yang lebih muda punya waktu untuk naik turun, tetapi orang yang sudah pensiun biasanya tidak memiliki kemewahan itu.

Dan dengan jumlah sekaligus, tidak ada jaminan uang tersebut akan bertahan seumur hidup. Pensiun akan memberi Anda cek yang sama setiap bulan, bahkan jika Anda hidup sampai usia lanjut.

“Dalam lingkungan dengan tingkat suku bunga pendapatan tetap yang rendah dan umumnya meningkatkan harapan hidup, aliran dana pensiun umumnya merupakan cara yang lebih baik,” kataHaven Financial Advisors , Austin, TX. “Bukan kebetulan bahwa majikan swasta dan publik mengurangi tunjangan itu. Mereka mencoba menghemat uang.”

Anda juga perlu memikirkan asuransi kesehatan. Dalam beberapa kasus, pertanggungan yang disponsori perusahaan berhenti jika seorang karyawan mengambil pembayaran sekaligus. Jika hal ini terjadi dengan majikan Anda, Anda perlu memasukkan biaya tambahan asuransi kesehatan atau suplemen kesehatan Medicare dalam perhitungan Anda.

Kemungkinan Kerugiannya

Satu sisi negatif dari pensiun adalah majikan bisa bangkrut dan mendapati dirinya tidak mampu membayar pensiunan. Tentu saja, selama beberapa dekade, itu adalah suatu kemungkinan.

Haruskah ini memengaruhi keputusan Anda? Benar. Jika perusahaan Anda berada di sektor yang tidak stabil atau memiliki masalah keuangan yang ada, mungkin ada baiknya untuk dipertimbangkan. Tetapi bagi kebanyakan individu, skenario terburuk ini tidak perlu menjadi kekhawatiran besar.

Namun, perlu diingat bahwa manfaat pensiun Anda dilindungi oleh Perusahaan Penjaminan Manfaat Pensiun (PBGC), badan pemerintah yang mengumpulkan premi asuransi dari pemberi kerja yang mensponsori program pensiun yang diasuransikan.7 PBGC hanya mencakup program manfaat pasti, bukan program iuran pasti seperti 401 (k) s.

Manfaat pensiun maksimum yang dijamin oleh PBGC diatur oleh undang-undang dan disesuaikan setiap tahun.Pada tahun 2020, manfaat tahunan maksimum adalah $ 69.750 untuk pensiunan berusia 65 tahun. (Jaminan lebih rendah bagi mereka yang pensiun dini atau jika rencana tersebut melibatkan manfaat bagi orang yang selamat. Dan lebih tinggi bagi mereka yang pensiun setelah usia 65 tahun.)

Oleh karena itu, selama pensiun Anda kurang dari jaminan, Anda dapat yakin bahwa pendapatan Anda akan terus berlanjut jika perusahaan bangkrut.

Pertimbangan Khusus

Anda harus bertanya pada diri sendiri mengapa perusahaan Anda ingin mencairkan Anda dari program pensiun Anda. Pengusaha memiliki berbagai alasan. Mereka mungkin menggunakannya sebagai insentif bagi pekerja yang lebih tua dan berbiaya tinggi untuk pensiun lebih awal. Atau mereka mungkin membuat penawaran karena menghapus pembayaran pensiun menghasilkan keuntungan akuntansi yang meningkatkan pendapatan perusahaan. Selain itu, jika Anda mengambil sekaligus, perusahaan Anda tidak perlu membayar biaya administrasi dan premi asuransi untuk paket Anda.

Sebelum memilih satu opsi atau lainnya, ada baiknya untuk mengingat bagaimana perusahaan menentukan jumlah pembayaran sekaligus. Dari sudut pandang aktuaria, penerima tipikal akan menerima jumlah uang yang kira-kira sama apakah memilih pensiun atau sekaligus. Administrator pensiun menghitung umur rata-rata pensiunan dan menyesuaikan jadwal pembayaran.< /p>

Itu berarti jika Anda menikmati hidup yang lebih lama dari rata-rata, Anda akan berakhir di depan jika Anda mengambil pembayaran seumur hidup. Tetapi jika umur panjang tidak di pihak Anda, yang terjadi adalah sebaliknya.

Salah satu pendekatannya mungkin memiliki dua cara: Menempatkan sebagian dari jumlah sekaligus ke dalam anuitas tetap , yang memberikan aliran pendapatan seumur hidup, dan menginvestasikan sisanya. Tetapi jika Anda lebih suka tidak khawatir tentang kinerja Wall Street , pembayaran pensiun yang stabil mungkin merupakan cara yang lebih baik.